אלי יונס / צלם: תמר מצפי
בעוד הבנקים מתייעלים, מקצצים, וסוגרים סניפים, מזרחי טפחות מציג תוכנית אסטרטגית רב שנתית חדשה עם יעדי צמיחה והון שאפתנים: יעד תשואה על ההון של 14.5% בשנת 2017; עמידה בדרישות ההון של בנק ישראל כבר בסוף 2013 (שנה לפני המועד הנדרש), עלייה בהכנסות של 8% בשנה - וכל זאת תוך שמירה על רמת הוצאות נמוכה ועל יחסי יעילות של 55% (בהשוואה ל-70% בממוצע המערכת).
בשוק ההון אהבו את התוכנית שהציג היום הבנק בניהולו של אלי יונס, ומניית מזרחי בלטה בעלייה של 2% על רקע הסנטימנט השלילי בשוק (כל שאר מניות המעו"ף רשמו ירידות). אמנם היעדים שמציב יונס לשנים 2013-2017, אינם טריוויאלים, אולם לזכותו ייאמר שגם התוכנית הרב שנתית הקודמת שהציג הבנק נחשבה לשאפתנית ביותר, והוא הצליח לעמוד ברוב המוחלט של היעדים. "פקפקו בעבר בכך שנוכל להיות הבנק הכי שמרני ועם התוצאות הטובות ביותר, אבל הוכחנו זאת", אמר היום יונס במסיבת העיתונאים שכינס הבנק לרגל הצגת עיקרי התוכנית האסטרטגית החדשה לשנים 2013-2017.
מזרחי טפחות הוא הבנק היחיד המציג יעדים רב שנתיים מפורטים עד רמת סעיפי המאזן ודוח רווח והפסד. אם יעמוד הבנק בתוכנית הוא ישמור על מעמדו כבנק עם התשואה על ההון הגבוהה ביותר בישראל, במקביל להיותו הבנק היעיל ביותר.
יעד שאפתני ביותר שהציג הבנק הוא עמידה ביעדי הלימות ההון ליבה החדשים של בנק ישראל, 9%, כבר שנה לפני הזמן שהקציב לכך בנק ישראל, כלומר עד סוף 2013. עמידה ביעד זה תאפשר למזרחי טפחות לחזור ולחלק דיבידנד על פי המדיניות המסורתית של 40% מהרווח השנתי הנקי. הלימות ההון ליבה של מזרחי טפחות עמדה בסוף הרבעון הראשון על 7.94%, כלומר הבנק כבר נמצא בשליש הדרך. "נחזור לחלק דיבידנד ברגע שנעמוד ביעד הלימות ההון", אמר על כך אלדד פרשר, ראש החטיבה הפיננסית של הבנק.
"נבחן חלוקת דיבידנד גדולה"
בשנת 2015 צפויה להיכנס לשימוש בבנק מערכת IRB, המחשבת באופן פרטני את ההפרשות לחובות. לפי הערכות, כניסת המערכת צפויה להביא לקיטון בהפרשות, וכתוצאה מכך תתרום לעלייה של כ-1% בהלימות ההון של הבנק, מה שישחרר לבנק הון, ויסייע לו להגדיל את התשואה על ההון.
לדברי יונס, שחרור ההון יכול לבוא לידי ביטוי בשלוש דרכים: "נבחן חלוקת דיבידנד גדולה, או הגדלה משמעותית של חלקנו באשראי - אבל לא בבת אחת. אפשרות נוספת היא רכישה גדולה, אבל בשביל זה צריך אווירה רגולטורית תומכת".
היעד המרכזי בתוכנית האסטרטגית הוא תשואה של 14.5% על ההון. אמנם תשואה זו נמוכה מהתשואה של 14.6% שהושגה בשנת 2011, ואף נמוכה מהיעד של 15% שנקבע בתוכנית הקודמת, אך הירידה נובעת מהעלייה בדרישות ההון ליבה של בנק ישראל מ-7.5% ל-9%. החמרת דרישות ההון מביאה לירידה בתשואה על ההון כיון שעל הבנק לרתק יותר הון לפעילותו. בבנק מסבירים כי בהינתן דרישות ההון הקודמות היה יעד התשואה על ההון עומד על 17%.
לפי היעדים, רמת ההוצאות השנתית אמורה לעלות ב-4.5% בלבד, כך שיחס היעילות של הבנק (הוצאות תפעוליות להכנסות) יעמוד על עד 55% בהשוואה ל-57% כיום. יחד עם זאת, בתוכנית הקודמת העמיד יונס יעד שאפתני יותר של 53%.
"שינוי מבני בענף"
קבוצת מזרחי טפחות פועלת בשני מותגים: מזרחי טפחות ללקוחות עסקיים ולמשקי בית בעשירונים הגבוהים, כשלצידו פועל בנק יהב (בו מחזיק מזרחי טפחות ב-50%) כמותג מוטה מחיר לקוחות משקי בית בעשירונים 4-7. על פי נתוני בנק ישראל, בנק יהב נמצא הבנק הזול ביותר במערכת, באופן עקבי.
במזרחי טפחות מתכוונים להגדיל את גיוס הלקוחות החדשים מהיקף של 60 אלף בשנה כיום ל-75 אלף בשנת 2017. עם זאת, בבנק מתכוונים גם לצמוח בסקטור העסקי ולשנות את תמהיל הפעילות, כך שהפעילות במגזר העסקי תגדל מ-30% ל-35% (אשראי) על חשבון הקטנת חלקו של המגזר הקמעונאי. לשם כך מציב יונס יעד צמיחה של 6.5% באשראי מדי שנה, שיביא את הבנק להיקף אשראי לציבור של 174 מיליארד שקל בהשוואה ל-119 מיליארד שקל כיום, כאשר בפיקדונות הציבור תהיה עלייה דומה עד ל-176 מיליארד שקל.
תחום נוסף אותו רואה הבנק כמנוע צמיחה הוא פעילות שוק ההון, והמשך הגדלת ההכנסות מחדר המסחר, כפי שנעשה בשנים האחרונות. במזרחי טפחות מציינים, כי בתוכנית לא נלקחו בחשבון השפעות ועדת זקן, שנועדה להביא לשיפור ברמת התחרותיות בבנקים. בהקשר זה אמר יונס: "אנחנו אוהבים את ועדת זקן, ומקווים שהיא תצליח. יחד עם זאת, לטעמי, פגיעה בהכנסות הבנקים לא מעודדת תחרות, ולא פותרת בעיות מבניות".
יונס גם ציין כי היה שמח אם היה מתבצע שינוי מבני בענף: "יש לאפשר לחברות ביטוח ובנקים להתמזג כדי ליצור קבוצות בנקאיות מגוונות ויציבות. חשבתי על רעיונות כאלה לפני שנה וחצי, אבל שפכו לי על זה מים קרים, וכיום זה לצערי לא רלוונטי".
"אין לי כוונה לעזוב"
יונס התייחס בדבריו גם למצב המשק. "הדיבורים על מחנק האשראי לא משקפים את מה שקורה באמת במשק, וזה כולל גם את ענף הנדל"ן", אמר. "יש זהירות גדולה יותר בהעמדת אשראי, לא כל היזמים יכולים להעמיד ביטחונות וחלקם מתרעמים על כך, אולם למי שמקיים מערכת כלכלית סבירה, אין שום בעיה לקבל היום אשראי, ומי שלא מקבל מוזמן לפנות אלינו".
על מצב ענף הנדל"ן אמר יונס: "צריך שההיצע בענף ידביק את הביקוש. כל זמן שעיקר רכישות הנדל"ן הן למגורים ולא לחלומות של השקעות, המצב סביר. שוק המשכנתאות בישראל מאוד שמרני". כשנשאל אם הוא מתכוון להישאר בבנק ולוודא שהתוכנית האסטרטגית תיושם בחמש השנים הקרובות, השיב: "אני כאן ואין לי כוונה לעזוב".
