גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

מכירת מלון ביהוד סידרה ללוזון את התשלום למחזיקי האג"ח

שנתיים לאחר חתימת העסקה, הושג האישור שהזרים 11 מיליון שקל לקופת החברה ביום תשלום האג"ח ■ לוזון: "בחברה נעשית עבודה נפלאה"

עמוס לוזון/ צילום: תמר מצפי
עמוס לוזון/ צילום: תמר מצפי

קבוצת הנדל"ן א. דורי, ובשמה החדש "קבוצת עמוס לוזון יזמות ואנרגיה", הרגיעה אתמול את חששות מחזיקי האג"ח בנוגע להחזר החוב כלפיהם, לאחר שהעבירה להם תשלום בהיקף של 28.5 מיליון שקל.

מבדיקת "גלובס" עולה כי המקור לכמעט מחצית מהתשלום הוא השלמת עסקה למכירת זכויותיה של קבוצת דורי (50%) בבית המלון "אוויה" ביהוד. השלמת העסקה התאפשרה לאחר שברגע האחרון התקבל אישור מרשות מקרקעי ישראל (רמ"י) שהיווה תנאי להעברת הכסף לחברה. יתרת תשלום האג"ח נבעה ממזומנים שהיו בקופת החברה.

לפני שנתיים חתמו קבוצת א. דורי ושותפה בנכס על הסכם למכירתו תמורת 40 מיליון שקל. בדוחות הרבעון הראשון שפורסמו אתמול עדכנה החברה כי השלמת העסקה בוצעה אתמול, והניבה לה תשלום של 11 מיליון שקל, לאחר שכבר קיבלה 9 מיליון שקל בעבר כמקדמה.

בדוח תזרים המזומנים המצורף לדוחות א. דורי היא מציגה תזרים מפעילות שוטפת נטו של קרוב ל-65 מיליון שקל מתחילת חודש אפריל ועד סוף השנה, הכוללים גם את סכום המכירה של בית המלון, הממוקם בשכונת קריית הסביונים ביהוד. המלון החל לפעול בתחילת שנות ה-60 של המאה ה-20, וב-1999 הוא נמכר על ידי חברת נורפולק לא. דורי ולאיש העסקים מאיר לייזר ז"ל. במהלך השנים פעלו השותפים לשינוי ייעוד הקרקע ממלונאות למגורים כדי להקים שם כמה מאות דירות במספר מגדלים, אולם בעבר נתקלו בהתנגדויות של תושבי האזור.

צמד סדרות האג"ח של דורי, בהיקף של כ-255 מיליון שקל, נסחרו היום בעליות שערים של כ-0.5%-1% והשלימו קפיצה חודשית של 5%-14%. יחד עם זאת, הן עדיין נסחרות בתשואות גבוהות של 10%-15%. לוזון מסר אמש: "כמו שהבטחתי, עמדתי בתשלום האג"ח במועד. הדוחות הכספיים של קבוצת לוזון מדברים בעד עצמם ומראים את העבודה הנפלאה שנעשית בשתי החברות".

כזכור, בחודשים האחרונים התגברו חששות המחזיקים מיכולתה של דורי לעמוד בהתחייבויותיה בעקבות העברת השליטה בה מענקית הנדל"ן גזית גלוב לידיו של לוזון בעסקת בזק, ובתמורה של פחות מ-10 מיליון שקל ששילם לוזון עבור מניות השליטה.

הסיבה לכך היא הסברות שיכולתו של לוזון לתמוך בחברה, ובעיקר בחברה הבת שלה, דורי בניה (שעברה טלטלה פיננסית עזה וחסרת תקדים ממנה טרם התאוששה), מוגבלת בהרבה מיכולתה של גזית גלוב לעשות זאת. זו האחרונה, הזרימה לחברה סכומי עתק שהצטברו לכ-750 מיליון שקל כדי לאפשר את המשך פעילותה של דורי בניה. חששות אלה באו לידי ביטוי בקפיצת תשואות צמד הסדרות, ואלה הגיעו עד ל-30%.

דוחות קבוצת א. דורי שפורסמו אתמול לסיכום הרבעון הראשון של 2016, לראשונה תחת שליטתו של עמוס לוזון, סיפקו למשקיעים סימנים ראשונים לאופטימיות, עם צמצום ההפסדים ומעבר לרווחיות גולמית ולאיזון תפעולי. הכנסותיה של דורי אמנם נשחקו ב-25% ל-264 מיליון שקל, אולם החברה צמצמה את עלויות הפעילות והציגה רווח גולמי רבעוני של 16 מיליון שקל, אחרי הפסד גולמי של 8.5 מיליון שקל ברבעון המקביל, והפסד גולמי כולל של 98 מיליון שקל ב-2015 כולה.

בשורה התפעולית רשמה דורי רווח של כ-300 אלף שקל, אחרי הפסד של 21 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד, ובשורה התחתונה הפסדיה הסתכמו ב-1 מיליון שקל, אחרי הפסד של 10 מיליון שקל ברבעון המקביל, ושל 137 מיליון שקל בסיכום שנת 2015. יחד עם זאת, רואי החשבון של דורי עדיין מפנים את תשומת לב המשקיעים לתזרים מזומנים שלילי משמעותי מפעילות שוטפת של 74 מיליון שקל, בהשפעת החברה הבת דורי בניה, ולגירעון של 72 מיליון שקל בהון החוזר.

עם זאת, הדירקטוריון והנהלת החברה "מעריכים בסבירות גבוהה כי החברה תוכל לנהל את צורכי המזומנים שלה... כדי להמשיך ולעמוד בפירעון התחייבויותיה הכספיות", וכן כותבים כי התזרים החזוי שלה מתבסס בין היתר על צפי לקבלת דיבידנדים והחזר הלוואות בעלים מחברות מוחזקות, וגיוס חוב חדש של 50 מיליון שקל ב-2017.

עוד כתבות

חברת לומניס / צילום: יונתן בלום

קרן ההשקעות הזרה XIO מוכרת את חברת האסתטיקה הרפואית לומניס לפי שווי של מיליארד דולר לפחות

השליטה בחברה הישראלית, שנרכשה ע"י XIO ב-2015 לפי שווי של 520 מיליון דולר, תימכר לקרן הפרייבט אקוויטי האסייתית BPEA

צילום מסך מאתר המכירה / צילום: צילום מסך

מכירה פומבית של ממורביליה נאצית מעוררת סערה בגרמניה ובישראל

קרוב ל-200 פריטים מתקופת הרייך השלישי, רבים מהם ממורביליה נאצית של מנהיגי המשטר, צפויים לעמוד מחר למכירה פומבית במינכן ● המכירה עוררה סערה בגרמניה, למרות הכחשות בית המכירות כי הקונים הם פעילי ימין קיצוני או מעריצים של המשטר הנאצי

פקקי תנועה באיילון/ צילום: איל יצהר

לא מצליחים לשרוד בפקקים? תוך עשור יעלו על הכבישים עוד 1.8 מיליון כלי רכב

הגידול באוכלוסייה והצמיחה בתמ"ג יהפכו את הכבישים ב-2030 לגיהנום ● מחקר חדש טוען כי מספר כלי הרכב בכבישים יזנק ל-5.2 מיליון ● השקעות העתק בתחבורה הציבורית והפנטזיות על רכב ללא נהג ישפרו את המצב אבל לא ימנעו קטסטרופה

המודעה שיצאה בשיתוף הפעולה המיוחד של סטימצקי עם צומת ספרים / עיצוב: משרד הפרסום ענבר מרחב G

סטימצקי וצומת ספרים שילבו כוחות בניסיון למנוע עוד סבב בחירות

רשתות הספרים המתחרות פרסמו הבוקר מודעה משותפת שבה הם קוראים לגנץ ולנתניהו שלא להיכנס לספרי ההיסטוריה כמנהיגים שהובילו לסבב בחירות שלישי

עוזי דנינו / צילום: איל יצהר, גלובס

עוזי דנינו לשעבר מנכ"ל אקסלנס מונה ליו"ר קרן הגשמה

אליו יצטרף רונן טורם, לשעבר מנכ"ל מגדל שוקי הון, כמנכ"ל הגשמה ● המינויים מגיעים על רקע כוונתה של החברה לבסס את הקשר מול המוסדיים, בצל תקופה מאתגרת וחקירה של רשות ניירות ערך

מחאת יוצאי אתיופיה / צילום: שלומי יוסף

איך משקמים את האמון האבוד של יוצאי אתיופיה במדינה?

בתי המשפט הם לא הפתרון לבעיה החברתית הזאת. גם לא בתי הסוהר ● הפתרון הוא בגני הילדים ובבתי הספר: כשילדים כהי-עור ולבנים יגדלו ביחד באופן שוויוני, בכל מקום בארץ ולא רק באזורים מסוימים, הגזענות תיעלם, והאמון יחזור ● פרשנות

איתן יוחננוף, מנכ"ל החברה / צילום: תמר מצפי

בלי אונליין ומותג פרטי: רשת המזון של משפחת יוחננוף הצטרפה לבורסה בסטייל עם ביקושים של 1.5 מיליארד שקל

(עדכון) - יוחננוף גייסה 462 מיליון שקל ותחל להיסחר בשווי של 2.3 מיליארד שקל - הרשת השלישית בגודלה בבורסה ● לאחר שנים של צמיחה בפעילותן: שווי השוק המצרפי של שש הרשתות הציבוריות מגיע לכ-13 מיליארד שקל, כמעט מחצית ממנו מיוחסת לשופרסל

 סוחרים בבורסתNYSE/  צילום: רויטרס  .rendan McDermid

נעילה מעורבת בוול סטריט; ירידות חדות במגזר הקמעוני

הדאו ג'ונס ירד ב-0.3%, הנאסד"ק עלה ב-0.2%, ו-S&P 500 ננעל כמעט ללא שינוי ● קוהל'ס והום דיפו צללו לאחר תוצאות מאכזבות והנמכת תחזיות, וגררו גם את מייסיס ● מספר היתרי הבנייה בארה"ב זינק לשיא של 12 שנה, עלייה במספר התחלות הבנייה למגורים ● נעילה מעורבת באירופה; מדד הניקיי היפני איבד 0.5%, והבורסה בהונג קונג קפצה ב-1.5%

ליהיא פינטו–פריימן  / צילום: איליה מלניקוב, יח"צ

"יכולנו להתאבל ולהגיד, שיט, הכול ירד לטמיון. אבל החלטנו לראות בזה הזדמנות"

הרעיון נולד אצל ליהיא פינטו-פריימן בערב התרמה בלונדון, כשרצתה לדעת איפה אפשר לקנות שמלה שראתה ● כדי לפתח את הטכנולוגיה היא גייסה מדען מפרויקט מאיץ החלקיקים בשווייץ, והצליחה להעמיד את SYTE, השזאם של האופנה ● עכשיו, אחרי שסגרה גיוס של 30 מיליון דולר, היא מסבירה ל"ליידי גלובס" מה אנחנו לא מבינים על השפה של דור ה–Z

משה כחלון ורוני חזקיהו / צילומים: כדיה לוי, איל יצהר, עיבוד: טלי בוגדנובסקי

החשב הכללי מגלה: עמדנו בגירעון ב-2018 בזכות דיבידנד ענק מחברה ביטחונית

החשכ"ל חזקיהו הסביר איך קרה שהגירעון בדצמבר 2018 ירד לפתע ל-2.9%, כשבכל שאר החודשים מספטמבר 2018 ועד היום הגירעון היה גבוה מ-3% ● זה אפשר לשר האוצר כחלון לטעון, זמן קצר לפני ההחלטה על הבחירות, כי לא חרג בשקל מיעד הגירעון

 מרים פרץ בטקס הדלקת המשואות/ צילום: באדיבות כאן 11

טקס הדלקת המשואות שוב מעורר אש: למה הועדף במאי לא מוכר על פני מנוסים ומצליחים?

ל"גלובס" נודע כי במכרז של משרד התרבות על הפקת טקס המשואות זכתה שוב חברת טרגט מרקט, שהעניקה בזמנו לשרת התרבות מירי רגב טקס עטור קלוז-אפים ● המכרז הוא לארבע שנים בתקציב של 8.4 מיליון שקל לשנה

רצים למרחב המוגן / צילום: רויטרס

שוב ירי מסוריה, ומה עם תוכנית הממשלה להשקיע 5 מיליארד שקל במיגון הצפון?

מטח הרקטות לגליל ולגולן העלה שוב את הפערים בין המיגון הקיים ביישובי הצפון לבין זה הנדרש לאור האיומים העדכניים בזירה • תוכנית "מגן לצפון", שיצאה לדרך השנה והבטיחה בנייה של מרחבים ממוגנים ושיפוץ מקלטים על פני עשור, נותרה כמעט כולה על הנייר ותמתין לממשלה הבאה

אילן ישועה וניר חפץ / צילום: איל יצהר, עיבוד תמונה: טלי בוגדנובסקי

ההצעה של מנכ"ל וואלה לניר חפץ: "שים אצלי 700 אלף שקל - ותקבל עד חצי המלכות"

בתמלילי שיחות וואטסאפ שנחשפות כאן לראשונה, אילן ישועה מציע לעד המדינה, שבאותו זמן עבד כראש מטה ההסברה של הליכוד, שהליכוד יוציא את כספי מימון המפלגות שלו על פרסום בוואלה ● ידיעה זו שונתה לאחר פרסומה מכיוון שהתברר לנו שנפלה בה טעות וכי הקמפיין הפרסומי לא הותנה בסיקור חיובי, בניגוד לנכתב במקור (ראו תיקון)

אמנון ברויט,/צילום: תמונה פרטית

"גביית התשלום מהלקוחות היא כמעט בלתי אפשרית"

אמנון ברויט (45) הוא חשמלאי מת"א ● "אני מפחד להעסיק עובד כי אני לא בטוח שיהיה לי מאיפה לשלם לו" ● עצמאים? "גלובס" רוצה לשמוע מכם מה מטריד אתכם. צרו קשר במייל ATZMAIM@globes.co.il

ההפגנה בשער מפעל אינפימר / צילום: מרתה פיין

הצרות של תמיר לא תמו: בקיבוץ ברקאי מבקשים להוציא את מפעל אינפימר

תושבי הקיבוץ דורשים להוציא את המפעל בטענה כי הוא גורם לזיהום אוויר כבד באזור ● יו"ר אינפימר יובל תמיר: "מקורו של הזיהום לא במפעל. הפליטות של המפעל מנוטרות על ידי המשרד להגנת הסביבה והן מתחת לתקן המחמיר"

טילים מעל בתי דמשק/  צילום: רויטרס, SANA

בתגובה לירי על רמת הגולן: צה"ל תקף מטרות איראניות בסוריה

חיל האוויר תקף עשרות מטרות צבאיות השייכות לכוח קודס האיראני ולצבא הסורי ● דובר צה"ל: התקיפה - תגובה לשיגור הרקטות על רמת הגולן ● לפי דיווחים בסוריה, בתקיפות נהרגו 11 בני אדם, מהם 8 איראנים ● אשכנזי: "רואים באסד אחראי לנעשה בשטחו"

משטרת ישראל / צילום: shutterstock, שאטרסטוק

המחוזי: המשטרה תורשה לבצע חיפוש בטלפונים של יועצי רה"מ עופר גולן ויונתן אוריך

זאת לצורך חקירת פרשת הטרדת עד המדינה שלמה פילבר ● עופר גולן ויונתן אוריך בתגובה: "במקום שבית המשפט ייתן למשטרה סטירה על שהפרה במתכוון את זכויות היסוד שלנו - הוא נותן לה סוכריה. אבסורד"

שירותי מחשוב / אילוסטרציה: Shutterstock

המחשוב לוהט: מניות חברות ה-IT שוברות שיאים, במקביל לשיפור ניכר בתוצאותיהן

בסיכום שלושת הרבעונים הראשונים של 2019, הכנסותיה של מלם-תים עלו ב-15% ל-1.6 מיליארד שקל, והרווח הנקי קפץ ביותר מפי שניים, ל-90 מיליון שקל ● המניה זינקה היום ב-10% בתגובה לדוחות הכספיים החיוביים

קופת חולים כללית / צילום: בר אל

הולכים על כל הקופ"ח: תקציב הפרסום של שירותי בריאות כללית בגובה כ-10 מיליון שקל - בדרך למכרז

מדובר באחד מתקציבי הפרסום האטרקטיביים בענף ● בשונה ממכרזים קודמים, התקציב יכלול הפעם את האונליין ואת האוף-ליין של החברה כמקשה אחת

בנק לימאט בציריך / צילום: shutterstock, שאטרסטוק

לראשונה בעקבות התקנות החדשות: רשות המסים עצרה 3 ישראלים שלא דיווחו כראוי על חשבונות בחו"ל

השלושה נעצרו במסגרת שתי חקירות שונות, לאחר ששמם נכלל ברשימה של בעלי חשבונות בנק בחו"ל שהתקבלה עפ"י חילופי מידע בין מדינות ורשויות מס באירופה ● מדובר במעצרים הראשונים של ישראלים בעקבות תקנות ה-CRS