הבורסה בפריז, צרפת / צילום: Shutterstock
סקירת המסחר: דיווחים שוטפים, מגמות, מדדים, שערי מניות, אג"ח, מט"ח וסחורות והמלצות אנליסטים
15:50
החוזים העתידיים בוול סטריט מצביעים על עליות של עד 1% במדדים המובילים למרות הסלמת המתיחות המסחרית עם סין.
מניית בנק אוף אמריקה מזנקת ב־4% במסחר המוקדם לאחר שהבנק פרסם דוחות לרבעון השלישי שהכו את תחזיות האנליסטים, הודות להכנסות חזקות מבנקאות השקעות. הדוח מצטרף לשורה של תוצאות טובות מהצפוי שפרסמו אתמול ע"י גולדמן סאקס ווולס פארגו. גם מורגן סטנלי הציגה רווחים טובים מהתחזיות, והמניה עלתה בכ־2%.
עם זאת, הוותיק בוול סטריט ארט הוגן , אסטרטג השווקים הראשי ב־ B. Riley Wealth Management, העריך כי מניות עשויות לדשדש סביב רמות השיא כל עוד נמשכת אי־הוודאות סביב מלחמת הסחר. הוא ציין כי גם השבתת הממשל בארה״ב מהווה רוח נגדית לשווקים.
״ככל שהשבתת הממשל נמשכת זמן רב יותר, כך הנזק הכלכלי בטווח הקצר חמור יותר. זה פוגע באמון, וסביר שזה ישפיע גם על התחזיות שחברות ימסרו בשיחות הוועידה״, אמר הוגן ל־CNBC. ״עונת הדוחות עשויה אמנם להיות טובה מהצפוי, אך זה לא בהכרח יספק רוח גבית לשוק - לפחות עד שנראה סימנים לפתיחת הממשל מחדש ואולי גם בהירות רבה יותר ביחסי הסחר עם סין״.
החששות מהמסחר הובילו למסחר תנודתי אתמול. מדד S&P 500 ניסה להתאושש, אך סיים בירידות לאחר שהנשיא דונלד טראמפ איים להטיל אמברגו על שמן בישול כתגובה לכך שסין לא רכשה סויה אמריקאית. במהלך היום המדד נע בין עלייה של 0.4% לירידה של עד 1.5%.
מדד נאסד״ק ירד אף הוא אך סיים הרחק מרמות השפל של היום, בעוד דאו ג'ונס חרג מהמגמה הכללית ועלה ביותר מ־200 נקודות, לאחר שצנח בבוקר בשיעור של 1.3%.
החדשות אתמול היו הסלמה נוספת במתיחות המסחרית בין ארה״ב לסין. בליל שני, סין הטילה סנקציות על חמש חברות־בנות אמריקאיות של יצרנית הספינות הדרום־קוריאנית Hanwha Ocean. המהלך הגיע לאחר שטראמפ איים ביום שישי להטיל מכסים נוספים של 100% על כל סחורה שמגיעה מסין, בתגובה לכך שבייג'ין החמירה את הפיקוח על יצוא מינרלים נדירים .
נציג הסחר האמריקאי ג’יימיסון גריר אמר ל־CNBC כי המכסים של טראמפ עשויים להיכנס לתוקף כבר ב־1 בנובמבר - או מוקדם יותר - בהתאם לצעד הבא של סין.
15:43
אחת המניות הבולטות בטרום מסחר בוול סטריט היא שדות (Sadot Group), חברה אמריקאית קטנה שפועלת גם בישראל, ומנוהלת על-ידי חגי רביד. מניית שדות מזנקת ביותר מ-130% על רקע ציוץ של טראמפ ברשת החברתית שלו Truth Social, בו אמר שארה"ב תפסיק לייבא שמן לבישול מסין כתגובה לקשיים שסין מערימה לחקלאים אמריקאים שמגדלים סויה. שדות מספקת פתרונות לשרשרת אספקת המזון העולמית ופועלת לקשר בין יצרנים וצרכנים ברחבי העולם בתחומי הסויה, חיטה, תירס ודגנים. למרות הזינוק היום בטרום, המניה איבדה מעל 90% משוויה מאז שהחברה החלה לפעול בתחום הזה לפני כשנתיים.
15:25
מחירי הזהב זינקו במהלך היום לשיא חדש של כל הזמנים וחצו את רף 4,200 הדולר. מחיר אונקיית זהב עמד לזמן מסוים על 4,217 דולר. העלייה בזהב באה על רקע הציפיות להורדת ריבית נוספת של הפדרל ריזרב והנסיגה של חלק מהמשקיעים לנכסים בטוחים יותר, עקב מתיחות הסחר בין ארה"ב וסין.
14:30
מניית בנק אוף אמריקה קופצת בכ-4% במסחר המוקדם, לאחר פרסום התוצאות הכספיות שלו לרבעון השלישי, שעקפו את תחזיות האנליסטים. הבנק דיווח על הכנסות של 28.24 מיליארד דולר ורווח של 1.06 דולר למניה, לעומת צפי להכנסות של 27.5 מיליארד דולר ורווח של 95 סנט למניה.
גם התוצאות הכספיות של מורגן סטנלי עקפו משמעותית את תחזיות האנליסטים. הבנק דיווח על הכנסות של 18.22 מיליארד דולר ורווח של 2.8 דולר למניה, לעומת הצפי שעמד על הכנסות של 16.7 מיליארד דולר ורווח של 2.1 דולר למניה.
מניית גילת עולה לאחר שהחברה, המספקת טכנולוגיה ושירותים בתחום התקשורת הלוויינית, הודיעה שקיבלה הזמנות בהיקף של 42 מיליון דולר ממפעילת תקשורת מובילה לפלטפורמת ה- SkyEdge IV של גילת. בין היישומים בהם תומכת הפלטפורמה, החברה מציינת למשל קישוריות בטיסה, פס רחב ועוד. גילת נסחרת בנאסד"ק ובת"א ומנייתה עלתה בשנה האחרונה בכ-184%.
13:20
המסחר בחוזים העתידיים על וול סטריט מתנהל בשעה זו בעליות נאות: מדד הדאו ג'ונס מתקדם בכ-0.4%, מדד ה-S&P 500 עולה בכ-0.6% והנאסד"ק מוסיף לערכו כ-0.8%.
לאחר שעונת הדוחות נפתחה אתמול באופן חיובי, עם התוצאות הכספיות של הבנקים הגדולים, שעקפו את ציפיות האנליסטים, גם היום יפורסמו דוחות של שני בנקים גדולים: בנק אוף אמריקה ומורגן סטנלי .
אך גם אם רווחי החברות ימשיכו לעקוף את ציפיות האנליסטים, יש מי שמאמין כי שוק המניות האמריקאי לא ימשיך לעלות, כל עוד מלחמת הסחר נמשכת. ארט הוגאן, אסטרטג שווקים ראשי בחברת הפיננסים B. Riley Wealth Management, אמר ל-CNBC כי מלחמת הסחר, וגם ההשבתה של הממשל האמריקאי, צפויים להכביד על השווקים.
"ככל שההשבתה נמשכת, היא גורמת ליותר נזק כלכלי. אז זה משפיע על ביטחון המשקיעים. זה כנראה ישפיע על התחזיות של העסקים הגדולים באמריקה", אמר הוגאן. "עונת הדוחות עשויה להיות הרבה יותר טובה מן הצפוי, עם האחוז הרגיל של חברות שמכות את הצפי ומעלות תחזיות וכו'. אני פשוט לא חושב שזה יספק בהכרח רוח גבית, עד שנתקרב לפתיחה המחודשת של הממשל בארה"ב ואולי נקבל בהירות נוספת לגבי יחסי המסחר שלנו עם סין".
12:30
בורסת פריז ממשיכה במגמה החיובית שלה ומזנקת בכ-2.6% - העלייה היומית הגדולה ביותר שלה מאז אפריל. במקביל, מדד הדאקס מוסיף לערכו כ-0.2% והפוטסי נופל בכ-0.3%.
11:20
בורסות אירופה נסחרות בשעה זו במגמה מעורבת: מדד הדאקס עולה בכ-0.4%, הפוטסי נסוג בכ-0.2% ובורסת פריז מזנקת בכ-2.5%, בהובלת לואי ויטון וחברות נוספות בתחום היוקרה.
בשוק הסחורות, מחירי הזהב ממשיכים במומנטום החיובי שלהם וקופצים בקרוב ל-2% לשיא של כל הזמנים - רמה של 4,216 דולר.
מחירי הנפט רושמים כעת עליות קלות. מחיר חבית נפט מסוג אמריקאי עומד על כ-58.8 דולר, ומחיר חבית נפט מסוג ברנט עומד על כ-62.5 דולר.
10:25
מגמה חיובית באירופה: מדד הדאקס עולה בכ-0.2%, הפוטסי נסחר ביציבות והקאק מזנק בכ-2.4%.
העליות החדות בבורסת פריז באות לאחר שראש הממשלה הצרפתי סבסטיאן לקורנו הבטיח אתמול להשהות רפורמה שנויה במחלוקת בתחום הפנסיות עד אחרי הבחירות ב-2027 - אחד ההישגים המרכזיים של הנשיא עמנואל מקרון.
מניית לואי ויטון קופצת בכ-13%, לאחר שענקית היוקרה הצרפתית דיווחה על צמיחה בפעם הראשונה השנה והבטיחה לבסס את הובלתה בשוק היוקרה העולמי. החברה דיווחה על הכנסות בגובה של 21.3 מיליארד דולר - נתון גבוה מצפי האנליסטים אך נמוך מההכנסות ברבעון המקביל אשתקד. מניות נוספות בתחום היוקרה מושפעות לחיוב, ביניהן כריסטיאן דיור , קרינג , מונקלר וברברי גרופ .
9:00
אסיה
בניגוד למגמה בארה"ב, בורסות אסיה רושמות הבוקר עליות שערים נאות. מדד הניקיי קופץ בכ-1.8%, ההנג סנג מתחזק בכ-1.5%, בורסת שנגחאי עולה בכ-0.6% והקוספי מזנק בכ-2.6% לשיא של כל הזמנים.
וול סטריט
בוול סטריט, שני ימי המסחר האחרונים היו תנודתיים במיוחד, לאחר פצצת המכסים החדשה שהטיל הנשיא טראמפ ביום שישי האחרון. טראמפ הודיע כי ארה"ב תטיל מכסים נוספים בגובה של 100% על סין החל מה-1 בנובמבר, בנוסף לבקרות יצוא על תוכנות קריטיות; זאת, בעקבות מגבלות יצוא חדשות שהטילה סין בתחום המתכות הנדירות - התנהלות שטראמפ תיאר כ"עוינת מאוד". וול סטריט סיכמה באותו יום שישי את היום הגרוע ביותר שלה מאז אפריל, כאשר מדד הדגל S&P 500 נפל ב-2.7% והנאסד"ק נחלש ביותר מ-3.5%. את הירידות הובילו מניות הטכנולוגיה, ביניהן אנבידיה , אמזון , טסלה , ברודקום ופלנטיר .
ביום שני, המדדים המובילים התאוששו באופן ניכר: הנאסד"ק זינק בכ-2.2%, ה-S&P 500 קפץ בכ-1.5% והדאו ג'ונס הוסיף לערכו כ-1.3%. העליות הגיעו לאחר שטראמפ שחרר מסר מרגיע לשווקים וכתב: "אל תדאגו לגבי סין, הכל יהיה בסדר! הנשיא שי המכובד למדי פשוט חווה רגע רע. הוא איננו רוצה שפל כלכלי לארצו, וכך גם אני. ארה"ב רוצה לסייע לסין, לא לפגוע בה!!!".
העליות נתמכו גם על־ידי עסקת ענק שנחתמה בין חברת OpenAI ליצרנית השבבים ברודקום , לפיתוח שבבים בהיקף של 10 ג'יגה־וואט, לאחר שיתוף פעולה בן שנה וחצי מאחורי הקלעים. מדובר בצעד משמעותי נוסף במסגרת מסע השקעות אגרסיבי של OpenAI, הכולל עסקאות ענק עם אנבידיה , אורקל ו-AMD , במטרה לבנות את תשתית הבינה המלאכותית הגדולה בעולם.
עם זאת, אתמול, המתיחות בגזרת הסחר שוב התגברה והמדדים פתחו את יום המסחר בירידות של מעל 1.5%. זאת, לאחר שמשרד המסחר הסיני הודיע כי הוא מטיל מגבלות חדשות על חמש חטיבות אמריקאיות של ענקית הספנות הדרום־קוריאנית Hanwha Ocean Co. ושוב, הירידות מובלות על־ידי מניות הטכנולוגיה, שתלויות במידה רבה בשרשראות האספקה מסין.
בהמשך יום המסחר, המדדים התאוששו באופן ניכר ומחקו את מרבית הירידות החדות מהבוקר, אך התבטאות נוספת של הנשיא טראמפ בסמוך לשעת הנעילה גררה אותם שוב כלפי מטה. דקות ספורות לקראת סיום המסחר, דווח כי הנשיא טראמפ מתח ביקורת על החלטתה של סין להפסיק לקנות פולי סויה מארה"ב וכינה אותה "אקט כלכלי עוין". טראמפ ציין בפוסט שפרסם כי "אנו שוקלים לסיים את העסקים עם סין בתחום השמן לבישול, ובתחומים הקשורים לסחורות אחרות, כצעד נגדי".
לבסוף וול סטריט ננעלה במגמה מעורבת. מדד הנאסד"ק נפל בכ-0.8%, ה-S&P 500 ירד בכ-0.1% והדאו ג'ונס הוסיף לערכו כ-0.5%.
מניות הטכנולוגיה, שרבות מהן תלויות בשרשראות האספקה של רכיבים מסין, הובילו את הסנטימנט השלילי במהלך יום המסחר. במיוחד בלטה לשלילה ענקית השבבים אנבידיה , שהשילה מערכה מעל 4%. ענקית מחשוב הענן אורקל איבדה מערכה קרוב ל-3%. מניות נוספות בסקטור השבבים, כמו ברודקום ו-TSMC סיימו גם הן את היום בירידות ניכרות.
מנגד, AMD דווקא סיימה את היום בטריטוריה חיובית, לאחר שענקית מחשוב הענן אורקל הודיעה כי תפרוש 50 אלף מעבדים גרפיים של החברה החל מהמחצית השנייה של 2026. ב-CNBC ציינו כי המהלך מצביע על מגמה הולכת וגוברת בקרב חברות ענן, שמציעות את המעבדים של AMD כאלטרנטיבה למעבדים מובילי השוק של אנבידיה , ליישומי בינה מלאכותית.
עונת הדוחות בוול סטריט נפתחה אתמול ברגל ימין, עם פרסומי התוצאות הכספיות של מספר בנקים גדולים בארה"ב, שעקפו כולם את תחזיות האנליסטים, אם כי חלק מהמניות שלהם סיימו את יום המסחר בסמוך לרמת הבסיס. פרסמו דוחות: ג'יי. פי מורגן , גולדמן סאקס וסיטיגרופ , כאשר בלטו לחיוב במיוחד המניות של וולס פארגו ובלאקרוק , עם עליות של כ-7% וכ-3.5%, בהתאמה.
המסחר בחוזים העתידיים על וול סטריט מתנהל הבוקר בעליות שערים של 0.2%-0.4%.
שוקי החוב הגלובליים
בשוק החוב האמריקאי, תשואות האג"ח הממשלתיות רשמו ירידות קלות, בעוד שחלק מהמשקיעים פנו לאפיקים בטוחים יותר בעקבות מתיחות הסחר בין ארה"ב וסין. התשואה לעשר שנים עומדת הבוקר על 4.01% והתשואה לשנתיים עומדת על 3.47%.
שוקי הסחורות והמטבעות
מדד הדולר (DXY), האומד את כוחו למול סל מטבעות נבחרים ברחבי, העולם, ממשיך במומנטום השלילי שלו ונופל הבוקר בכ-0.2%, לאחר שגם אתמול ירד בכ-0.2%.
בשוק הסחורות, מחירי הנפט נפלו אתמול במעל 1%, על רקע מתיחות הסחר המתמשכת בין ארה"ב לסין, כמו גם אזהרה של סוכנות האנרגיה הבין־לאומית מפני קפיצת ענק בהיצע הנפט ב-2026. גם הבוקר, נרשמות ירידות קלות במחירי הנפט. מחיר חבית נפט מסוג אמריקאי עומד על כ-58.6 דולר, בעוד מחיר חבית נפט מסוג ברנט עומד על כ-62.3 דולר.
בשוק הקריפטו, הביטקוין והאת'ריום נפלו אתמול בחדות יחד עם המדדים המובילים בפתח יום המסחר החולף, אך בהמשך מחקו כמחצית מהירידות שלהם. הבוקר, הביטקוין נסחר ביציבות ומחירו נע סביב 112 אלף דולר; האת'ריום עולה בכ-1% ומחירו נע סביב 4,120 דולר.
מאקרו
בארה"ב אמור היה להתפרסם היום מדד המחירים לצרכן, אך ההשבתה בממשל האמריקאי, שכבר נכנסה לשבוע השלישי שלה ברציפות, מונעת זאת. מייק ג'ונסון, יו"ר בית הנבחרים האמריקאי, אמר אתמול כי ההשבתה היא בדרך להיות אחת הארוכות בהיסטוריה. לשכת הסטטיסטיקה האמריקאית מסרה בסוף השבוע האחרון כי גם אם לא תסתיים ההשבתה, ב-24 באוקטובר היא תפרסם את מדד המחירים לצרכן לחודש ספטמבר, כדי לסייע לביטוח הלאומי האמריקאי לבצע התאמות יוקר המחיה ל-2026, עבור מיליוני גמלאים וזכאים אחרים להטבות.
ההשבתה גם מונעת פרסום של נתוני תעסוקה, החשובים לפדרל ריזרב כדי לקבל החלטות באשר למדיניות המוניטרית שלו. מה שהכריע את הכף לטובת הורדת הריבית בספטמבר, לדוגמה, היו נתוני התעסוקה החלשים מן הצפוי שפורסמו. יו"ר הפדרל ריזרב ג'רום פאוול, אמר היום בנאום כי התחזית לאינפלציה ולשוק התעסוקה לא השתנתה הרבה מאז פגישת הפד בספטמבר, אך הדגיש כי ישנם סימנים הולכים וגוברים של חולשה בשוק העבודה.