גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

המחלוקת בין רשות המסים לאג"ח אפריקה חוזרת לאורנשטיין

נשיא ביהמ"ש המחוזי בהחלטת ביניים: "עדיין סבורני כי נכון יהיה להגיע להסכמה בהתאם לעקרונות שבהצעת ביהמ"ש, וללא השינויים שנעשו בה"

 איתן אורנשטיין / צילום: איל יצהר
איתן אורנשטיין / צילום: איל יצהר

הסדר החוב של קבוצת אפריקה ישראל יחזור בשבוע הבא לדיון נוסף באולמו של נשיא בית המשפט המחוזי בתל-אביב, השופט איתן אורנשטיין, על רקע אי-ההסכמות סביב הביטחונות שתקבל רשות המסים במסגרת ההסדר. מדברים שכתב אורנשטיין בשבוע שעבר עולה כי ההתניות שהציבה רשות המסים אינן מקובלות עליו.

"עיינתי בעמדת מס הכנסה וכן בתגובת באי-כוח הנאמנים. עדיין סבורני כי נכון יהיה להגיע להסכמה בהתאם לעקרונות שבהצעת בית המשפט וללא השינויים שנעשו בה בעמדת רשות המסים", כתב הנשיא אורשטיין בהחלטת ביניים וחייב את רשות המסים לשלוח לדיון "נציג בכיר" מטעמה.

לאפריקה ישראל יש חוב של כ-3 מיליארד שקל למחזיקי האג"ח שלה. המחלוקת בין רשות המסים לבין החברה ומחזיקי האג"ח שלה, נסובה סביב צו שומה על סך של 245.5 מיליון שקל, שהוציא מס הכנסה לאפריקה ישראל זמן קצר לפני אישור הסדר החוב השני שלה. על-פי מס הכנסה, מדובר בחוב שנוצר לאפריקה ישראל לאחר הסדר החוב הראשון שלה ב-2010, בעוד שלטענת החברה ומחזיקי האג"ח שלה, פרה-רולינג שהתקבל לפני ההסדר קבע במפורש שרווח מפעולות שיבוצעו במסגרת ההסדר יקוזז מול הפסדים קודמים.

בדיון הראשון בנושא שהתקיים בחודש שעבר, הציעה הנשיא אורנשטיין פשרה במטרה לאפשר את השלמת הסדר החוב עוד בטרם תיפתר סוגיית המס. לפי הפשרה שהציע, סכום החוב המקסימלי יופחת ל-120 מיליון שקל, כאשר "מכל תשלום שישולם למחזיקי האג"ח שאינם נושים מובטחים לפי הסדר הנושים, יופקד סכום יחסי מהסך של 120 מיליון שקל בנאמנות אצל באי-כוח נאמני האג"ח. ינוהל הליך מתאים באשר לנטען למגיע לרשויות המס. ככל שייפסק שהכף עם רשויות המס, יועבר הסכום על פירותיו לרשויות המס. ככל שייפסק שהכף היא כעמדת החברה, יועבר הסכום על פירותיו לחלוקה לנושים לפי ההסדר".

נאמני האג"ח חוששים להסדר

בתגובה הודיע אגף מס הכנסה כי הוא מסכים באופן עקרוני להמלצת בית המשפט, אולם זאת בתנאי "שיינתנו הבהרות ביחס לאופן חלוקת התמורות, כך שהמלצתו של בית המשפט תיושם כלשונה. משמע, שבסופו של יום יובטח סכום של 120 מיליון שקל לתשלום חוב המס לאגף מס הכנסה". במילים אחרות, מס ההכנסה דרש כי למרות שהסדר החוב כולל גם תשלומים באמצעות אג"ח חדשות ואופציות על תמורות עתידיות, הרי שאלה יובטחו מול הסכום במזומן.

בתגובה טענו באי-כוח נאמני האג"ח כי מאחר שרשות המסים לא אישרה את הצעת הפשרה ככתבה וכלשונה, הרי שעל הנושא לחזור לדיון בבית המשפט. "במסגרת עמדת רשות המסים, הודיעה רשות המסים כי לא תוכל להיענות להצעת בית המשפט הנכבד, אלא בכפוף להסתייגויות והבהרות משמעותיות ביותר, אשר הובאו ונדחו במפורש במהלך הדיון. בנסיבות אל, אשר כפי הנראה מייתרות אף את הצבעת המחזיקים בנוגע להצעת בית המשפט, מתבקש דיון דחוף באישור ההסדר, על-מנת להימנע מעיכובים נוספים אשר מעלים חשש כבד לסיכולו של ההסדר, וסיכונם של כ-2.4 מיליארד שקל מכספי הציבור אשר נועדו להיפרע במסגרתו", כתבו נאמני האג"ח בתגובתם לבית המשפט.

בדיון הקרוב עשוי הנשיא אורנשטיין להפעיל לחץ נוסף על רשות המסים להסכים להצעתו בתנאיה המקוריים, אחרת יידרש לפסוק מי מבין הצדדים צודק, כאשר לכל הצדדים סיכון להפסדים כבדים מההחלטה. שאלה מרכזית שתידרש פתרון היא מצב העניינים בין מחזיקי האג"ח לבין המשקיע מוטי בן משה, במקרה שייקבע כי החוב המלא למס הכנסה בעינו עומד. במקרה כזה, צפוי בן משה לדרוש כי לפחות חלק מהותי מהסיכון, יועבר ממנו אל מחזיקי האג"ח.

עוד כתבות

פז אשדוד / צילום: רפי קוץ

עידן ניר שטרן בפז נפתח עם הפסד תפעולי בבית הזיקוק באשדוד ומכירת פזקר לאינרום

ההפסד התפעולי הרבעוני המוערך באשדוד, בהיקף של 60 מיליון שקל - על רקע השבתת מתקנים ועליית מחיר הנפט ● ההסכם למכירת החברה הבת פזקר, המייצרת מוצרי איטום ובידוד לענפי הבנייה, תמורת כ–135 מיליון שקל: ● פז משקיעה 10 מיליון דולר בחברת האנרגיה הנקייה של בני לנדא

יוסי לוי, גילעד אלטשולר, איציק שנידובסקי / צילומים: ענבל מרמרי ואיל יצהר

התשואות בגמל ובהשתלמות ב-2019: מי הגופים שכיכבו בצמרת, ומיהו האפיק היחיד שהפסיד?

סכום מצרפי עצום של כ-1.32 טריליון שקל מכספי הציבור נוהל ב-2019 על ידי קופות הגמל, קרנות ההשתלמות, קרנות הפנסיה החדשות המקיפות ופוליסות החיסכון הפנסיוני ● קרנות ההשתלמות המשיכו ליהנות מצמיחה מואצת, ושוק הגמל נהנה מתחייה מחודשת לאחר שנים של התייבשות

וואטסאפ (WhatsApp) / אילוסטרציה: רויטרס

הפיצ'ר החדש של וואטסאפ שייקל לכם על העיניים בדרך

מצב כהה הוא פיצ'ר שהלך וצבר פופולריות, שמשנה את הרקע של אפליקציות לכהה, כך שיהיה נח יותר להשתמש בהן בלילה או במקומות ללא הרבה תאורה

בניין הקפיטול בוושינגטון / צילום: Sarah Silbiger, רויטרס

דעה - משפט טראמפ החל, אמריקה נקרעת לגזרים

הנשיא העדיף את האוויר הצח של דאבוס בשעה שהסנאט הפך לבית משפט ● ראשו של הנשיא לא יותז, אבל חרדה ודריכות מלוות את התהליך הפוליטי ● סקר חדש מראה כי רוב עצום של האמריקאים חוששים שהבחירות הממשמשות ובאות לא יהיו "בטוחות". לא היו עוד נתונים כאלה ● דעה

ג’רום פאואל / צילום: Jonathan Ernst, רויטרס

בעזרת הפד: בנקים עולמיים שוב נוהרים לשוקי הריפו

דוח לשכת היציבות הפיננסית מצביע על האטה ניכרת בצמיחת מכשירי "בנקאות צללים" מרכזיים, שמהווים את הסיכונים הגדולים ביותר למערכת הפיננסית העולמית ● הבנקים העניקו ב-2018 הלוואות ריפו ב-5.9 טריליון דולר, זינוק של 21%, ונטלו הלוואות קצרות טווח ב-6 טריליון דולר, גידול של 15%

נוסעת ברכבת התחתית בביג'ינג  / צילום: Aly Song, רויטרס

סין מעלה הילוך במאבק בוירוס הריאות: הטילה הסגר על 3 ערים

הרשויות בעיר הואנגגאנג, בה חיים כ-7.5 מיליון בני אדם, סגרו את כל דרכי התחבורה הציבורית, כולל אוטובוסים ורכבות ● גם על אז'ו, עיר שכנה נוספת עם מעט יותר ממיליון תושבים, הוטל הסגר דומה

פסל השור המפורסם בוול סטריט/ צילום: רויטרס, CARLO ALLEGRI

נמחקו העליות בוול סטריט בנעילה; טסלה חצתה שווי של 100 מיליארד דולר

מדד דאו ג'ונס ננעל ללא שינוי מהותי, כך גם מדד S&P 500 ומדד הנאסד"ק עלה ב-0.2% ● מנוצ'ין: "החתימה על השלב השני בהסכם הסחר יכולה לקרות לפני או אחרי הבחירות" ● בורסות אירופה ננעלו בירידות, הדאקס השיל 0.3%, הקאק איבד 0.6%

איציק ברוך, בעלים של קבוצת יובלים / צילום: כפיר זיו

קולנוע אורות ברעננה ימכר ב-165 מיליון שקל; במקומו: פרויקט מגורים ומשרדים

חברת "רמות בעיר", בשליטת איציק ברוך וישראל לוי, חתמה על אופציה לרכישת המתחם ● התב"ע הקיימת על הקרקע, בשטח של 5.6 דונם, מיועדת למגורים, מסחר ומשרדים בשטח כולל של כ-21 אלף מ"ר

מפגעי הפסולת שתועדו במטמנת עברון  / צילום: דוברות המשרד להגנת הסביבה

השופט פלאח: "הסבלנות שהנהיגו בתי המשפט כלפי מזהמי הסביבה פקעה"

בית משפט השלום בחיפה הטיל על מטמנת עברון, קיבוץ עברון ומנהליו קנס של מיליון שקל, התחייבות כספית של 2 מיליון שקל לשלוש שנים, ומאסר מותנה על המנכ"ל ● "יידע כל נושא משרה בתאגיד, שאל לו לפגוע באיכות הסביבה, אחרת עלול הוא למצוא את מקומו, מהיום והלאה, מאחורי סורג ובריח"

תושבי סין עם מסיכות פנים / צילום: Koki Kataoka, רויטרס

סין סוגרת לחלוטין את אזור ווהאן בו התפרץ וירוס הריאות המסתורי

העיר ווהאן, בה התפרץ וירוס הריאות המסתורי "קורונה", נסגרה לחלוטין על ידי הרשויות בסין ● כל תנועת התחבורה הציבורית נעצרה ותושבי העיר התבקשו לא לעזוב

רוגל אלפר  / צילום: איל יצהר, גלובס

רוגל אלפר: "אני אמות בתפקיד הזה - לא רואה כלי תקשורת אחר שיעסיק אותי"

טרול? "יש כיבוש, יש אפרטהייד, יש פשיזם. אני אומר את הדברים כפשוטם" ● מה ישראלי בעיניך? "אני הישראלי היפה" ● ומה לאלו ולביקורת טלוויזיה? "חובתי המוסרית והמקצועית" ● מבקר הטלוויזיה של "הארץ" סוגר 5 שנים בתפקיד ומסביר בפודקאסט "אוף דה רקורד" למה הוא לא פרובוקטור ● האזינו

יגאל רייחלגאוז וקרינה אודינייב, מייסדי קורטיקה / צילום: ענבל מרמרי

המערכת שתחליף את מפתחי האלגוריתמים הפיננסיים

הסטארט-אפ Fintica, חברת בת של Cortica, מפתח מערכת שמייצרת אלגוריתמים לזיהוי תבניות בשוק המסחר הבורסאי - החל מתבניות של הזדמנויות רווח מורכבות ועד לתבניות של הונאות מתוחכמות ● אלגוריתמים אלה לומדים ומשתנים כל הזמן, ללא צורך במהנדסי תוכנה

תיירים מצלמים ליד מקדש לוקסור במצרים / צילום: Mohamed Abd El Ghany, רויטרס

המלחמה במזרח התיכון שלא הכרתם: למה ישראל עדיין נופלת משכנותיה ביכולת למשוך תיירים

ישראל נהנתה בשנה החולפת ממספר שיא של תיירים, אבל ביחס למדינות הקרובות אליה - ירדן, מצרים, לבנון וקפריסין - לא מדובר במספר פנומנלי ● אז מי שיאנית האזור, ועם אילו תוכניות עתידיות שלהן משרד התיירות יצטרך להתמודד?

מייקל בלומברג  / צילום: רויטרס

מייק בלומברג: פירוק ענקיות הטכנולוגיה זו לא התשובה. וורן וסנדרס לא יודעים על מה הם מדברים

"לפרק דברים רק כדי להיות רעים (nasty) זו לא התשובה", טען בלומברג, "חייבים סיבה טובה והסבר לאיך זה הולך לעבוד, ואני לא שומע את זה מאף אחד"

כריסטין לגארד / צילום: שאטרסטוק

ההחלטה הראשונה השנה של לגארד: הריבית באירופה ללא שינוי

הריבית על הפיקדונות נותרה על מינוס 0.5%, והבנק צופה כי הריביות ישארו בטווח הנוכחי ואף יירדו עד אשר האינפלציה תעלה ל-2% ● הבנק הודיע על בחינה מחודשת של המדיניות המוניטרית לראשונה מאז 2003

נפגעי הקורקינטים והאופניים החשמליים - 22 בינואר

אתמול באיכילוב: 7 נפגעים בתאונות קורקינט ואופניים חשמליים

מדי יום "גלובס" ובית החולים איכילוב מדווחים על מספר הנפגעים מתאונות שבהן מעורבים כלי רכב חשמליים: אופניים וקורקינטים

ניתוח פלסטי הוא לא סוף הסיפור /  צילום: Shutterstock/ א.ס.א.פ קרייטיב

פלסטיקאי אמריקאי שביצע הונאת ביטוח ומס בהיקף כ-4 מיליון דולר - הוסגר לארה"ב

הרופא, דיוויד מורו, שנעצר בישראל בחודש יוני 2019, ירצה בארה"ב 20 שנות מאסר, לאחר שהורשע בבית משפט פדראלי בקשירת קשר לביצוע הונאה ובדיווח כוזב בדוח מס הכנסה

אלי כהן, הליכוד / צילום: איל יצהר, גלובס

אין תקציב מדינה מאושר. האם ההשקעה באזרחים יורדת?

שר הכלכלה אלי כהן טען שבלי תקציב מאושר וממשלה קבועה, כל המגזרים במשק מקבלים פחות כסף. למה הוא מתכוון? ● המשרוקית של גלובס

בנימין נתניהו ויובל שטייניץ על אסדת הגז / צילום: מארק ישראל סלם - ג'רוזלם פוסט

מצעקות על ביבי ועד "לפגוע בקובי מימון זה כמו לפגוע באח של כחלון": מה מסתתר בספרו החדש של יובל שטייניץ

"סבן התקשר אליי מלוס אנג'לס. תשובה עשה את טעות חייו כשהזמין אותי לבקר באסדת הגז. חברי הליכוד הזהירו אותי מפני משה כחלון" ● שר האנרגיה יובל שטייניץ מפרסם ספר שבו הוא מציג את גרסתו למאבקי הגז ● מה שטייניץ העדיף לשכוח, איפה הוא טועה ומתי הוא מקמץ במילים

מגייסים, מוכנים למשחקי הרעב / צילום: באדיבות yes, יח"צ

המכון שמגייס את העובדים שלו בשיטת משחקי הרעב

מכון המחקר BTI ביקש ממועמדים לחבור לקבוצות לפי רצונם ולהגיש הצעת מחקר יחד, ואז שכר את הצוותים החזקים ● האם זה יעבוד גם בעסקים?