גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

בעולם הבינו מה שבישראל לא: המרת ביטקוין במטבע קריפטו אחר אינה חייבת במס

שימוש במטבעות הדיגיטליים המיועדים לרכישת נכסים מבוזרים אחרים מחייב בארץ בתשלום מס ● אלא שבפועל מדובר ברווח תאורטי בלבד שטרם ממומש ● אם רשות המסים לא תבחן את עמדתה מחדש, ישראל עלולה למצוא את עצמה מאחור בעולם הקריפטו הצומח

ביטקוין / אילוסטרציה: Shutterstock, Morrowind
ביטקוין / אילוסטרציה: Shutterstock, Morrowind

ניר הלפרין הוא מרכז לימודי המסים בתוכנית לחשבונאות Accountech באונ' רייכמן.
שלומי שוב הוא ראש התוכנית לחשבונאות Accountech וסגן דיקן בית ספר אריסון למנהל עסקים באונ' רייכמן

דמיינו עולם שכמעט כל תנועה כספית או פיננסית הייתה מהווה אירוע מס. המרתם שקלים לדולרים ורכשתם מניית צ’ק פוינט - אירוע מס; מכרתם את המניה וקיבלתם דולרים - אירוע מס; לקחתם את הדולרים וקניתם כרטיס טיסה - אירוע מס. נשמע הגיוני? ממש לא. אבל זה מה שבדיוק קורה בעולם המטבעות הדיגיטליים.

אם ננסה לרגע לפרק את הדוגמאות הללו, הרי שנמצא את השקל כמטבע העיקרי שלנו, את הדולר או הביטקוין כ"מטבעות תשלום" (Payment Tokens) - כי אי אפשר לקנות את המניה או את הנכס ישירות בשקלים, ואת מניית צ’ק פוינט כנייר הערך (הנכס) בו השקענו. אז מדוע המיסוי בין שתי הדוגמאות כה שונה?

אין שום סיבה כלכלית שביטקוין ודומיו יהיו שונים מהדולר בכובעו כ"מטבע תשלום" לרכישת נכסים אחרים. גם אלו וגם אלו נועדו לשמש כתשלום לרכישת נכסים אחרים וכתמורה בעת מכירתם. אין זה אומר ש"מטבעות התשלום" ייחשבו כמטבע לכל דבר ועניין, אולם כל עוד הם משמשים כאמצעי תשלום לרכישה ומכירה של נכסים דיגיטליים אחרים - לא צריך לחול אירוע מס בהמרתם.

 

רווחים מביטקוין רק על הנייר

הגישה הרווחת הקיימת כיום ברשות המסים מבוססת על עיקרון המימוש. עיקרון זה מהווה אבן יסוד בדיני המס בישראל, ולפיו אין לחייב אדם במס על הכנסה או רווח שטרם מומשו. כלומר, רווח שטרם ממומש ונוצר מעליית ערך תאורטית, יכול להיעלם בשל ירידת ערך שיכול ותבוא לאחר מכן - מבלי שאותו אדם באמת מימש אותו.

בענייננו, רשות המסים קבעה בעמדתה שכל תנועה כספית ב"מטבעות התשלום" - כמו הביטקוין - הינה מימוש רווח. מנגד, גישה כלכלית והשוואתית תביא למסקנה שרק המרה מביטקוין לפיאט (FIAT), או המרה מביטקוין למטבע עוקב אחר מטבע מסורתי (למשל, USDT העוקב אחר הדולר), או לחילופין שימוש בביטקוין לתשלום עבור מוצרים ושירותים, תוביל לאירוע מס לפי עיקרון המימוש. גישה כלכלית זו תופסת תאוצה בעולם בקרב מדינות נוספות, ביניהן צרפת ואוסטריה, שפרסמו את הנחיותיהן ביחס לאי מיסוי החלפת מטבעות וירטואליים ובכללם "מטבעות התשלום".

החלטת רשות המסים מציבה אותה במלכוד

לזכותה של רשות המסים יש לזקוף את העובדה שהיא הייתה בין הראשונות לפרסם את עמדתה בקשר למיסוי מטבעות וירטואליים, עוד בינואר 2018. עמדה זו הוצגה בצורה ברורה וגורפת, שעיקרה הוא שמטבע וירטואלי מהווה נכס. פרסום מוקדם זה יצר וודאות בכל הנוגע למיסוי בשוק, אך כנראה נועד בעיקר למנוע "זליגת" מס לשיטת רשות המסים. יש הגורסים שמדובר במטבע לכל דבר ועניין או בנכס פרטי, ולכן לא קמה חובת מס גם בהמרת הביטקוין לפיאט אצל יחידים.

אולם, העובדה שרשות המסים הייתה בין הראשונות שפרסמה את עמדתה, מהווה חיסרון משמעותי. ראשית, יש קושי לשנות את עמדתך מרגע שפורסמה (במיוחד כשמדובר בגוף שלא ידוע בגמישותו הרבה). מדובר בתחום דינמי וחדש יחסית, ונוצרים חסמים והשפעות שליליות על השוק עד כדי בריחתו מישראל למדינות אחרות או הרחקתו מעיני הרשויות.

שנית, רשות המסים נאלצה להניח הנחות ולהסתמך על הגדרות קיימות של רשויות אחרות, אשר טרם הביעו את עמדתן בתחום. הסתמכות על הגדרות קיימות - וספק אם רלוונטיות - לשם ניתוח תחום חדש ודינמי בהכרח תיצור קשיים בעתיד, עד שרשויות אלו יביעו עמדתם בפומבי.

הגיע הזמן להתאים את הרגולציה לעולם החדש

בשנת 2019 פרסמה רשות ניירות הערך את דוח הועדה לבחינת אסדרה של הנפקת נכסים קריפטוגרפיים מבוזרים לציבור. הרשות הבחינה בין שלוש קבוצות של נכסים קריפטוגרפיים: הראשונה, נכסים שנועדו לשמש כאמצעי תשלום, חליפין או סליקה (Currency). השנייה, נכסים שנועדו להעניק זכויות בעלות, חברות, השתתפות וכדומה במיזם (Security Tokens). השלישית, נכסים שנועדו להקנות זכויות שימוש בשירות או מוצר שמציע המיזם (Utility Tokens).

על פי דוח הוועדה, הקביעה אם נכס קריפטוגרפי הוא נייר ערך תלויה בנסיבות המקרה ובמהות העסקה האמיתית, וכלל, נכסים מהקבוצה הראשונה (Currency) לא ייחשבו לנייר ערך.

לאור החשיבות העצומה של תחום הקריפטו לעוצמת הכלכלה הישראלית על רקע ההתפתחות המואצת שלו בעולם, שר האוצר אביגדור ליברמן סימן את התחום כבעל חשיבות לאומית וככזה שדורש בחינה כוללת. כצעד מתבקש, נראה שהגיעה העת שרשות המסים תבחן מחדש את עמדתה ביחס למטבעות הדיגיטליים, תוך הבחנה בין "מטבעות התשלום" לבין Security Tokens וה-Utility Tokens - כך ששני האחרונים ייחשבו כנייר ערך או כנכס. עם זאת, שימוש ב"מטבעות תשלום", כדוגמת הביטקוין, לרכישת המטבעות הדיגיטליים האחרים, לא יגרור אירוע חייב במס בישראל.

בשורה התחתונה, גם אם תחום הקריפטו עדיין לא בשל לחלוטין, לרבים ברור כיום ששם נמצא העתיד וישראל, שנתפסת בעולם כמובילה טכנולוגית, לא יכולה להרשות לעצמה שלא להתאים את הרגולציה שלה לעולם החדש.

עוד כתבות

התחדשות עירונית ברחוב סוקולוב נתניה / הדמיה: 3Division

התחדשות עירונית בנתניה: "הקושי העיקרי זה הרגולציה"

ברחוב סוקולוב בנתניה ייהרסו שלושה בנייני רכבת ובמקומם ייבנו שלושה בניינים ● 264 דירות ייבנו במקום 62 דירות קיימות

יזמי חברת המשלוחים AVO / צילום: סטפן קלפקו

החברה שעצבנה את גוגל ומה קרה לעובדים שפוטרו מאבו?

וובפלאס נחשבה לאחת מהחברות המובילות בתחום של קידום אתרים, אבל אז הגיעה גוגל ודחקה אותה אחורה בתוצאות החיפוש • בחודש שעבר פוטרו רוב 350 העובדים הישראלים של סטארט-אפ המשלוחים אבו, כמה מהם כבר מצאו עבודה? יצאנו לבדוק • השבוע שהיה בהייטק ומדע

יורם נוה, מנכ''ל כלל ביטוח / צילום: כדיה לוי

כלל קיבלה זמן בעסקת מקס: חצי מהסכום שנותר לגיוס נדחה ל-2024

ורבוג פינקוס, המחזיקה בשליטה בחברת כרטיסי האשראי, האריכה עבור כלל את הסכם הבלעדיות שהיה אמור לפוג בימים הקרובים ● הדחייה תאפשר לכלל לגייס את מאות המיליונים הדרושים להשלמת העסקה לאחר שהטלטלה בשוקי ההון תירגע

מתקפת סייבר / צילום: Shutterstock, ozrimoz

רוסיה הגבירה את ריגול הסייבר נגד מדינות התומכות באוקראינה, אומרת מיקרוסופט

ארה"ב הייתה היעד של מתקפות מצד סוכנויות מודיעין רוסיות יותר מכל בת ברית אחרת של אוקראינה

ראש הממשלה בנט מחשב מסלול מחדש / צילום: יוסי זמיר

זמן לסיכומים: המרוץ של בנט לעיצוב המורשת שלו, והדילמה של איילת שקד

במשך שנה נפתלי בנט ניסה לשכנע את בוחריו, ואת עצמו בעיקר, שהקמת הממשלה הייתה ההחלטה הנכונה ● אך התלות במשותפת לא נתנה סיכוי, הקשרים עם שקד עלו על שרטון וכשבנט הבין השבוע שהסיפור נגמר, הוא העדיף להודיע בעצמו על מסיבת הסיום ● כעת הוא מחשב מסלול מחדש, בוחן אפשרות לפרוש זמנית, ואף מנסה לעצב את המורשת שלו כראש הממשלה

בחירות / צילום: מארק ישראל סלם - הארץ

איזו מדינה מחזיקה בשיא פרק הזמן הקצר בעולם בין מערכות בחירות?

עם מי מתחרה נפתלי בנט על תואר ראש הממשלה עם זמן הכהונה הקצר ביותר, וכמה עלה בקבוק וודקה בהופעה של אייל גולן בבלומפילד? ● הטריוויה השבועית

 

דירת שלושה חדרים ברמת גן הייתה רק חודש על המדף. בכמה היא נמכרה?

הדירה ברחוב החשמונאים היא בשטח 75 מ"ר, עם מרפסת בשטח 10 מ"ר, בקומה 3 מתוך 8, בבניין עם שתי מעליות, עם חניה, והיא נמכרה ב־3.1 מיליון שקל ● ועוד עסקאות מהשבוע האחרון

מימין: הראל, טלי, חן, לשכת שר האוצר / צילום: איל יצהר

"זאת עבודה כזאת שכולם צועקים עליך, ולמחרת זה בעיתון": ביקור במשרד האוצר

רכז התחבורה שמנסה להימלט בעצמו מהפקקים, הפקידה שנמצאת בלב המו"מ עם המורים והתסכול מתקופה נוספת של אלתור תקציבים ● ביקור במשרד האוצר

אנשים עומדים לפני המונה ליזה / צילום: Shutterstock

איך המוח שלנו מחליט מה יפה ועל מה עוד דיברו השבוע

קליפ הגאווה שכבש את יוטיוב, שיאן החיפושים בגוגל והסרט החדש הנוסף של במאי "אהבה בשחקים: מאווריק" ● על מה כולם דיברו השבוע

הפגנות בקליפורניה לקראת פרסום ההחלטה המבטלת את פסיקת רו נגד ווייד / צילום: Associated Press, Rich Pedroncelli

דרמה בארה"ב: ביהמ"ש העליון ביטל את הפסיקה שאפשרה לבצע הפלות

בית המשפט העליון בארה"ב ביטל את פסיקת "רו נגד ווייד" שהעניקה מעמד חוקי להפלות מלאכותיות ● המשמעות: מדינות ארה"ב השונות יהיו חופשיות לאסור על ביצוע הפלות או להגביל אותן לפי ראות עיניהן

מנכל אנרג'יאן, מתיוס ריגאס / צילום: איל יצהר

מנכ"ל אנרג'יאן מכר מניות בכ-230 מיליון שקל

מתיוס ריגאס מכר 2.8% ממניות החברה למוסדיים באמצעות ברק קפיטל ובנק אוף אמריקה בהנחה של 5.6% על מחיר השוק ● בשנה האחרונה הניבה המנייה תשואה של כ-50%

כל לקוח קובע דדליין ובוחר את היקף ההשגחה. טופס הרשמה יומי בבית הקפה / צילום: Reuters, Kim Kyung-Hoon

בטוקיו נפתח בית קפה שמטיל קנסות על הלקוחות. למה הם ממשיכים לבוא?

אל בית הקפה הטרנדי בטוקיו זורמים יוצרי תוכן, סופרים וסטודנטים - אבל לא רק בשביל לשתות תה מול הלפטופ ● בזמן מוגבל, תחת השגחתו הצמודה של בעל המקום, חותרים הלקוחות לעבר היעד הנשגב שהציבו לעצמם, ומי שלא עומד בו - נאלץ לשלם קנס של עשרות דולרים ● "אולי זו האווירה, אולי בגלל שאני משלם, אבל אני מתיישב ומיד מתחיל להקליד"

הפגנות מחוץ לבית המשפט העליון בוושינגטון בעקבות ההחלטה לבטל את רו נגד ווייד / צילום: Associated Press, Gemunu Amarasinghe

״פצצה גרעינית״: בית המשפט העליון של ארה״ב מבטל את הזכות החוקתית להפלות מלאכותיות

רוב ימני של בית המשפט מוחק תקדים בן 49 שנה ● הפלות מלאכותיות הופכות היום ללא-חוקיות ב-13 מדינות של ארה״ב, ורבות נוספות עומדות להצטרף ● התרת ההפלות התחילה תגובת נגד רחבת-ממדים של הימין; האם איסור ההפלות יביא התארגנות דומה של השמאל?

חנות בקומת הקרקע של בניין. ההטבה היא למעשה דחיית מס / צילום: Shutterstock

פרויקט תמ"א 38: כמה מס תשלמו אם יש לכם חנות ולא דירה בבניין

הטבת מס ניתנת גם לבעלי שטח מסחרי שקיבל תמורתו דירה, אולם אם ימכור את הדירה שקיבל, לא ייהנה מהטבת המס

החוקרים שמנסים לפצח את התעלומה ''מה הם חיים'' / צילום: shutterstock

איך נראה חייזר והאם יש עוד חיים על פני כדור הארץ? החוקרים שמנסים לפצח את התעלומה

השאלה מה מגדיר יצור חי היא אחת התעלומות הגדולות של עולם המדע ● שני חוקרים מארה"ב קוראים תיגר על הדרך בה בני אדם מחפשים היום חיים על כוכבים אחרים ("צריך להפסיק לרדוף אחרי פלנטות עם תנאים דומים לאלה שעל כדור הארץ") ומציעים כללים, הגדרות ופתרונות חדשים

ברוסקטה עם שכבת שומן בקר קצוץ ותמרים ב''תרצה'' / צילום: חיים יוסף

6 ברוסקטות משובחות עם כוס יין - בפחות מ-100 שקל

הברוסקטה, הדבר הכי נכון לעונה ולתקופה: לחם קלוי עם ירקות וגבינות, עם מוח מתובל בעמבה, עם שרימפס בחמאה, וגם קיגל בנוסח בני ברק ● ואפילו במחיר סביר, שלא כמקובל במקומותינו

פרשת השבוע: קרח / איור: תחריט גוסטב דורה / wikimedia

מאחדים את האינטרסים של האזרחים והפקידים: שכר הלויים הוצמד להצלחות הכלכליות של המדינה

הכוהנים והלוויים מקבלים מעשרות מהעם כך ששכרם הוא פונקציה ישירה של ההצלחות בענפי המשק השונים ● כך מונעת התורה מצב שמקורבים לשלטון נהנים ממשכורות מובטחות ● פרשת השבוע במבט כלכלי, מדור חדש

לחם. למרות הפיקוח, בהשוואה עולמית מחיר הלחם בישראל גבוה / צילום: תמר מצפי

האם עליית מחירי החיטה תביא למחסור בלחם בישראל?

מחיר הלחם בארץ מפוקח והמאפיות מוגבלות מאוד ביכולת שלהן להעלות מחיר ● הזינוק במחירי החיטה בעולם בעקבות המשבר בשרשרת האספקה והמלחמה באוקראינה, מוביל "לפתרונות יצירתיים" לבעיה ● אלא שלא בטוח שהפתרונות האלו יחזיקו לאורך זמן ובסופו של דבר חוסר הרצון של פוליטיקאים להתמודד עם הנושא יכול להביא למחסור במדפים - כפי שהיה עם החמאה

שלומציון 13, ת''א. האם לתאגיד המים יש זכות לדרוש זיקת הנאה? / צילום: איל יצהר

תאגיד המים של ת"א דורש זכות בקרקע כתנאי לאישור פרויקט תמ"א 38

כתנאי להיתר בנייה לפרויקט ברחוב שלומציון בתל אביב, הודיע תאגיד מי אביבים כי הוא דורש להשאיר רצועה של 3 מטר לאורך צינור תיעול שעובר בחצר ● עו"ד מיטל טויסטר רוזנטל: "זה לא חוקי לדרוש זכות קניינית בקרקע פרטית, לצמיתות"

חברות השיווק מחפשות דרכים להכניס כסף מהמטאוורס / צילום: Shutterstock

המטאוורס מושך מותגים כמו נייקי וגאפ עם דרכים חדשות לשווק ולעשות כסף

הרבה מהפעילות ממוקדת ביצירת מכירות בעולם האמיתי