כך תשמרו על הכסף בתקופה של ריבית גבוהה ושוק תנודתי / עיבוד: טלי בוגדנובסקי
הריבית שעלתה בשיעור חד מאז אפריל אשתקד פתחה מחדש בפני ציבור המשקיעים בישראל את העולם הסולידי, שכמעט ולא היה רלוונטי בעשור האחרון בסביבת ריבית אפסית. בעקבות זאת, שורה של מוצרים להשקעה שלא היו אטרקטיביים במשך שנים ארוכות, שבו לקדמת הבמה ומאפשרים גם למשקיעים שמעדיפים להתרחק משוקי המניות התנודתיים, להשיג תשואה סבירה על כספם.
● מי שנכנס לבונקר הרוויח? השנה הדרמטית של קרנות הנאמנות
● ניתוח גלובס| המפץ בשוק הגמל: בית ההשקעות מור נחלש. לאן זזים הכספים?
לראיה, יותר ויותר ישראלים החלו להסיט כספים ששכבו במשך שנים בחשבונות העו"ש שאינם נושאי ריבית, לאפיקי השקעה שהעלו אבק על מדף המוצרים של הגופים הפיננסים בתקופת הריבית האפסית שנמשכה יותר מעשור. התזוזה כל כך משמעותית, עד שבחצי השנה הראשונה של 2023 הועברו מחשבונות אלו 108 מיליארד שקל למוצרי חיסכון והשקעה אחרים.
"חשוב תמיד להסתכל על התשואה שהאפיקים האלו מעניקים גם ביחס לאינפלציה", אומר היועץ הפיננסי תומר ורון. "במציאות של אינפלציה יחסית גבוהה, המכשירים הסולידים בעיקר ישמרו לנו על ערך הכסף ואף עשויים להניב רווח ריאלי קטן. אלה מוצרים חשובים שמתאימים לרוב לטווח קצר. כשאנחנו יודעים שאנו צריכים את הכסף למטרה מסוימת בשנה הקרובה, אז מצד אחד אנחנו לא רוצים לסכן אותו ולחשוף אותו לאפיקים יותר תנודתיים. אבל מן הצד השני, אנחנו גם לא רוצים שהוא בינתיים יישחק לנו בעו"ש ויאבד מערכו. למרות 'הרעש' שעשו הבנקים עם קמפיינים לכסף בעו"ש, התנאים המגבילים ושיעור האינפלציה עדיין גורמים לכך שהכסף שם נשחק".
אז מהם המוצרים שעומדים בפני ציבור המשקיעים הסולידי? גלובס עושה סדר.