גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

דלק השלימה מכירת כ-10% מהפניקס ביותר מחצי מיליארד שקל

קבוצת דלק של יצחק תשובה השלימה עסקת החלף שנייה למכירת 4.9% ממניות חברת הביטוח הפניקס, ויכולה למכור עוד 6.3% ועדיין להחזיק בשליטה בה ● אי.די.בי של אדוארדו אלשטיין מכרה עוד 5% ממניות כלל ביטוח וירדה מתחת להחזקת שליטה

אייל לפידות / צלם: תמר מצפי
אייל לפידות / צלם: תמר מצפי

כחודשיים לאחר ביטול העסקה להעברת השליטה בקבוצת הביטוח הפניקס לידי סיריוס האמריקאית-סינית, ולאחר שמניית הפניקס טיפסה מתחילת השנה בכ-11%, מנצלת קבוצת דלק את מחיר השיא של מניית קבוצת הביטוח והפיננסים שבשליטתה כדי להיפגש עם יותר מחצי מיליארד שקל.

בחמש השנים האחרונות קפצה מניית הפניקס , שבניהול אייל לפידות, בכ-90%, לשווי גבוה מזה שהייתה דלק מקבלת תמורת מניות השליטה בעסקה עם סיריוס, לו הייתה יוצאת לפועל.

אתמול מכרה קבוצת דלק, שבשליטת יצחק תשובה, 4.9% ממניות הפניקס, במקביל לעסקת החלף (SWAP). המכירה הנוכחית הכניסה לקופתה של דלק עוד 256 מיליון שקל, וזאת בהמשך לסכום דומה שנבע לה מעסקת מכירת מניות הפניקס בהיקף זהה, שביצעה בסוף השבוע האחרון, תמורת 253 מיליון שקל.

העסקה אמש נעשתה לפי שווי חברה של 5.2 מיליארד שקל, כשהיום הפניקס כבר שווה בבורסה יותר מ-5.3 מיליארד שקל, והיא קבוצת הביטוח בעלת שווי השוק השני בגודלו במשק הישראלי.

בסך-הכול מקבלת דלק 509 מיליון שקל עבור מכירת 9.8% ממניות הפניקס במסגרת עסקאות SWAP, שיאפשרו לה להגדיל את התמורה, אם וככל שערך הפניקס יטפס בעתיד, או לחילופין - היא תשלם חלק מהתמורה אם מניית הפניקס תרד בתקופה זו. מדובר בעסקאות דומות לאלה שמבצעת זה תקופה אי.די.בי של אדוארדו אלשטיין במניות חברת כלל ביטוח (וגם היום דיווחה על עסקה שכזו). 

מניית הפניקס הוסיפה 36% בשנה האחרונה

מבנה העסקאות האלה הינו מכירת המניות כאמור, ובמקביל ביצוע עסקת SWAP מול בנק, כך שבעוד 24 חודשים (מהעסקה הראשונה למכירת מניות הפניקס) ובעוד 21 חודשים (בעסקה השנייה), היא תתחשבן עם הבנק לגבי שווי הפניקס, מותאם דיבידנדים. ל"גלובס" נודע כי בעוד שהעסקה משבוע שעבר נעשתה למול בנק מזרחי-טפחות הרי שהעסקה מהיום נעשתה מול בנק הפועלים.

בעסקת המכירה הנוכחית מנצלת דלק את העובדה שרשות שוק ההון, ביטוח וחיסכון שינתה את ההתייחסות לדרישות ההון מהפניקס מ"חברת ביטוח בינונית", שנדרשת לגרעין שליטה מינימלי של 40%, ל"חברת ביטוח גדולה" שגרעין השליטה המינימלי בה עומד על 30% מהון המניות.

כך, דלק תרד עתה להחזקה של 36.4%, שעדיין מאפשרת לה למכור שליטה בהפניקס, ועל כן גם ליהנות מפרמיית שליטה. דלק יכולה להמשיך ולממש עוד כ-6.3% ממניות הפניקס ועדיין להחזיק שליטה בקבוצת הביטוח.

סיריוס מחכה לרגולטור ידידותי?

נזכיר כי לפני כחודשיים פקעה עוד עסקה שקידמה דלק למכירת החזקותיה בהפניקס לסיריוס, שממתינה לבחירת הממונה החדש על רשות שוק ההון, בתקווה שזה יפעל אחרת מהממונה היוצאת דורית סלינגר, שלא נתנה אור ירוק לעסקה. לפני כשנה, בצעד מקדים לעסקה דנן, מכרה דלק לסיריוס 4.9% ממניות הפניקס ב-208 מיליון שקל. נזכיר כי דלק מעוניינת למכור את הפניקס הן בשל שינוי עסקי והתמקדות בעסקי האנרגיה שלה, והן מכורח חוק הריכוזיות.

הפניקס היא מחברות הביטוח המצליחות ביותר בשוק המקומי בשנים האחרונות. היא מציגה את הרווח הגבוה בענף ושיקמה את מעמדה לשנייה בענף, תחת ניהולו של לפידות. ברבעון השני היא רשמה רווח של כ-108 מיליון שקל, ירידה של כ-50% ביחס לרבעון המקביל, כך שמתחילת השנה הציגה החברה רווח כולל של כ-283 מיליון שקל, קיטון של כ-43% ביחס למחצית המקבילה - ועדיין התוצאות הללו היו הגבוהות בענף.

כאמור, אי.די.בי של אדוארדו אלשטיין היא שהביאה את עסקאות ה-SWAP לשוק הביטוח. היום הודיעה אי.די.בי פתוח כי מכרה מנה נוספת של 5% ממניות כלל ביטוח בעסקת החלף תמורת כ-173 מיליון שקל, כך שהיא מחזיקה עתה ב-29.8% ממניות חברת הביטוח בלבד - פחות מגרעין השליטה המינימלי כאמור.  זאת לעומת כ-55% שהחזיקה אי.די.בי בקבוצת הביטוח קודם למינוי נאמן למניות השליטה באוגוסט 2013. 

עוד כתבות

מדד המותגים: מלונאות ונופש / צילום: דגנית ג'מצי, גלובס

הדירוג: אלה הם מותגי המלונאות והנופש המובילים בישראל

ישראל הפכה ליעד תיירותי אטרקטיבי ומעורר עניין ● אבל הצמיחה בענף, הגידול במספר המלונות והתחרות עם חדרים להשכרה דוגמת Airbnb עדיין לא הביאו לירידת מחירים

קאר שולץ / צילום: יח"צ

הגרסה הגנרית של טבע למזרק האפיפן זמינה בארה"ב

המוצר, שמיועד לטיפול באלרגיות מסכנות חיים, יהיה זמין ברוב בתי המרקחת בארה"ב ויעלה 300 דולר לאריזה של שניים ● לאחרונה פורסם בארה"ב כי יש מחסור בתרופה המקורית, מזרק האפיפן של חברת מיילן

שאול ואיריס אלוביץ' בבית המשפט / צילום: שלומי יוסף

תיקי נתניהו: היום ייערך השימוע לשאול ואיריס אלוביץ'

קו ההגנה של אלוביץ' צפוי לנסות לנתק את הקשר הסיבתי לכאורה בין הסיקור באתר וואלה ובין ההתנהלות של נתניהו מול בזק כשר התקשורת וכרה"מ ● בנוסף צפויים סנגורי אלוביץ' לתקוף את תזת התביעה, שלפיה בזק קיבלה מנתניהו הטבות רגולטוריות בהיקף של מיליארד שקל

איציק אברכהן, מנכ"ל שופרסל / צילום: שלומי יוסף

שנתיים לרכישת ניו-פארם, למה שופרסל עדיין רחוקה מלקצור את הפירות?

שינויים במטה, החלפת אסטרטגיה והפסדים של עשרות מיליוני שקלים - שנתיים לאחר רכישת ניו-פארם מידי המשביר לצרכן, שופרסל עדיין לא הצליחה לאזן את הרשת ● מה תעשה ענקית השיווק הגדולה בישראל עם רשת הפארם שלה? ● ניתוח

עומרי אילוז, עידו ספרותי, אופיר אשכנזי: מייסדי פרימטראיקס / צילום: פרימטראיקס

רכישה בתוך ישראל: PerimeterX רכשה את הסטארט-אפ פייג'סיל מנס ציונה

סכום העסקה לא נחשף, אך ידוע כי עד הרכישה, פייג'סיל גייסה מיליון דולר מהמשקיע הפרטי אלון ארבוב וממשרד ההשקעות המשפחתי Clear Future ● החברה גייסה עד כה כ-80 מיליון דולר ● הטכנולוגיה של החברה נועדה לספק הגנה מפני בוטים זדוניים, ביניהם בוטים שנועדו להשפיע על מערכות בחירות ועל סקרים מקוונים

דירת 3 חדרים ברחוב סיון, אשדוד / צילום: יח"צ

בכמה נמכרה דירת שלושה חדרים בקומה שלישית באשדוד?

הדירה, בשטח 89 מ"ר בבניין בן שבע קומות, נמכרה לאחרונה ב-1.5 מיליון שקל ● המוכרים - משפרי דיור ● אילו דירות נוספות נמכרו לאחרונה?

יובל שטייניץ / צילום: שלומי יוסף

שטייניץ על מתקן שורק: "תרבות הישראבלוף עדיין לא נעלמה"

שר האנרגיה הציג היום את ממצאי ועדת הבדיקה בעניין מתחם שורק, ואמר כי התגלו נתונים שגויים וזיוף בשניים מתוך חמשת מתקני ההתפלה ● "לאור חומרת הממצאים ננקוט בחלק מהם אכיפה מינהלית מחמירה, ואחרים יועברו לחקירת משטרה" ● הבדיקה נערכה בעקבות חשיפת "גלובס"

שר הכלכלה אלי כהן צילום: תמר מצפי

לאחר שויתרה על הנחת מכס על כל חלקי המדינה, ישראל תחתום על הסכם סחר מול דרום קוריאה מחר

שר הכלכלה אלי כהן יחתום מחר בבוקר על הסכם סחר עם דרום קוריאה לאחר שישראל ויתרה על דרישתה לתחולה מלאה של הנחות תעריפי מכס על כל חלקי ישראל ● היום שלח ח"כ צביקה האוזר (כחול לבן) פניה ליועץ המשפטי לממשלה ובה ביקש ממנו למנוע מן הממשלה לבצע צעד כזה ערב בחירות

 יצחק גת, היו"ר והמנכ"ל הזמני של חברת פתרונות התקשורת אורביט טכנולוג'יס / צילום: יח"צ

מחשבים מסלול מחדש: יצחק גת מונה למנכ"ל הזמני של אורביט טכנולוג'יס; עמר בר-לב מונה לדירקטור חיצוני

אסיפת בעלי המניות של חברת אורביט טכנולוג'יס אישרה את מינויו של יו"ר החברה, יצחק גת, גם לתפקיד המנכ"ל הזמני ● חבר הכנסת לשעבר עמר בר-לב מונה לדירקטור חיצוני בחברה ● שתי ההצעות אושרו בתמיכה של 100% מהמשתתפים בהצבעה וללא התנגדות

איילת שקד בטקס הפרידה ממשרד המשפטים / צילום: רפי קוץ

"הרבה אנשים בחשו בקדירת המגעים עם הליכוד. הצעת התמיכה בחסינות לנתניהו לא הייתה על דעתי"

שקד, יו"רית "ימינה" ושרת המשפטים לשעבר, הגיבה בשיחה עם "גלובס" לפרסום לפיו שליח מטעמה הציע תמיכה במהלך שיעניק חסינות לנתניהו בתמורה לקבלתה לליכוד ● "כנראה שמישהו אמר את זה, אבל הוא עשה את זה מיוזמתו ועל דעתו - וללא ידיעתי" ● "מי שמספר אחת חוטף הכי הרבה אש"

דורון גרסטלר, מנכ"ל פריון / צילום: תמר מצפי

מעל לכל דמיון: מניית פריון כבר ב-6.25 דולר, אחרי זינוק של -11% אמש בנאסד"ק

לפני כחודשיים נקב בית ההשקעות האמריקאי Lake Street במחיר יעד שנראה דמיוני למדי – 6 דולר, לעומת מחיר של פחות מ-3 דולר בו נסחרה אז המניה ● שווי החברה יותר מהוכפל מתחילת יולי ל-159 מיליון דולר

הבורסה בתל אביב/ צילום: שלומי יוסף

נעילה חיובית בתל אביב: מניית טבע זינקה בקרוב ל-7%

המדדים המובילים עלו קלות בדומה לסנטימנט מעבר לים ● אפקון החזקות קפצה ב-3.75%, ישרכארט עלתה ב-1.2% ● אלקטרה במו"מ עם ג'נריישן קפיטל למכירת כל החזקותיה בחברת נגב גז טבעי, גז טבעי דרום ונגב החברה לתשתיות תמורת 135 מיליון שקל

אייל בן סימון / צילום: תמר מצפי

הריכוזיות הגיעה לפרדס: הפניקס תחלק את החזקתה במהדרין כדיבידנד בעין, וגם נכסים ובנין תידרש לפעול

בעקבות זאת, קבוצת דלק, השולטת בהפניקס, צפויה לקבל לידיה כ-12.5% ממניות מהדרין, בעוד שקבוצת מאיר משאיות תקבל לידיה כ-4.5% ממניות מהדרין ● מאז דווח המהלך של הפניקס, איבדה מניית מהדרין כ-8.5% מערכה

שכונת גיורא, גבעת שמואל / צילום: תמר מצפי

העירייה נגד היזם: הקרב על הפינוי בינוי בגבעת שמואל נמשך

העירייה הפקידה בוותמ"ל תוכנית לבניית 1,385 דירות בשכונת גיורא, חלקן על קרקע משלימה, ו-37 אלף מ"ר של שטחי תעסוקה ● היזם שאסף חתימות בשכונה מתנגד ומנסה לקדם תוכנית משלו שבה יותר דירות, וגם תמורה גדולה יותר לדיירים

קאר שולץ, מנכ"ל טבע / צילום: שלומי יוסף

הסכם פשרה משמעותי ראשון לאנדו במסגרת פרשת משככי הכאבים

חברת התרופות אנדו הודיעה על הסכם פשרה עקרוני עם מדינת אוהיו בגובה 10 מיליון דולר בלבד במסגרת פרשת משככי הכאבים ● מנייתה מזנקת בכ-30% בוול סטריט

ארקיע / צילום: יח"צ

אחרי סגירת שדה דב ארקיע מכריזה על יעדים חדשים באירופה

אחרי סגירת שדה דב והירידה בשיעור הנוסעים לאילת – ארקיע מכוונת להגדלת הפעילות בעונה הקרובה: החברה הודיעה על הוספת שלושה יעדים לאירופה בהם רומא, פראג ואתונה

181 מנהלים אמריקאים חותמים "רווחים זה לא הכל" / צילום: רויטרס

המנכ"לים הבכירים בארה"ב בהצהרה משותפת חריגה והיסטורית: מפסיקים להתמקד בשורת הרווח

לקראת שינוי תפיסתי היסטורי בקפיטליזם: מטרת חברה עסקית היא לא למקסם רווחים לבעלי מניות - אלא לכלל החברה • כך הצהיר "השולחן העגול של העסקים" - פורום שמאגד כ-200 חברות ענק אמריקאיות, ושכח את מה שהטיף להם לפני ארבעה עשורים הכלכלן השמרני מילטון פרידמן • נראה שדור המנהלים הנוכחי של הקפיטליזם מתחיל להפנים את ערכי התקופה החדשה ● ניתוח "גלובס"

בנימין נתניהו / צילום: שלומי יוסף

נתניהו: "יש גירעון של 12-13 מיליארד שקל, טיפלתי כבר בגדולים מזה"

כחלק משידור וידאו לייב בפייסבוק, ראש הממשלה טען כי הוא יפתור את בעיית הגירעון לא באמצעות העלאת מסים, אלא ע"י הקטנת הוצאות הממשלה ● "אם אתם רוצים אותי, אל תיפלו בפח של הצבעה למפלגות אחרות"

רז ברטוב / צילום: סיון פרג'

רז ברטוב ימונה לסמנכ"ל טכנולוגיה וחדשנות בביטוח ישיר

ברטוב הודיע לאחרונה על פרישה מתפקיד סמנכ"ל הטכנולוגיות בפרטנר ● הוא יחליף במהלך אוקטובר את יבגני וולפין

איתי בן זאב/ צילום: איל יצהר

לא משחקים: ועד עובדי הבורסה קורא להחרים את אירוע פתיחת המסחר עם מנהלת הליגות לכדורגל

"קופת הבורסה היא לא מגרש המשחקים הפרטי שלך", נכתב בהודעה שהופצה לעובדים, על רקע הסכם חסות עם מנהלת הליגות לכדורגל שהיקפו יותר מ-12 מיליון שקל