גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

אטיוניטי חושפת: בתוך שנה טיפס שווי ההצעה של קליק האמריקאית לרכישתה בכמעט פי שלושה

הזימון לאסיפת בעלי המניות של חברת התוכנה לאישור המכירה, מגלה שהעניין של Qlik באטיוניטי התחיל כבר לפני שנתיים וחצי, וכי ההצעה הראשונה של קליק הייתה במחיר של 8.75 דולרים בלבד למניית אטיוניטי ● ב-7 באפריל יתכנסו בעלי המניות של אטיוניטי להצביע על אישור מכירתה לקליק תמורת 560 מיליון דולר

שמעון אלון, יו"ר ומנכ"ל אטיוניטי / צילום:איל יצהר
שמעון אלון, יו"ר ומנכ"ל אטיוניטי / צילום:איל יצהר

ב-7 באפריל יתכנסו בעלי המניות של חברת התוכנה הישראלית אטיוניטי להצביע על אישור מכירת החברה ל-Qlik האמריקאית, תמורת 560 מיליון דולר. הזימון לאסיפה, שפורסם בסוף השבוע, מגלה שהעניין של קליק באטיוניטי  התחיל כבר לפני שנתיים וחצי - באמצעות קרן הפרייבט אקוויטי Thoma Bravo, הבעלים של קליק; וכי ההצעה הראשונה של קליק, מלפני כשנה, הייתה במחיר של 8.75 דולרים בלבד למניית אטיוניטי, לעומת המחיר שנקבע לבסוף בעסקה - 23.5 דולר, כמעט פי שלושה.

מניית אטיוניטי זינקה בחודשים האחרונים בשיעור תלת-ספרתי, ובהתאם גם קליק נאלצה להעלות את המחיר שהיא מציעה. לפי הזימון, המחיר שהוצע בפברואר 2018 שיקף פרמיה של כ-25% על מחיר המניה בנאסד"ק באותה תקופה.

לאורך כמה שבועות נפגשו חברי הדירקטוריון של אטיוניטי, אך לא גיבשו החלטה אם להיענות לחיזורי קליק או לדחות אותם, ובסוף מארס הוחלט לשכור יועץ פיננסי שיסייע בהחלטה, בנק ג'יי.פי מורגן. במקביל, באותה תקופה הגיעה לחברה פנייה נוספת, מצד גוף שהתעניין ברכישת אטיוניטי על-ידי חברת פורטפוליו שלו.

במאי 2018 שלחה קליק הצעה לא מחייבת חדשה, לרכוש את אטיוניטי (המספקת פתרונות לניהול דאטה, ובהם פתרונות לגישה, לניהול, לשיתוף ולהפצת נתונים) במחיר של 13.25 דולר למניה, ששיקף פרמיה של כ-24% על מחיר השוק. הדירקטוריון התכנס לדון בהצעה ולבחון אותה בהשוואה לאסטרטגיה העסקית כחברה עצמאית, ולבסוף החליט לדחות את ההצעה בטענה שהיא מעריכה את אטיוניטי בחסר ואינה תואמת לאינטרסים של בעלי המניות.

שמעון אלון, יו"ר ומנכ"ל אטיוניטי, הודיע על ההחלטה ל-Thoma Bravo כשבמקביל, נציגי ג'יי.פי מורגן מסרו לקרן שבעוד שאטיוניטי לא מחפשת להימכר, הרי שאם Thoma Bravo וקליק מעוניינות להגיש הצעה מעודכנת, הן יידרשו לשפרה. בתגובה ביקשה הקרן וקיבלה גישה למידע נוסף.

בין המתעניינות: "מובילות עולמיות בשוק מחשוב הענן"

הקשר בין הצדדים נמשך "על אש קטנה" בחודשים שלאחר מכן, כשגם הגוף הנוסף שהתעניין בחברה נשאר בתמונה. באוקטובר הוגשה הצעה חדשה של קליק, במחיר של 20 דולר למניית אטיוניטי, ששיקף פרמיה של 26.5%. זמן קצר לאחר מכן, המתעניין השני הודיעה שלאור העלייה בשווי השוק של אטיוניטי, הוא לא יוכל לרכוש את החברה.

בסוף אוקטובר התכנס הדירקטוריון לאשר את התוכנית העסקית של החברה. בפגישה הציעו נציגי JP מורגן לבדוק אם יש עוד גורמים שיתעניינו ברכישה, והציגו מספר גורמים פוטנציאליים. הדירקטוריון החליט שלטובת בעלי המניות יש לבחון את האפשרויות ובמקביל לשאת ולתת עם קליק, בתנאי שתשפר את הצעתה. מורגן פנה ל-11 גופים פוטנציאליים שחמישה מהם חתמו על הסכמי סודיות (כולל קליק) ונערכו איתם פגישות.

בין המתעניינים היו "מספר מובילות עולמיות בשוק מחשוב הענן". בסוף התהליך, רק קליק המשיכה להביע עניין ברכישה. בינואר העלתה קליק את המחיר ל-22.75 דולר, פרמיה של 3.8% על מחיר המניה, שהמשיך לטפס ועקף את מחיר ההצעה. לפיכך, דרשה אטיוניטי שיפור של המחיר ליותר מ-24 דולר. הדיונים נמשכו ובפברואר אמרה קליק שהצעתה הסופית היא 23 דולר, בעוד שאטיוניטי התעקשה על 24 דולר. הצעה סופית נוספת הגיעה כעבור זמן קצר במחיר של 23.5 דולר, פרמיה של כ-18%, ודירקטוריון אטיוניטי בחן את ההצעה והחליט לקבל אותה לאחר שבחן את הסיכויים והסיכונים. 

עוד כתבות

נדל"ן בת"א/צילום:אייל יצהר

עסקת ענק בהרצליה והקרב על נתוני מכירת הדירות. כותרות הנדל"ן

כמה שילמה קבוצת יזמים בראשות איציק תשובה, פרשקובסקי וטריגו במסגרת התמחרות על חטיבת קרקע מבוקשת בהרצליה? מה קרה כש"גלובס" הפגיש ארבעה שמאי מקרקעין בכירים? מדוע מנכ"ל משרד הבינוי והשיכון שלח מכתב חריף לסטטיסטיקן הראשי בלמ"ס ואיזה תשובה הוא קיבל? אלה כותרות הנדל"ן שלנו מהשבוע החולף

מוריס קאהן, כרמל שאמה הכהן ודוד בנימין  / צילום: יוחנן הראל

מוריס קאהן מציין יובל לאפולו 11 ומסכם שבוע על חלל

וגם: יו"ר חברת החשמל מחכה למהפכת הקוצ'קוין, איך כדאי להעריך שווי של חברות קנאביס וההישג המרשים של השמאית ונהגת המרוצים

תחנת כוח פחמית, צ'כיה, זיהום אוויר, איכות סביבה, התחממות גלובלית / צלם רויטרס / צילום: רויטרס

המהפכה הירוקה באירופה: "ניטרליות אקלימית" עד 2050

שלשום נבחרה אורסולה פון דר-ליין לנשיאת נציבות האיחוד האירופי, בעיקר בזכות הבטתה להביא "גרין ניו דיל" ליבשת עד 2050 ● מטרתה להפחית את גזי החממה, לצמצם תחנות כוח ולנטוע עצים רבים ● האם התכנית, שתעלה הון, תציל את העולם מההתחממות הגלובלית? ● האזינו ל"גלובסטוק" – פודקאסט מאחורי הכותרות

אדם נוימן / צילום: צילום: רויטרס Eduardo Munoz ,

לפני ההנפקה: אדם נוימן מימש מניות ווי וורק ב-700 מיליון דולר לפני ההנפקה

היקף ועיתוי המימוש נחשב יוצא דופן בהתחשב בכך שהמייסדים מחכים בדרך כלל עד לאחר ההנפקה הציבורית כדי לממש אחזקות ● על פי הדיווח, נוימן כבר הקים פמילי אופיס כדי להשקיע את ההכנסות

רותם סלע בפרסומת למזגני טורנדו / צילום:

סקר הפרסומות: חווה אלברשטיין בלב, רותם סלע בראש

הפרסומת לבנק הפועלים בכיכובו של קובי מרימה הייתה יקרה, מושקעת, מצחיקה וקיבלה תשבחות מהברנז'ה - אך מציגה ביצועים בינוניים ● לעומת זאת, חווה אלברשטיין עוררה באזז סביב הפרסומת החדשה שלה ל-yes, אבל בעיקר סביב בחירתה של הזמרת להשתתף לראשונה בפרסומת

בורסות אסיה / צילום: רויטרס

עליות חדות באסיה על רקע דבריו של נשיא הפד של ניו יורק: הניקיי מזנק 2%

הדאקס מטפס ב-0.55%, הקאק ב-0.65% והפוטסי עולה ב-0.6% ● נשיא הפד של ניו יורק, ג'ון וויליאמס, אמר אמש כי הפד צריך לפעול במהירות ולהוריד ריבית כתרופה מונעת לפני משבר ותדלק את הצפי להורדת ריבית כפולה של 50 נקודות ● הזהב עלה לרמה הגבוהה מאז מאי 2013

אהוד ברק באירוע של ישראל דמוקרטית בתל אביב / צילום: אמיר מאירי

ברק: איחוד עמיר פרץ ואורלי לוי עלול לסגור את הגולל על מפלגת העבודה

ברק שב וקרא לאיחוד הכוחות בשמאל: "טובת הגוש הייתה ונותרה איחוד רחב של כל הכוחות שבו. ניצחון זה לא הדבר הכי חשוב, זה היחיד שחשוב" ● על האיחוד של עמיר פרץ ואורלי לוי: "אני מקווה שזה עדיין לא בלתי הפיך"

יאיר לפיד, פודקאסט לשבת / עיבוד תמונה: אפרת לוי

עם הגב לים: הפודקאסטים הטובים ביותר לסוף השבוע

כמה חם היה השבוע? ● מספיק חם כדי לקפוץ לטבילה בים, שלמרבה הצער מלא במדוזות  ● זאת הזדמנות נהדרת לשבת על הספה עם מזגן ולהינות מפודקאסטים שעשו לנו את השבוע ● פודקאסט לשבת ● האזינו

דרור פויר / צילום: יונתן בלום

אני ילד ירח: כל צעד קטן לאדם, גם הצעד הזה שלי, הוא קפיצה ענקית למין האנושי

50 שנה לנחיתה על הירח וגם בהווה יש מה לחגוג - אם אתם מהטיפוסים שדומעים מול פוטונים מתנשקים

סקר הסקרים - מועד ב'

סקר הסקרים: המאמצים של ברק לא נושאים פרי, נתניהו פותח פער על גנץ

מערכת הבחירות החדשה יצאה לדרך, וסקר הסקרים חוזר ● מי מתחזק, מי נחלש, ומי מתנדנד סביב אחוז החסימה? ● כל הסקרים מכל כלי התקשורת ● "גלובס" עושה סדר ומביא את המספרים העדכניים ביותר של מערכת הבחירות הלוהטת

אנדרו יאנג במהלך העימות הדמוקרטי / צילום: מייק סגר, רויטרס

"ההפך מדונלד טראמפ": המועמד של עמק הסיליקון לנשיאות ארה"ב

אנדרו יאנג, אחד המועמדים מטעם המפלגה הדמוקרטית לנשיאות ארה"ב ומי שכונה המועמד של עמק הסיליקון, ממשיך לשווק עצמו כ"גבר אסייתי שאוהב מתמטיקה" - ההפך הגמור מנשיא ארה"ב הנוכחי

רחוב פנקס 29, קריית אונו / הדמיה: יח"צ

60 דירות חדשות בפרויקט תמ"א 38 בקריית אונו

שני בנייני רכבת סמוכים שבהם יחד 84 דירות, יעברו יחד חיזוק ותוספת קומות

ניצול שואה / צילום: רויטרס

פיצוי רטרואקטיבי: גרמניה תכיר בכ-8,000 יוצאי רומניה כניצולי שואה

הכרה זו תאפשר תביעת זכויות סוציאליות שונות, ובהן פיצוי רטרואקטיבי רנטה וקצבה חודשית קבועה ● גמליאל: "נמשיך לפעול להכרה גרמנית בזכאותם של עוד אלפי ניצולים שטרם הוכרו, בין שהם יוצאי רומניה ובין שהם יוצאי מדינות נוספות"

וול סטריט IBM /  צילום: Reuters, Brendan McDermid

וול סטריט ננעלה בירוק על רקע דברי וויליאמס; הזהב טס

נשיא הפד של ניו יורק דוחק בהורדת הריבית והעביר את וול סטריט לעליות ● עונת הדוחות נמשכת: הלילה לאחר המסחר מיקרוסופט צפויה לפרסם דוחות ● מורגן סטנלי עולה ב-1.4% לאחר שהבנק היכה את תחזית הרווח למניה ב-9 סנט ● פיליפ מוריס ואיביי קופצות לאחר הדוחות ● אפל זוכה להעלאת המלצה מצד בית ההשקעות ריימונד

מיקרוסופט / צילום: shutterstock, שאטרסטוק

דאטה שנאסף במיקרוסופט מצביע על חשש מהתערבות בבחירות לנשיאות ארה"ב

לפי פוסט שפורסם לאחרונה בבלוג הרשמי של מיקרוסופט, בשנה האחרונה עשו כ-800 ניסיונות פריצה לארגונים הממוקדים בדמוקרטיה, עובדים מקרוב עם מפלגות או פוליטיקאים, או חוקרים נושאים שמרכזיים בקמפיינים פוליטיים, ע"י האקרים שרובם היו מרוסיה, איראן וצפון קוריאה

דונלד טראמפ / צילום: Yuri Gripas, רויטרס

המשימה: להשתחרר מהחיבוק של טראמפ (אבל בלי להגזים)

נשיא ארה"ב יצק השבוע רוטב גזעני על אומצת הבחירות שלו בהתקפה על נאמנותן של ארבע צירות קונגרס רדיקליות ● הוא מקווה כנראה להביך את המפלגה הדמוקרטית, אבל מביך גם את ישראל ואת ידידיה ● איך למזער את הנזק ארוך הטווח של הזיהוי הרעיוני עם טראמפ? המשימה הזו צריכה להעסיק את ישראל

רונאל פישר ועו"ד רות דוד/ צילום: ליאור מזרחי

קריסה ב-10 צעדים: כך השתבש תיק הדגל נגד רונאל פישר ורות דוד

החקירה נפתחה בקול רעש וצלצולים, הראיות שהצטברו היו מטלטלות • אבל אז נקלעו החקירה והמשפט לרצף של טעויות ומחדלים • מה יעלה בגורל תיק הדגל של מח"ש והפרקליטות? • האזינו לפודקאסט "הצוללת"

יצחק תשובה/ צילום: איל יצהר

החשש מההשקעה הצפויה באיתקה הפילה את מניית קבוצת דלק ב-14% בתוך 3 ימים

בשוק חששו מפני הגדלת הזרמת ההון לחברה הבת איתקה, שמוציאה היום לפועל הנפקת אג"ח בריבית של יותר מ-9% ● מקבוצת דלק נמסר כי בכוונתה להזרים בעסקה הון בהיקף של 300-400 מיליון דולר, ולצרף שותף אסטרטגי שייבצע השקעה גם הוא השקעה הונית באמצעות מכשיר הוני כלשהו

בר רפאלי / צילום: שלומי יוסף

ערעור בר רפאלי: לא מאבק נגד תשלום 8 מיליון שקל מס, אלא כדי לא להיכנס לכלא

אסור להתבלבל, המאבק שמנהלת הדוגמנית בר רפאלי היום בזירה האזרחית קשור בעבותות ברזל למאבק שהיא מנהלת בזירה הפלילית, במסגרתה הוחלט לאחרונה להעמידה לדין על שורת עבירות מס והעלמת הכנסות ● המלחמה של הדוגמנית המצליחה בזירה הפלילית, המלחמה לא להיכנס לכלא, מתחילה בזירה האזרחית ● פרשנות

מיקרוסופט / צילום: shutterstock, שאטרסטוק

מיקרוסופט היכתה את התחזיות: גם ברווח וגם בהכנסות - המניה קפצה

ההכנסות הסתכמו ב-33.72 מיליארד דולר, מעל לתחזיות להכנסות של 32.77 מיליארד דולר ● החברה רשמה רווח למניה של 1.37 דולרים - מעל לתחזיות לרווח של 1.21 דולרים