גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

אלון דוחה הצעת דודי ויסמן: "מנסה לרכוש את החברה בנזיד עדשים"

ויסמן הציע לרכוש את החזקות הקבוצה באלון רבוע כחול לפי שווי של 850 מיליון שקל עד מיליארד שקל ■ מנכ"ל קבוצת אלון, אביגדור קפלן: "מכירת אלון רבוע כחול כלל לא עומדת על הפרק"

קבוצת אלון דוחה על הסף את ההצעה שהעביר אליה אתמול (ג') המנכ"ל המודח, דודי ויסמן, לרכישת החזקותיה באלון רבוע כחול לפי שווי של 850 מיליון עד מיליארד שקל.

ההצעה של ויסמן, וההתנגדות של קבוצת אלון, שבשליטת שרגא בירן והקיבוצים, נעשות על רקע מהלכים שמקדמת החברה לארגון מחדש של חובות הענק שלה, בעיקר לגופים המוסדיים.

אלון רבוע כחול ישראל נסחרת לפי שווי של 750 מיליון שקל, לאחר ירידה של 20% בשנה האחרונה. היום (ד') זינקה המניה בכ-5% לנוכח פרסום הצעתו של ויסמן לרכוש את החזקותיה של קבוצת אלון (72.7%) בפרמיה ניכרת על מחיר השוק.

ביחס להצעה אמר היום ל"גלובס" מנכ"ל קבוצת אלון, אביגדור קפלןהחליף את ויסמן בתפקיד בתחילת ינואר), כי "עניין מכירת אלון רבוע כחול לא עומד כלל על הפרק. ההנהלה החדשה אמורה להתמקד בפיתוח החברה והשבחתה. אנו מעריכים שהשווי של אלון רבוע כחול הוא הרבה יותר גבוה מההצעה של ויסמן".

בתשובה לשאלה האם קבוצת אלון תעמוד בתשלומי האג"ח שלה בהיקף כ-2.2 מיליארד שקל, השיב קפלן: "בוודאי שנעמוד, יש לנו מקורות לשם כך. שווי החברה חיובי, ואנחנו עושים הכול כדי לעמוד בכל ההתחייבויות".

מקורות בסביבת אלון מתחו ביקורת על עצם ההצעה שהגיש ויסמן, כיוון שהוא עדיין מכהן בתפקיד מנכ"ל אלון רבוע כחול, תפקיד אותו אמור לסיים בקרוב. לדבריהם, "אדם שמנהל חברה ומציע לרכוש אותה, פועל בניגוד עניינים שאינו מתקבל על הדעת. את ההצעה הוא הגיש בהיותו המנכ"ל, והדעת לא סובלת מצב שכזה. ההצעה של ויסמן היא ניסיון לרכוש את החברה בנזיד עדשים".

קבוצת אלון היא חברה פרטית המוחזקת על-ידי ביילסול (53%) וארגוני הקיבוצים (47%) ומחזיקה באלון רבוע כחול (השולטת ברשת המזון מגה, בחברת הדלק דור-אלון, בחברת רבוע כחול נדל"ן ובחברת כלי הבית נעמן). בנוסף שולטת הקבוצה בחברות הציבוריות אלון חיפושי גז, המחזיקה 4% במאגר "תמר" (הנסחרת בשווי של כ-1 מיליארד שקל) ובחברת בתי הזיקוק אלון USA, הנסחרת בוול סטריט בשווי של כ-900 מיליון דולר. ביילסול עצמה נמצאת בבעלות שרגא בירן (80%) ודודי ויסמן (20%).

מנורה מבטחים מחזיקה ב-8% מרבוע נדל"ן

בתוך כך, לפני ימים אחדים הפכה קבוצת הביטוח והפנסיה מנורה מבטחים לבעלת עניין ברבוע כחול נדל"ן, לאחר שרכשה מניות החברה בהיקף של כ-55 מיליון שקל, שהתווספו להחזקות נוספות.

המכירה נעשתה על-ידי אלון רבוע כחול שמכרה לגופים מוסדיים בלוק של כ-5% ממניות החברה (בהמשך למכירת בלוק אחרת שביצעה לפני פחות מחודשיים) תמורת כ-70 מיליון שקל.

כיום מחזיקה מנורה מבטחים בכ-8% ממניות רבוע כחול נדל"ן, שרובם המכריע בתיקי העמיתים ומבוטחים שלה. אלון רבוע כחול מחזיקה לאחר המכירה בכ-65% ממניות רבוע כחול נדל"ן.

כאמור, הפנייה של ויסמן לקבוצת אלון נעשית כשהאחרונה בעיצומו של מהלך להקדמת תשלומים למחזיקי האג"ח, לצורך קבלת שקט תעשייתי-תזרימי לכשנתיים. בכוונת החברה לארגן מחדש את החוב לגופים המוסדיים, בהיקף של כ-2.2 מיליארד שקל, כדי להרוויח זמן לטובת מימוש נכסים ושיפור הנזילות והחוסן הפיננסי שלה.

הקבוצה כבר פנתה בנושא זה למשקיעים המוסדיים שמחזיקים באג"ח הלא סחירות שלה, בהצעה שכוללת הקדמת חלק מהחוב תמורת שיפור ביטחונות, ללא תספורת. בימים אלה מתקיים משא-ומתן בין הצדדים, בסיוען של לאומי פרטנרס וחברת ווליו בייס.

בקבוצת האנרגיה והקמעונאות מעוניינים לטפל בסוגייה של החזר כמיליארד שקל במהלך השנתיים הקרובות, ולקנות זמן לצורך מימוש נכסים.

ההצעה למחזיקי האג"ח כוללת פירעון מוקדם של עד 570 מיליון שקל עד יוני 2015, ביטול עמלת הפדיון המוקדם (שלפיה מחויבת החברה לפצות את המחזיקים בשיעור דו-ספרתי) ושינוי העילה לפירעון מיידי בעקבות הורדת דירוג האג"ח, כך שתיכנס לתוקף החל מדירוג של BBB מינוס ומטה ולא כפי שקבוע כיום - מתחת לדירוג חוב של A מינוס (הדירוג הנוכחי של האג"ח).

המחזיקים צפויים לבקש שיפורים נוספים, כמו הגבלות על חלוקת דיבידנדים ופיצוי על הפחתת הדירוג.

מבנה ההחזקות של קבוצת אלון

עוד כתבות

מירי רגב, ליכוד / צילום: אלכס קולומויסקי-ידיעות אחרונות

ועדות חקירה ממלכתיות תמיד הטילו אחריות אישית על ראש הממשלה?

עד כמה חריפה הביקורת שנמתחה על נתניהו בדוח מירון בהשוואה היסטורית? בדקנו ● המשרוקית של גלובס

דם אברמוב בקמפיין בנק הפועלים / צילום: צילום מסך

בלי אסקפיזם ועם לוחם בשיקום, הפרסומת של בנק הפועלים היא הזכורה ביותר

פרסומת הבנק, שבה מככב הלוחם הפצוע אדם אברמוב, היא גם המושקעת ביותר עם כ–1.6 מיליון שקל ● מדירוג הזכורות והאהובות של גלובס וגיאוקרטוגרפיה עולה כי השבוע התברגו שתי פרסומות חדשות: מנורה מבטחים וטאצ' ● הפרסומת של ביטוח 9 היא האהודה ביותר גם השבוע

מרכז תל אביב / צילום: טלי בוגדנובסקי

בעל דירה סירב לחתום על פרויקט תמ"א וזכה ב־320 אלף שקל נוספים

בעל דירה בפרויקט תמ"א 38 בת"א, שהוא גם בעלים של חלק מהחצר, ביקש פיצוי של 1.2 מיליון שקל ● המפקחת על המקרקעין קבעה בהסכמת הצדדים כי אכן מגיע לו פיצוי תמורת חתימתו

המדינה החדשה שמצטרפת להליך נגד ישראל בהאג

גלובס מגיש מדי יום סקירה קצרה של ידיעות מעניינות מהתקשורת העולמית על ישראל במלחמה • והפעם: רוב האמריקאים מתנגדים להמשך המלחמה, הממשלה הצרפתית מצהירה שלא סיפקה נשק לישראל מאז ה-7 באוקטובר, ואירלנד מצטרפת לתביעה נגד ישראל בהאג ● כותרות העיתונים בעולם 

חנן מור, מנכ''ל קבוצת חנן מור / צילום: איל יצהר

הנושים זעמו, וחנן מור ידולל ל-1% ממניות קבוצת הנדל"ן שהקים

לפי הסדר החוב המתגבש, חנן מור יחזיק כ-1% ממניות החברה ● במקביל, יוקצה לנושי החברה, בעיקר בנקים וגופים מוסדיים, מניות שיהוו כ-96% מהון החברה

''התייצבות ושיפור, גם אם צנוע, ברוב הפרמטרים הפיננסיים של ההייטק הישראלי'' / אילוסטרציה: Shutterstock

אחרי שנה קשה, הרבעון הראשון של 2024 מראה מגמה חיובית בתעשיית הטק הישראלית

על פי נתונים חדשים מדוח ההייטק "Tech Review", ברבעון הראשון של 2024 חברות הסטארט-אפ הישראליות גייסו כ-1.6 מיליארד דולר ● מדובר בעלייה של כ-10% ביחס לרבעון הקודם וירידה של 10% בהשוואה לרבעון המקביל אשתקד ● 38% מסך הסכום הכולל גוייס בחברות הסייבר

אסדת קידוח ''לוויתן'' / צילום: אלבטרוס

במשרד האנרגיה בוחנים: הקמת מתקן להנזלת גז בהשקעה של 7 מיליארד דולר

חלק משמעותי מיצוא הגז של ישראל תלוי היום במצרים, ומתקן הנזלה יאפשר יצוא לרחבי העולם כדי לבזר את הסיכונים ● מי יממן את עלויות ההקמה האדירות?

איל וולדמן / צילום: נועם מושקוביץ, דוברות הכנסת

שר החינוך התקפל ולאיל וולדמן יוענק פרס ישראל

לפני מספר שבועות הודיע שר החינוך יואב קיש כי הוא מבטל את טקס פרס ישראל, זאת בין היתר על רקע הפרסומים כי אחד מן הזוכים הוא היזם איל וולדמן ● כעת, חזר בו קיש מעמדתו והוא מכריז כי הטקס יתקיים כסדרו בשדרות ● ומי עוד בין הזוכים?

דוד פתאל / צילום: איל יצהר

לאחר שלוש שנים של הפסד, אירופה עזרה לדוד פתאל לחזור להרוויח

עם סיומה של השנה הסתכמו הכנסותיה של פתאל ב-6.93 מיליארד שקל, עלייה חדה של 26.6% ביחס לשנה שקדמה לה ● בשורה התחתונה רשמה פתאל רווח נקי של 45.2 מיליון שקל ● הסיבות לעלייה: שיפור בשיעורי התפוסה במלונות הרשת, עלייה במחיר של חדר ממוצע למתארחים ושיפור בשערי החליפין

חיילים צרפתים מפטרלים בפריז / צילום: Reuters, Benoit Tessier

באירופה מתכוננים לאירוויזיון ואולימפיאדה תחת חשש כבד מחטיפות ופיגועים

אירוויזיון במאלמו, אליפות היורו בגרמניה ואולימפיאדה בפריז: שורת האירועים ההמוניים באירופה הקיץ, במקביל למלחמה בעזה והסיכון הגבוה לטרור איסלמי, מעלים את הכוננות בה לשיאים חדשים ● האמצעים שעל הפרק: שימוש ברחפנים והחזרת הנוכחות המשטרתית בגבולות

חרדים בלשכת הגיוס / צילום: מיטב ודובר צה''ל

בג"ץ: לעצור תשלומים לישיבות שתלמידיהן לא מתגייסים החל מה-1 באפריל

בג"ץ הוציא את צו הביניים בשל היעדר מקור חוקי להעברת התשלומים ● וכעת, מיום שני הקרוב יופסק התקצוב לתלמידי ישיבות שחייבים בגיוס ● השופטים אימצו עמדה מחמירה מזו של היועמ"שית ● התנועה לאיכות השלטון: "צו הביניים הזה מהווה צעד תקדימי בדרך לשוויון, וציבור המשרתים מודה לבית המשפט על החלטתו החשובה"

קבוצת רוכבי אופניים עם טל ברודי. מימין: ריבה פרידמן בורוביק / צילום: דבורין תקשורת

מקבוצות אופניים ועד קבלת פנים בחזרה לבית: הארגון שמלווה מפונים במלחמה

מאז פרוץ המלחמה מלווה ארגון "הרוח הישראלית" אלפי משפחות של מפונים, ואף גייס תרומות בהיקף של 2.5 מיליון שקל ● מ"מ המנכ"לית, ריבה פרידמן בורוביק: "האתגר הגדול הוא שיקום הקהילות"

יזמיות המגורים מדווחות על עלייה בקצב מכירת הדירות בחודשים האחרונים / צילום: שלומי יוסף

דוחות חברות הנדל"ן מגלים: "המשבר ההיסטורי" נמשך בקושי חודשיים

למרות נבואות הזעם והמחסור המתמשך בעובדי בניין בצל המלחמה, יזמיות המגורים מדווחות על התאוששות ● מחודש דצמבר נרשמת עלייה בקצב מכירת הדירות, לא נרשמים עיכובים במסירות, לפי בכירים בענף רוב אתרי הבנייה חזרו לעבוד, ואפילו מדד המניות הענפי רושם תשואת שיא

דובר צה''ל, תא''ל דניאל הגרי / צילום: דובר צה''ל

דובר צה"ל: בכיר בחמאס חוסל בביה"ח שיפא

נזק נגרם לחצר בית בשלומי אחרי רצף אזעקות בגליל המערבי • דיווח: ישראל תקפה אזור פעילות של חיזבאללה בדמשק, 2 נפצעו • בית הדין בהאג הורה לישראל להכניס סיוע לעזה ללא הגבלה • מוקדם יותר: פצוע בינוני בפיגוע ירי בכביש 90 מצפון ליריחו • עדכונים שוטפים

איציק וייץ, מנכ''ל קבוצת קרסו מוטורס / צילום: אלעד גוטמן

המספרים חושפים: כך הפך מותג בנזין סיני אלמוני למכרה הזהב של קבוצת קרסו

הכתבה הזו היתה הנצפית ביותר השבוע בגלובס ועל כן אנחנו מפרסמים אותה מחדש כשירות לקוראינו ● מהדוח השנתי של יבואנית הרכב עולה כי המותג צ'רי, שמכירותיו זינקו ב-2023, הקפיץ את נתח השוק שלה וסייע לה להציג רווח מכובד בתקופה קשה ● אבל ל"אסטרטגיה הסינית" הזו, שמשנה בצורה משמעותית את הפוקוס העסקי של הקבוצה, יש מחיר - ובראשו דריסת מותגים ותיקים

מישל וונטסוס, לשעבר מנכ''ל ביוג'ן / צילום: Quris

"ביוג'ן הייתה פסגת הקריירה שלי עד כה": המנכ"ל לשעבר מדבר על התוכניות לעתיד

מישל וונטסוס היה מנכ"ל ביוג'ן בתקופה שבה הייתה במוקד תשומת הלב בעקבות התרופה החדשנית שלה לאלצהיימר, אבל בסוף שילם בכיסאו על הכישלון שלה בשוק ● בראיון ל"גלובס", הוא מגיב על הביקורת שהושמעה נגדו, מספר אילו חברות מעניינות אותו עכשיו ומדבר על ההשקעה שלו בקיוריס הישראלית ● על המיזם החדש שהוא מקים בסינגפור, הוא עדיין לא מוכן לפרט

קרן כהן חזון, מנכ''לית ובעלת השליטה בתורפז / צילום: ששון משה

תורפז רוכשת יצרני חומרי טעם בלגית-גרמנית תמורת 48 מיליון דולר

תורפז צפויה לרכוש את קבוצת קלאריס & ווילך באמצעות חברת הבת שלה - פיט ● החברה מייצרת חומרי הגלם היחודיים לתחום הבשר והאפייה ומחזור המכירות שלה הסתכם ב-35.1 מיליון דולר ב-2023

פרויקט תמ''א 38 בחיפה / צילום: פאול אורלייב

משרד המשפטים יוזם: יזמי התחדשות עירונית יתחייבו מראש על מועד מסירת הדירות

שורת תקנות שיזם משרד המשפטים, שיידונו בקרוב בוועדת הפנים של הכנסת, יחייבו יזמי התחדשות עירונית במתן מועדי מקסימום לאישור תוכנית הפרויקטים שלהם ואכלוס הדירות שהם מקימים ● תקנות בולטות נוספות הן חשיפת ערבויות מחייבות, גילוי ניגוד אינטרסים של היזמים, וידוא שהדיירים מבינים את ההסכם ועוד

מערכת ReDrone של אלביט / צילום: אלביט מערכות

הנקמה של פוטין בהודו, ומערכת יירוט הרחפנים החדשה של אלביט

אלביט הציגה ללקוחות אירופאיים את מערכת היירוט המתקדמת שלה, אלג'יריה מצאה מענה בסין מול עוצמת המל"טים מתוצרת ישראל, ארה"ב שמה את מבטחה בלייזר, והנקמה של פוטין בראש ממשלת הודו • השבוע בתעשיות הביטחוניות

בנק ההשקעות ג'יי. פי מורגן / צילום: Reuters, Mike Segar

האסטרטג של הבנק הגדול בעולם: "אתם לא תדעו כשהירידות יגיעו"

בבנק ג'יי פי מורגן שוב מזהירים מפני ירידות בשווקים, למרות שהתחזיות שלהם לא פוגעות כבר שנתיים וחצי ● האם הפעם התחזיות שלהם יתממשו? ומה הם ממליצים למשקיעים?