גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

עוד חודש מוצלח בגמל: מה עשתה הקופה שלכם בנובמבר?

הקופות הניבו בנובמבר תשואה חיובית של 1.5% ■ צמצום החשיפה למניות בארץ לא הפריע לאלטשולר-שחם לשמור על מקומו בצמרת הקופות הגדולות, עם תשואה של יותר מ-29% בשלוש שנים

ענף הגמל מסכם חודש חיובי נוסף, עם תשואה של כ-1.5% בנובמבר. כך, התשואה המצטברת בענף בשלוש השנים האחרונות, שעליה מתבסס הסיכום החודשי של "גלובס", צמחה לכ-20.3%, והתשואה הממוצעת מתחילת השנה הסתכמה בכ-10%.

בחודשים האחרונים נהנות קופות הגמל ממומנטום חיובי, שנובע מעליות השערים בשוקי העולם. בהתאם, בחודש החולף המשיכה הבורסה המקומית להתחזק, ואף רשמה ביצועי יתר לעומת מקבילותיה מעבר לים - מה שהיטיב עם קופות בעלות חשיפת יתר למניות בישראל.

חרף ההחלטה לצמצם חשיפה למניות בארץ, ממשיך אלטשולר-שחם לשמור על מקומו בצמרת טבלת קופות הגמל הגדולות. בראש הטבלה נמצאת "גמל כללי", קופת הגמל הגדולה של בית ההשקעות שמנוהל על-ידי גילעד אלטשולר ורן שחם, עם תשואה מצטברת של 29.1% בשלוש השנים האחרונות. גם במהלך 12 החודשים האחרונים הניבה הקופה, שמנהלת נכסים בהיקף של כ-5.8 מיליארד שקל, תשואה נאה לעמיתיה, שעומדת על 12%.

הקופה השנייה של אלטשולר-שחם, "להיט קלאסי" - איחוד של הקופות "גמל קלאסי" ו"להיט" - ממשיכה לשמור על המקום השני בטבלה, עם תשואה של 25.8% במהלך 36 החודשים האחרונים. ואולם, במהלך 12 החודשים האחרונים רשמה הקופה, אשר מנהלת כ-4.5 מיליארד שקל, תשואה נמוכה למדי בשיעור של 8%. בהתאם, קופה זו הניבה תשואות נמוכות יחסית לממוצע בענף הן בנובמבר והן מתחילת השנה, שעומדות על 0.98% ועל 6.7%, בהתאמה.

איילון מובילה בנובמבר עם 1.8%

במקום השלישי בטבלה נמצאת "גמל ב", קופת הגמל הקטנה של ילין לפידות. הקופה, שמנהלת כ-1.2 מיליארד שקל, נושפת בעורפה של "להיט קלאסי", עם תשואה של 25.7% בשלוש השנים האחרונות. קופת הגמל הגדולה יותר של בית ההשקעות, שמנהלת כ-3.1 מיליארד שקל, אמנם ממוקמת רביעית בטבלה, אך בפער ניכר, עם תשואה של 22.5% במהלך שלוש השנים האחרונות. מתחילת השנה, אגב, הניבה קופה זו תשואה גבוהה יחסית לעמיתיה, של 11.48%.

בהקשר זה נזכיר את קופת הגמל "תגמולים" של איילון, שממוקמת במרכז הטבלה, עם תשואה של 19.4% במהלך 36 החודשים האחרונים. לצד העובדה שקופה זו, שמנהלת כ-1.6 מיליארד שקל, הניבה לעמיתיה תשואה יפה של 12.2% במהלך 12 החודשים האחרונים, היא רשמה את התשואה הגבוהה ביותר בנובמבר ומתחילת השנה מבין קופות הגמל הגדולות, שהסתכמו ב-1.78% וב-12.62%, בהתאמה.

סמוך לקופה של איילון ממוקמת "בר" של כלל ביטוח, עם תשואה של 19.1% במהלך שלוש השנים האחרונות. עם זאת, קופה זו, שמנהלת 1.6 מיליארד שקל, הניבה את התשואה הגבוהה ביותר במהלך 12 החודשים האחרונים, 12.7%, לצד תשואה נאה של 1.7% בנובמבר ושל 11.96% מתחילת השנה.

בדומה, גם "תמר", הקופה הגדולה של כלל ביטוח, שמנהלת נכסים בהיקף של 12.9 מיליארד שקל וממוקמת בשליש התחתון של הטבלה, הניבה לעמיתיה תשואה של 1.7% בחודש החולף ושל 11.86% מתחילת השנה, וכן תשואה של 12.4% במהלך 12 החודשים האחרונים.

לשם השוואה, 'גדיש' - קופת הגמל הגדולה בענף - שמנהלת נכסים בהיקף של 22.5 מיליארד שקל, הניבה לעמיתיה תשואה גבוהה יותר הן בנובמבר והן בשלוש השנים האחרונות (1.73% ו-20.1%, בהתאמה). עם זאת, ב-12 החודשים האחרונים רשמה הקופה תשואה נמוכה יותר, של 10.6%.

את דירוג קופות הגמל הגדולות חותמת "יהבית" של הלמן אלדובי, שבמהלך 36 החודשים האחרונים הניבה תשואה של 15.6% בלבד - כמחצית מהתשואה שהניבה הקופה שבראש הטבלה.

בטבלת קופות הגמל הקטנות (מנהלות בין 500 מיליון שקל למיליארד שקל) לא חל שינוי. בראש הטבלה ממוקמת קופת הגמל של הראל, שבמהלך שלוש השנים האחרונות הניבה לעמיתיה תשואה של 21.8%.

את דירוג קופות הגמל הקטנות ממשיכות לחתום הקופות "גמל כללי" ו"גמל כללי ב'" של בית ההשקעות אנליסט, עם תשואה של 15.6% ו-15.4% במהלך 36 החודשים האחרונים. עם זאת, "גמל כללי ב'" ממשיכה להציג את התשואה הגבוהה בכל יתר הפרמטרים מבין כלל הקופות שבדירוג: תשואה של 14.5% ב-12 החודשים האחרונים, וכן מתחילת השנה, לצד תשואה של 1.89% בנובמבר.

תשואות קופות הגמל

עוד כתבות

מתקן הפקת נפט של ארמקו./ צילום: רויטרס

ארמקו תנפיק מניותיה לפי שווי של 1.7 מיליארד דולר, פחות מהצפוי

ארמקו תנפיק ב-IPO כ-3 מיליון מניות בכ-8 דולרים ליחידה ● הנסיך הסעודי בן סלמאן קיווה להנפיק 1.5% ממניותיה של חברת הנפט הסעודית לפי שווי של 2 מיליארד דולר

רובי שמיר, לילך אשר טופילסקי, דני גילרמן, דני דיין, עזי שפר וגיא פרנקלין פותחים את המסחר / צילום: שחר עזרן

רגע לפני פרישתה של לילך אשר טופילסקי: הנהלת דיסקונט פתחה את המסחר במנהטן

בבורסה בני יורק ציינו בשבוע שעבר את יום ישראל, באירוע אותו ערכו הליגה לידידות אמריקה-ישראל (AIFL) ומתחמי היזמות SOSA

הבורסה בתל אביב / צילום: רויטרס

ת"א ננעלה בעליות: ת"א 90 קפץ 1.5%, פוקס ואלקטרה צריכה זינקו לאחר פרסום הדוחות

מדד ת"א 35 עלה ב-0.6%, מדד הבנקים טיפס בשיעור זהה ומדד ת"א ביומד עלה ב-2.2% ● סקטור הקנאביס ריכז עניין על רקע חשיפת "גלובס" כי משרד הבריאות יפרסם מחר הנחיות ליצוא קנאביס ● טבע זינקה על רקע החלטת ביהמ"ש באוקלהומה ● הצמיחה של המשק ברבעון החולף הפתיעה לחיוב

ערן יעקב/ צילום: ליאב פלד

התוכנית החדשה לכיסוי הגירעון: הטלת מס על ירידה מהארץ ורילוקיישן

ועדה של רשות המסים בוחנת לאחרונה שורת פתרונות לסגירת פרצות המס בעת ירידה מהארץ או רילוקיישן ● בין הפתרונות - החמרה של "מס הגירה" שכבר קיים היום אך לא נאכף, וחיוב להעביר לנאמנות נכסים שנותרו בישראל

סייברארק / צילום: מתוך אתר החברה

גיוס מוצלח לסייברארק: הנפיקה אג"ח להמרה ב-500 מיליון דולר בריבית אפסית

ספקית פתרונות אבטחת הסייבר לארגונים הנפיקה למוסדיים אג"ח המיועדות לפירעון בנובמבר 2024 ● היקף הגיוס עשוי לגדול בעוד 75 מיליון דולר

דונלד טראמפ / צילום: Leah Millis, רויטרס

"נשיא אוקראינה יעשה כל מה שתבקש ממנו": האם מינוי גורדון סונדלנד היה הטעות הגדולה ביותר של טראמפ?

האם מינוי גורדון סונדלנד היה הטעות הגדולה ביותר של דונלד טראמפ? איל הנדל"ן היהודי תרם מיליון דולר, וקיבל שגרירות באירופה ● הוא הבטיח לטראמפ שנשיא אוקראינה "אוהב את התחת שלך" ● טראמפ האמין, בדק, הבטיח ודרש ● התוצאה היא הליכים להעמיד את הנשיא למשפט הסנאט

נתניהו בכנס "חירום" בגני התערוכה / צילום: שלומי יוסף, גלובס

"עם הרשימה המשותפת אתה הולך להקים ממשלה? מה עובר לכם במוח?"

כך אמר ראש הממשלה נתניהו הערב ב"כנס חירום" שערך בגני התערוכה ● נתניהו הוסיף כי "בכל זאת, בזמן שהאזרחים שלנו הותקפו בטילים, באותו זמן בדיוק אתם מנהלים משא ומתן עם חברי כנסת התומכים בארגוני הטרור ורוצים להשמיד את המדינה"

יעקב ברדוגו וירון דקל / צילומים: תמר מצפי, יונתן בלום

בין ברדוגו לדקל: האם האג'נדה התאימה את עצמה לקומבינה?

הדי פרשת 4000 מתדפקים על דלתות גלי צה"ל - האם תיפתח בדיקה על הקשרים בין מפקדי התחנה דקל ואלקבץ לבין סביבת נתניהו? ● ומדוע מרבית עיתונאי גל"צ שותקים? ● פרשנות

קובי הבר, מנכ"ל ביטוח ישיר / צילום: כפיר סיון

כיוון חדש לביטוח ישיר: תמכור פוליסות חיסכון בדמי ניהול נמוכים

איי.די.איי ביטוח, שמחפשת מנועי צמיחה חדשים, תשווק פוליסות בדמי ניהול בגובה 0.55% מהצבירה, נמוך בהרבה ביחס למקובל בחסכונות קטנים  ● המינימום לפתיחת פוליסה - הפקדה חד–פעמית של 5,000 שקל או הפקדה חודשית של לפחות 200 שקל

קונים בדיזנגוף סנטר/ צילום: שלומי יוסף

נתוני צמיחה מפתיעים לטובה: התוצר של המשק הישראלי זינק ב-4.1% ברבעון השלישי

כך לפי האומדן הראשון של הלמ"ס ● נתון הצמיחה מקטין את ההסתברות להורדת ריבית בסוף החודש ● העלייה מיוחסת בעיקר לצריכה הפרטית

בראיין בלסקי / צילום: יח"צ

"השוק השורי במניות בארה"ב ימשיך בשנים הקרובות וייתכן שגם בעשור הקרוב"

בראיין בלסקי, אסטרטג השקעות ראשי בקבוצת BMO, לא צופה השנה מיתון בארה"ב, ממליץ להתרחק מאירופה וסבור כי חברות פינטק ואנרגיה מתחדשת לא באמת מאיימות על החברות המסורתיות ● בראיון ל"גלובס" הוא מסמן את הסקטורים המועדפים על החברה בשוק האמריקאי

מבלים ומלכלכים / צילום: אלירן דהוד, יערן קק"ל - ארכיון הצילומים של קק"ל

מדריך משבר האקלים: 5 דברים שאתם יכולים לעשות, והפעם צמצום אשפה

97% מהמדענים העוסקים בנושא האקלים מסכימים כי המקור לשינויי האקלים הוא פעילות אנושית ● וכאן גם טמונה הבשורה האופטימית: את מה שהאנושות קלקלה, היא יכולה גם לתקן

יו"ר מפלגת הרשימה המשותפת, ח"כ איימן עודה / צילום: רפי קוץ

מאיימן עודה עד בילי אייליש: "טיים" בוחר את 100 המשפיעים על עתיד העולם

אחרי 15 שנים של רשימות משפיעים, מגזין "טיים" פרסם לראשונה את רשימת מאה האנשים שישפיעו על עתיד העולם נכון ל-2019 ● איך נבחרו המאה, מה ההבדל בין משפיעי ההווה למשפיעי העתיד ומי הישראלים ברשימה?

מנסור עבאס, יו"ר רע"ם / צילום: דוברות הכנסת

יו"ר רע"ם: הצוות של נתניהו ניהל איתי מו"מ לתמיכה בממשלת 60 ח"כים

ח"כ ד"ר מנסור עבאס סיפר הבוקר בגל"צ כי בין סוף אפריל למאי 2019 הוא ניהל מו"מ עם ח"כ מיקי זהר, נתן אשל ושר בכיר בליכוד ● ההצעה הפוליטית כללה תמיכה עקיפה בממשלת 60 ח"כים בראשות נתניהו, תוך הסכמת רע"ם שלא להצביע נגד הממשלה

מפגין יורה בחץ וקשת במחאה בהונג קונג / צילום: Athit Perawongmetha, רויטרס

חץ וקשת ובקבוקי תבערה: המחאה נגד השלטון מתלהטת

האלימות במחאות נגד השלטון בהונג קונג, שמתקיימת ברציפות מיוני האחרון, מסלימה, וההתנגשויות בין האזרחים למשטרה הופכים לקשים יותר ויותר ● צפו בתמונות

פרנק הלוסקה מנכל אנקיאנו/ צילום: יחצ

מניית אנקיאנו ממשיכה להתרסק: חברת התרופות של בלווטניק דיווחה על כישלון בניסוי

המוצר המוביל של החברה, לטיפול בסרטן שלפוחית השתן, היה בשלב II של הניסויים הקליניים, ואמור היה להיות האחרון לפני שיווק ● מניית החברה נפלה בנאסד"ק 14% מאז ההודעה ביום חמישי ועד סגירת המסחר ביום שישי

ורנר היור, יו"ר בנק ההשקעות האירופי / צילום: FRANCOIS LENOIR, רויטרס

בנק ההשקעות האירופי מסיט הלוואות מדלקים מאובנים

בנק ההשקעות האירופי משנה את מדיניות ההלוואות שלו, ובכך מצטרף לטרנספורמציה האנרגטית בעידן משבר האקלים ובהלימה ליעדי הסכם פריז

טל קדם / צילום: תמר מצפי

לא רק ניהול קרנות נאמנות: הראל פיננסים תשיק עוד קרן לנכסים אלטרנטיביים

בית ההשקעות של קבוצת הביטוח הראל יוצא לדרך עם קרן שמתמחה בהשקעה בחוב בארה"ב בגיבוי בטוחות נדל"ן ● היקף הגיוס המתוכנן בקרן החדשה - 350 מיליון שקל

הראל ויזל, מנכ"ל ובעלים קבוצת פוקס  / צילום: שוקה כהן, יח"צ

הנשר נחת: איחוד תוצאות אמריקן איגל הקפיץ את רווחי פוקס ברבעון, למרות ירידה במכירות חנויות זהות

קבוצת האופנה סיימה את הרבעון השלישי ברווח של 116 מיליון שקל, עיקרו בגין מעבר להחזקת שליטה באמריקן איגל ● דיווחה על עלייה בפעילות במותגים החדשים ושיפור בפעילות אתר טרמינל איקס ומועדון כרטיס האשראי ● מניית פוקס קרובה לשיא ומשקפת לה שווי של כ-2 מיליארד שקל

מטוס איירבוס / צילום: רויטרס

מטוס איירבוס שאינו מוחכר יסב לגלובל כנפיים הפסד של 6 מיליון דולר ברבעון השלישי

גלובל כנפיים עדכנה בחודש ספטמבר, בעקבות קריסתה של תומאס קוק, כי היא מחכירה לה מטוס איירבוס 330-300, וכי יתרת דמי החכירה העתידיים להם היא זכאית ממנו עומדת על יותר מ-9 מיליון דולר