היו”ר אילן בן ישי ועידן כץ, מנכ”ל ובעלים בנטו פיננסים / איור: גיל ג'יבלי
הסדר החוב של נטו פיננסים, סוכנות הביטוח הגדולה שנקלעה לחובות של 110 מיליון שקל, יוצא לדרך. שופטת בית המשפט המחוזי בחיפה, בטינה טאובר, אישרה היום (ד') את הסדר החוב שגיבשו מנהלי ההסדר, עורכי הדין ליזה חדש וישראל בכר, ביחד עם עו"ד חובב ביטון, המייצג את בעלי נטו.
● החשד לתרמית מצד סוחר לשעבר בקסם קרנות נאמנות: רשות ניירות ערך העבירה את התיק לפרקליטות
● משרד האוצר חיפש את הבעיה אצל המוסדיים, ומצא אותה אצל סוכני הביטוח
במסגרת ההסדר תימכר נטו, אשר בשליטת עידן כץ ואילן בן ישי, לסוכנות ארבע עונות אשר בשליטת בית ההשקעות IBI ובניהולו של מורן סיטון תמורת כ-51 מיליון שקל. סוכני נטו יזכו לפטור מתביעות, כך שלקוחות הסוכנות, ובעיקר אלה שגויסו על-ידם להשקעה בקרן וולת'סטון, לא יוכלו להגיש נגדם תביעות. 70% מסוכני נטו מיועדים לעבור לארבע עונות, ומבחינת הסוכנות של IBI מדובר היה בתנאי לעסקה.
בית המשפט קבע כי הסוכנים ייהנו מהפטור במקרה שכל תנאי ההסדר יקוימו, והנושים יקבלו את כספם בחזרה. מדובר לא רק במשקיעי וולת'סטון שקיבלו התחייבות מנטו לחילוצם מהחוב, אלא גם לאלה שנטו לא התחייבה כלפיהם. מנהלי ההסדר הבהירו כי תביעות החוב של משקיעי וולת'סטון בהיקף של יותר מ-305 מיליון שקל יתבררו לגופן. רשות שוק ההון התנגדה למתן הפטור לסוכנים.
השופטת: הסדר החוב יחזיר לנושים 100% מהחוב
לדברי השופטת טאובר, אין מנוס מהכללת סוכני הביטוח בהסדר ומתן פטור, "שכן אי-הכללתם תביא למחיקת ערך עצומה ותותיר את כלל הנושים בפני שוקת שבורה". השופטת קיבלה את עמדתם של מנהלי ההסדר, ולפיה הסדר החוב יוכל עדיין להחזיר 100% מהחובות או קרוב לכך לכלל הנושים.
עוד קבעה השופטת כי "הדרך למימוש ההסדר אינה קלה, ומסוכות רבות עומדות בפני מנהלי ההסדר, ואולם היעדר מתן תוקף להסדר שאמור להיטיב עם מאות נושים ולתת להם בשורה, הוא תוצאה קשה שרצוי להימנע ממנה".
החובות שצברה נטו מוערכים על-ידי מנהלי ההסדר בכ-110 מיליון שקל מתוך תביעות חוב בהיקף כולל של כ-568 מיליון שקל. לפי מידע שהגישו לבית המשפט, לנטו יש כ-50 אלף לקוחות פעילים, 200 סוכנים בעלי רשיון לביטוח פנסיוני ו-40 עובדי מטה. תיק הלקוחות של החברה עומד על 28 מיליארד שקל. מנהלי ההסדר הודיעו כי בכוונתם למכור זכויות בחברות-בנות של נטו, הפועלות במתכונת של פמילי אופיס, בהיקף של כ-4.5 מיליון שקל, ולגבות חובות בגובה של כ-3.5 מיליון שקל מסוכנים.
לפי ההסדר, העסקה עם ארבע עונות תממן את החוב של נטו לבנק מזרחי טפחות בגובה 27 מיליון שקל, ולאחר מכן תכסה ארבע עונות את חובה של נטו ל-IBI בהיקף של 5 מיליון שקל. בנוסף, 11.5 מיליון שקל יופנו לכיסוי חובותיה של נטו לסוכנים שפעלו מטעמה, כאשר 6.5 מיליון שקל מתוכם יועברו לסוכנים שיתחייבו לעבוד עם ארבע עונות למשך שלוש שנים.
164 חוסכים, חוב של מעל 300 מיליון שקל
המחלוקת המרכזית סביב הסדר החוב נגעה, כאמור, לסעיף הפטור מתביעות. מדובר בפטור שנועד להגן על חברות נטו, על בעלי השליטה כץ ובן ישי ועל סוכני הביטוח של נטו מתביעות משפטיות מצד לקוחות. 164 חוסכים שהשקיעו בקרן ההשקעות האלטרנטיביות וולת'סטון טענו כי גויסו לקרן על-ידי סוכני נטו, ולדבריהם הם מחזיקים בתביעות חוב כלפי הסוכנות בהיקף כולל של יותר מ-305 מיליון שקל.
כץ ובן ישי הם שותפים לשליטה בוולת'סטון, לצד איש שוק ההון, ירון פיטארו. רשות ניירות ערך פתחה בינואר 2024 בחקירה נגד קרן וולת'סטון ובעלי השליטה בה. הפסדי הקרן, שהתמחתה בהשקעות אלטרנטיביות, כולל אשראי לנדל"ן, מוערכים בכ-350 מיליון שקל עקב כישלון של חלק מהפרויקטים שבהם השקיעה.
מ-IBI בית השקעות וארבע עונות נמסר בתגובה: "אנו מברכים על החלטת בית המשפט שאישר את הסדר הנושים, לרבות מתן ההפטר המשפטי לסוכני נטו, באופן שלדעתנו ייטיב עם כלל ציבור החוסכים, נושי נטו ולקוחות נטו בפרט. אנו ונרגשים לקלוט למשפחת ארבע עונות את סוכני נטו, אשר המשיכו כל העת לשרת את לקוחותיהם במסירות, על אף חוסר הוודאות שריחף מעל ראשם במשך יותר משנה והוסר היום עם החלטת בית המשפט".
עו"ד עידו קוסובר, המייצג משקיעי וולת'סטון, מסר: "בעוד שכל הרגולטורים התנגדו לפטור, ההחלטה עוקפת את עמדת הרשויות וקובעת כי די בעצם ההשתתפות של אחד הנפגעים בתהליך ולאחריה - גם מי שיידחה ולא ייכלל בנהנים מההסדר, לא יוכל להגיש תביעות. בכוונתנו לערער לבית המשפט העליון ולבקש גם עיכוב ביצוע של ההחלטה. אנחנו בטוחים שהעליון יבין מיד את גודל המחדל ויתערב".
עו"ד אורן ליטוין ועו"ד גיא העליון, המייצגים את סוכני נטו, מסרו: "לאורך התהליך הובהר כי ללא הסכמת הסוכנים ושיתוף-הפעולה שלהם, לא ניתן היה לגבש את עסקת הרכישה של החברה או את מתווה הסדר החוב. לאור חשיבותם המכרעת, גובש מתווה המעניק פטור לכל סוכן שהצטרף להסדר מכל חוב עבר, כולל ערבויות אישיות וחובות הנובעים מתפקידם בחברה. לסוכנים הוענקה גם התחייבות להמשך פעילותם תחת ארבע עונות לתקופה מינימלית של שלוש שנים, דבר שמבטיח הן את עתידם המקצועי והן את הצלחת ההסדר".