גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

שיפור בתוצאות פועלים אי.בי.אי; מצטרפת להשקעה של עילדב בחברת המימון החוץ-בנקאי מלרן

חברת החיתום שסבלה מירידה חדה בהכנסות בשנת 2018, סגרה את הרבעון השני עם הכנסות של כ-19 מיליון שקל, והמניה התחזקה ב-7% ● מלרן עוסקת במתן שירותי מימון לבתי עסק מהמגזר הערבי

עופר גרינבאום, מנכ"ל פועלים אי.בי.אי חיתום והנפקות / צילום: איל יצהר
עופר גרינבאום, מנכ"ל פועלים אי.בי.אי חיתום והנפקות / צילום: איל יצהר

העליות החדות בשוק האג"ח בחודשים האחרונים והתאוששות שוק ההנפקות תרמו לשיפור בתוצאות חברת החיתום פועלים אי.בי.אי ברבעון השני של השנה. החברה סגרה את הרבעון עם הכנסות של כ-19 מיליון שקל. בהשוואה לתוצאות הרבעון הראשון, ההכנסות עלו ב-58% אבל עדיין היו נמוכות יותר ב-5% לעומת הרבעון המקביל ב-2018. הרווח הנקי ברבעון שחלף הסתכם ב-7 מיליון שקל, זינוק של 55% לעומת הרבעון הקודם, אך ירידה של 3% לעומת הרווח ברבעון המקביל.

החברה סבלה מירידה חדה בהכנסות בשנת 2018, בעיקר על על רקע הנסיגה בהנפקות החוב עתירות העמלות של חברות נדל"ן זרות בתל-אביב.

בסיכום מחצית השנה הראשונה התמונה חיובית פחות: פועלים אי.בי.אי רשמה במהלכה ירידה של 23% בהכנסות לעומת התקופה המקבילה ב-2018, לרמה של כ-31 מיליון שקל. הרווח הנקי שלה הצטמק ב-26% ועמד על כ-11.5 מיליון שקל. במהלך המחצית, השתתפה החברה בניהול 70 הנפקות, בהן גויסו כ-20 מיליארד שקל, לעומת 57 הנפקות בתקופה המקבילה אשתקד. חמש עסקאות אותן הובילה החברה הניבו לה יותר מ-70% מהיקף ההכנסות במחצית השנה, כש-38% מההכנסות נבעו מעסקאות הקשורות לבנק הפועלים (המחזיק בכ-29% מההון לצד בית ההשקעות אי.בי.אי המחזיק ב-30.5%). במקביל לדוחות הכריזה החברה על חלוקת דיבידנד בהיקף של 7 מיליון שקל.

המשקיעים אהבו את הדוחות ומניית החברה רשמה היום עלייה של 7% והשלימה התקדמות של 32% מתחילת השנה. שוויה של החברה הגיע לכ-182 מיליון שקל. פועלים אי.בי.אי, בניהולו של ירון מוזס, פועלת בשוק החיתום באמצעות החברה הבת, פועלים אי.בי.אי חיתום והנפקות, המנוהלת על ידי עופר גרינבאום ושי נבו.

במקביל לפרסום הדוחות עדכנו בפועלים אי.בי.אי כי דירקטוריון החברה אישר את התקשרותה עם החברה הציבורית עילדב השקעות (המשקיעה במניות פועלים אי.בי.אי) ועם החברה הפרטית מלרן, הפועלת בתחום האשראי החוץ-בנקאי במגזר הערבי. 

עילדב, שנמצאת בשליטת היו"ר רוני שטרנבך, חתמה לפני כחודש על הסכם לרכישת נתח של 25% ממניות מלרן, שנמצאת בשליטת ריאן מואנד, תמורת 21 מיליון שקל (בעיקר בדרך של הלוואה המירה) ומתן הלוואה נוספת של 17 מיליון שקל.

על פי ההתקשרות הנוכחית מעבירה עילדב לפועלים אי.בי.אי חלק מזכויותיה וחובותיה בעסקה עם מלרן בהיקף כולל של 9.1 מיליון שקל: הזכויות והחובות בקשר עם חלק מהסכם הלוואה ההמירה בהיקף של 2.1 מיליון שקל (מחיר ההמרה המשקף למלרן שווי של 84 מיליון שקל) ובקשר עם חלק מהסכם ההלוואה הנוספת למלרן, בהיקף של 7 מיליון שקל (החלק המומחה). 

מלרן עוסקת החל בשנת 2008 במתן שירותי מימון לבתי עסק מהמגזר הערבי (B2B), בעיקר בדרך של ניכיון ממסרים דחויים וגם מתן אשראי למימון נדל"ן ורכש ציוד מכני הנדסי. למועד זה תיק האשראי של מלרן מסתכם בסך של כ-300 מיליון שקל. הונה העצמי של מלרן לאחר המרת ההלוואה ההמירה צפוי לעלות על 51 מיליון שקל. בשנת 2018 רשמה מלרן רווח נקי של כ-12.5 מיליון שקל.

תוצאות פועלים איביאי ברבעון השני במיליוני שקלים

פועלים אי.בי.אי מתאוששת מהמשבר

פועלים אי.בי.אי חוותה משבר לא קל בשנתיים האחרונות, כשבספטמבר 2017 נחתה על החברה מכה קשה. צמד יועצי ההנפקות הזרות, רפי ליפא וגל עמית, ששיתוף הפעולה הפורה עימם (על רקע הגל הגואה של הנפקות חברות הנדל"ן האמריקאיות) הניב לפועלים אי.בי.אי את עיקר ההכנסות והרווחים בשנים 2016-2017, הודיע אז על הפסקת שיתוף הפעולה בין הצדדים. בד בבד, הודיע המנכ"ל הוותיק והמוערך של חברת החיתום, ארז גולדשמידט, על עזיבתו לטובת הקמת חברת חיתום חדשה יחד עם ליפא ועמית, ואליו הצטרפו גם הסמנכ"לים אילן מוסנאים ונדב זיו.

בתגובה מהירה לעזיבות ביצעה פועלים אי.בי.אי מהלך מפתיע משל עצמה, כש"חטפה" לחברה המתחרה, לאומי פרטנרס חתמים, את בכיריה שלה - המנכ"ל עופר גרינבאום והסמנכ"ל שי נבו, שמונו בינואר אשתקד לתפקידי המנכ"ל והסמנכ"ל בפועלים אי.בי.אי.

מניית החברה, אגב, נסחרת במחיר הנמוך ביותר מ-50% לעומת השיא אליו הגיעה באמצע אוגוסט 2017, לפני הפסקת שיתוף הפעולה עם ליפא ועמית, עזיבת גולדשמידט והתייבשות מכרה הזהב של הנפקות האג"ח של חברות הנדל"ן האמריקאיות. 

עוד כתבות

בורסת טוקיו / צילום: Koji Sasahara, Associated Press

מגמה מעורבת בבורסות אסיה; הונג קונג ממשיכה לאבד גובה

בוול סטריט לא יתקיים היום מסחר לרגל יום הזיכרון האמריקאי ● הנפט נסחר במגמה חיובית וחוזה מסוג ברנט רושם עלייה של 0.6% לרמה של 35.35 דולר לחבית

האחים צביקה ויוסי ויליגר, בעלי ויליפוד / צילום: איל יצהר, גלובס

הקורונה הזניקה את מכירות ויליפוד, אך פגעה בתיק ההשקעות

חברת המזון רשמה הפסד של כ-18 מיליון שקל בתיק ההשקעות ברבעון הראשון ● תרשום את החברה הבת, ויליפוד אינטרנשיונל, למסחר בת"א

עופר בלוך / צלם: רוני שיצר

ביקושים גבוהים גם בזמן משבר: חברת החשמל גייסה כמיליארד שקל

בהודעת חברת החשמל לא נמסרו פרטים לגבי זהות הרוכשים, אך צויין כי היא עוררה ביקושים ערים בשוק ההון המקומי וכי היקף הביקושים הגיע לכ-2.2 מיליארדי שקל

רועי מן וערן זינמן / צילום: איל יצהר, גלובס

השווי זינק פי חמישה בשנתיים: מה עומד מאחורי הנסיקה של מאנדיי הישראלית?

בעלי מניות במאנדיי, שמפתחת מערכת לניהול פרויקטים, מכרו מניות בעשרות מיליוני דולרים לפי שווי של 2.7 מיליארד דולר ● אמנם חלק מהלקוחות הפסיקו את פעילותם, אך מגפת הקורונה דווקא המריצה את החברה ● המייסד והמנכ”ל רועי מן: "בתוך השינוי הזה יש מלא הזדמנויות"

שכונת אגמים בדרום העיר אשקלון / הדמיה: דני שמש Ddesign3

קרן הריט אזורים ליווינג זכתה במכרז דירה להשכיר באשקלון

אזורים תשלם על הקרקע, כולל הפיתוח, סך של 31 מיליון שקל ● עלות הבנייה מוערכת בכ-200 מיליון שקל ● בפרויקט ייבנו כ-200 דירות, מחציתן לשכירות ארוכת טווח

סוכנות של חברת הרץ בדנבר, בסוף השבוע. קשיים כלכליים עוד מלפני המגפה / צילום: David Zalubowski, Associated Press

פרשנות - פשיטת הרגל של הרץ: כרוניקה של פעילות ממונפת

קצב ההתאוששות של ענף השכרת הרכב והליסינג, והסיכוי של החברות בענף לשרוד, תלוי במידה רבה במועד ובקצב שבו תחזור התעופה האזרחית לתקנה ובסינכרון בין המועד הזה לתקופת ההתאוששות שדרושה של תעשיית הרכב

מאיר שטרית / צילום: איל יצהר, גלובס

דעה: מאבק חסידי נתניהו במערכת המשפט פוגע בו בראש ובראשונה

"נתניהו צריך להיות הראשון לומר כי הוא מכבד את בית המשפט ומאמין בשופטים שלו ובמערכת החוק, ואני מאחל לו שיצליח להוכיח את חפותו. רבים ישמחו אם אומנם יוכח כי הוא לא עבר על החוק" ● שר המשפטים לשעבר מאיר שטרית בטור מיוחד ל"גלובס"

מפגינים נגד ההגבלות על החיים בגרמניה / צילום: Felix H'rhager, Associated Press

חגיגה פרטית במסעדה ותפילה בכנסייה: גרמניה חוששת לאחר שני מקרי התפרצות חדשים

המקרים, שאירעו אחרי הסרת הסגר, ממחישים לרבים בגרמניה את הסכנה המוגברת להידבק בנגיף הקורונה כתוצאה משהייה בחללים סגורים

נתניהו משדר עסקים כרגיל, אולם בית המשפט / צילום: עמית שאבי, ידיעות אחרונות

דעה: קמפיין הדה-לגיטימציה של נתניהו נכשל

מאז הגשת כתב האישום בתיקי האלפים, התחלנו לשמוע את בנימין נתניהו, בעיקר דרך כוחות פרוקסי, מפליא בביקורות על בית המשפט ועל הרכב השופטים שדן בעניינו ● רק לפני חצי שנה נתניהו התגאה שאין לו שום ביקורת על מערכת המשפט ● מה שהשתנה הוא מצבו המשפטי של נתניהו

גדעון המבורגר / צילום: תמר מצפי

הראל תייצג בישראל את חברת הביטוח הסינית TPRe

מבחינת הראל מדובר בהסכם בלעדיות ראשון עם גוף ביטוח סיני גדול, שיתווסף לשורת הסכמי שיתוף פעולה גלובאליים שיש לקבוצה, "עם יותר מ-14 תאגידי ביטוח בינלאומיים

בורסת תל אביב / צילום: רויטרס

הבורסה ננעלה בעליות; על בד זינקה ב-31% לאחר הדוחות

מחזור המסחר הסתכם בכ-812 מיליון שקל ● עליות בולטות נרשמו במניות פרשמרקט, אלוני חץ, קמהדע , אלקו ופוקס ● לאומי: "בנק ישראל צפוי, במסגרת הודעת הריבית השבוע, לשוב ולהעלות את תחזית הצמיחה לשנת 2020 ולהפחית את היקף הירידה הצפויה בתוצר"

דרור שרון, מנכ"ל מגל / צילום: איל יצהר, גלובס

פימי מנצלת צלילה של 40% במגל כדי להכפיל את החזקותיה

פימי הגישה הצעת רכש בהיקף של עד 26 מיליון דולר למניות החברה הביטחונית, כדי להגדיל את החזקותיה מ-42% ל-80% מהמניות

הבורסה בת"א / צילום: שלומי יוסף, גלובס

דעה: היתה מפולת? פניית הפרסה של האג"ח הקונצרניות

כמו שוק המניות, גם שוק האג"ח הקונצרניות חווה התרסקות עם התפשטות מגפת הקורונה, ומיד לאחריה התאוששות - שתיקנה כשני שלישים מהירידות ● האם השוק יחזור לנקודת השיא שלו? ומה הסיכון העיקרי במשבר?

דוד פתאל / צילום: איל יצהר

רוב בלי אישור: פתאל לא קיבלה אישור לדחיית ההתניות הפיננסיות

כ-96% ממחזיקי סדרה ג' ו-61% מהמחזיקים בסדרה ב' הצביעו בעד דחיית הפעלת הקובננטים שקשורים לרווחיות ● דוד פתאל: "בימים הקרובים נקיים שיחות עם המשקיעים ונתאם הצבעה נוספת שאותה אני מקווה יאשרו ברוב קולות. ניצנים של התאוששות כבר נראים במרבית המדינות בהן אנו פועלים. בישראל לדוגמא צפוי לנו חג שבועות מוצלח מאוד ובחודש יוני מלונות הנופש שלנו צפויים לתפוסות של למעלה מ-60%"

אדוארדו אלשטיין, בעלי אי.די.בי  / צילום: שלומי יוסף, גלובס

אלשטיין צפוי להגיש בקרוב מתווה הסדר חוב באי.די.בי

באסיפת מחזיקי האג"ח המובטחות העריך היועץ הפיננסי של אי.די.בי כי המתווה, על חוב של 2 מיליארד דולר, יוגש עד סוף חודש מאי

ג'ייסון ויליאמסון / צילום: איל יצהר, גלובס

דעה: מה אפשר ללמוד על המשבר הנוכחי מהטלפון בשפעת הספרדית

סטארט-אפים מוכנים לקחת סיכונים ואין להמעיט בחשיבותם ובתרומתם לחדשנות גם בזמנים קשים ● לכן ממשלות והחברות הגדולות צריכות לתמוך בפעילותם

אסף זמיר / צילום: עופר חג'יוב

האם רק אחד מחמישה דורשי עבודה באילת עדיין עובד?

שר התיירות אסף זמיר ציין את כניסתו לתפקיד בביקור בשיאנית באבטלה. ובהפצת נתון מופרז ● "המשרוקית של גלובס"

הרחוב הישראלי שוקק בימי קורונה, לאחר שחרור ההגבלות / צילום: Ariel Schalit, Associated Press

המגמה נמשכת: 10 נדבקים מאובחנים ביממה האחרונה

מספר הנדבקים בנגיף הקורונה בישראל עומד על 16,717 בני אדם. 279 נפטרו, ו-14,153 החלימו ● מספר הנדבקים בעולם עומד על 5,453,135

יצחק תשובה / צילום: תמר מצפי

"לא נראה שיש משקיע מוסדי שישקיע כספי עמיתים בהנפקת דלק"

בסוף השבוע פנה משה ברקת למוסדיים בדרישה לקבלת מידע על הגיוס של 137 מיליון שקל בהנפקת המניות של קבוצת דלק ● לפי הערכות בשוק, אף גוף מוסדי לא השקיע בהנפקה כספי עמיתים

דירות למכירה ולהשכרה / צילום: פאול אורלייב

יד2: שוק השכירות התגבר על הקורונה; מסתמנת עלייה מתונה במחיר

לפי נתוני אתר הלוחות בתקופה שבין פברואר לאמצע מאי השנה לבין התקופה המקבילה אשתקד, חלה עלייה ממוצעת במחיר המבוקש ● לפי נתוני Wecheck ורשת אמבסדור קיימת התעניינות מוגברת מצד שוכרים