סניף בנק אגוד / צילום: יח''צ
ועדת עיצומים וקנסות של רשות ניירות ערך הטילה עיצום כספי בסכום של 200 אלף שקל על בנק אגוד, לאחר שהניא לקוח שלא לעבור לשירות ניהול תיקים. בשנתיים האחרונות הוטלו עיצומים בגין הפרת איסור זה גם על בנק מזרחי, בנק יהב ובנק לאומי.
בנוסף הטילה ועדת העיצומים, בראשה עומדת ענת גואטה, קנס על חברה בעלת רישיון ייעוץ השקעות, מיזם שאינו מפוקח, בעל עניין וארבעה תאגידים מדווחים בשל הצעה לציבור ללא תשקיף, מכירת מניות חסומות ואיחורים בהגשת דוחות עיתיים. סך כל הקנסות עומד על כחצי מיליון שקל.
בין העיצומים הכספיים שהוטלו: 90 אלף שקל על רילקו השקעות נדל"ן בשל הפרות של הצעה לציבור ללא תשקיף; 125 אלף שקל על סטרוברי פילדס ריט לימיטד בגין הפרה של הצעה לציבור ללא תשקיף; 45 אלף שקל על מובייל מקס טכנולוגיות בגין איחור בהגשת דוח תקופתי; כ-25 אלף שקל על אביליטי אינק בגין איחור בהגשת דוח תקופתי; כ-14 אלף שקל על ציון ספיר, יו"ר קבוצת אירודיום, בשל שלוש הפרות של מכירת מניות חסומות ואיחור בדיווח על שינויים באחזקותיו ו-9,450 שקלים על אינבו דלראן אל.פי בגין איחור בהגשת דוח תקופתי.
יועץ ההשקעות שהניא לקוח מלעבור לניהול תיקים
לפי ההחלטה, במהלך אוקטובר 2020 התקשר לקוח ליועץ השקעות של הבנק על-מנת לעבור לשירות מנהל תיקים. בשיחה המוקלטת עלה כי יועץ ההשקעות ניסה להניא את הלקוח מלעבור לשירות ניהול התיקים. נקבע כי בכך הפר היועץ איסור ופגע בתחרות ההוגנת בין השחקנים השונים בשוק.
בעבר, על-מנת לעבור משירות ייעוץ השקעות של הבנק אל שרותי מנהל תיקים, נדרש הלקוח להגיע אל סניף הבנק בו מנוהל חשבונו ולחתום על ייפוי-כוח לטובת מנהל התיקים. ההתייצבות לחתום על ייפוי-כוח נוצלה בעבר על-ידי הבנקים על-מנת לשכנע לקוחות לעבור לחברת ניהול תיקים שקשורות לבנק או שלא לעבור לשירות. ניצול הכוח התאפשר בשל הקשרים בין הלקוח לבנק בהם קשרי היכרות ותלות של הלקוח לעתים בבנק.
בהחלטה נקבע כי במקום להתייחס לשאלה הפרוצדורלית של הלקוח, היועץ התייחס, מבלי שנשאל, לתנאים שיקבל הלקוח אצל מנהל התיקים, לכך שהעלויות שלו יגדלו, ביקש לדעת את הסיבה שהלקוח בחר בניהול תיקים, והתייחס לתשואות הטובות שעשה התיק בבנק.
התייחסות היועץ לסיבות למעבר ולביצועים הירודים של מנהל התיקים היא הפעולה האסורה בחוק. לפי עמדת רשות ניירות ערך, האיסור "להניא" מתקיים גם כאשר השיחה היא ביוזמת הלקוח. על היועץ להימנע מנקיטת פעולה שיש בה כדי להניא את הלקוח ממעבר לניהול התיקים.
90 אלף שקל קנס לרילקו השקעות בשל הצעת ניירות ערך ללא תשקיף בשיווק נדל"ן בחו"ל
בעניין רילקו דובר על הצעת ניירות ערך ללא תשקיף למעל ל-35 משקיעים בניגוד לאמור בחוק ניירות ערך. החל משנת 2019 החלה רילקו לשווק ללקוחותיה השקעות משותפות בנכסי נדל"ן בארצות-הברית. החברה מסרה למתעניינים בהשקעות לפחות בחמישה פרויקטים, מידע קונקרטי וממוקד לגביהם, הכולל נתונים כספיים, לרבות מצגת עסקית מפורטת אשר כללה נתונים מפורטים בדבר עלויות והוצאות תפעוליות, וכן בדבר הכנסות, רווחים צפויים ותשואות. מסירת המידע מהווה הצעה לציבור, והיא נעשתה ליותר מ-35 משקיעים. כמו כן, החברה פרסמה באתר האינטרנט שלה פרסום לגבי הפרויקטים, אשר אף הוא כלל נתונים כספיים שלמעשה הופכים את הפרסום להצעה לציבור.