שבועיים לאחר שראש המוסד לשעבר, דדי ברנע, מונה לתפקיד נשיא גלובלי ויו"ר אונדס, החברה הביטחונית מארה"ב ממשיכה במסע הרכישות שלה בישראל. אונדס התקשרה בהסכם לרכישת פעילות ארן דיפנס מידי החברה הבורסאית ארן מו"פ, לפי שווי של 100 מיליון שקל.
ארן מו"פ צפויה לרשום רווח לפני מס של כ-75 מיליון שקל עם השלמת העסקה, ולאחר השלמתה, תישאר עם פעילויותיה הקיימות בתחומי טכנולוגיה לתעשיית הפלסטיק והמיחזור, השקעה במיזמים ובחברות סטארט-אפ בתחום הרפואי וכן שירותי תוכנה ומחשוב.
● בתעשיות הביטחוניות נערכים לגל הזמנות מאסיה
● ישי דוידי בוחן קפיצה לבריכה של קיבוץ יזרעאל, ומיטרוניקס טסה
ארן מו"פ נסחרה טרום הדיווח בשווי של 214 מיליון שקל ומנייתה זינקה בתגובה. בעלי השליטה בארן הם קבוצת משקיעים בראשות היו"ר אהרון כהן, המחזיקים יחד בכ-46% מהון המניות. מנכ"ל החברה הוא רן סתו.
לפי הודעת ארן לבורסה, אונדס תרכוש את חברת ארן דיפנס, שהוקמה לצורך ביצוע העסקה, ואליה תועבר פעילות ונכסים של חטיבת שירותי הפיתוח והייצור של ארן דגמים , שלפי דוחות ארן מו"פ היא ספק מאושר של חברות מובילות בתעשייה הביטחונית, ובין היתר משווקת מכונות הזרקה, רובוטים וציוד היקפי .
במקביל יתקשרו הצדדים בהסכמי שכירות נדל"ן. העסקה תהיה כאמור ב-100 מיליון שקל כשארן דיפנס נקייה ממזומן ומחוב (Cash free, Debt free), והתמורה תהיה במניות אונדס. השלמת העסקה כפופה לעמידה במספר תנאים מתלים וביניהם קבלת אישור רשות התחרות בישראל.
ליאור וידר, אנליסט ומנהל שירות המידע "מכפיל רווח", כתב בתגובה לדיווח כי "עבור ארן מדובר במכירת פעילות המהווה כמחצית משווי השוק שלה, אשר הניבה בשנת 2025 הכנסות של 54 מיליון שקל".
וידר הוסיף כי "עבור אונדס, שנסחרת בארה"ב לפי שווי של כ-5.2 מיליארד דולר, מדובר ברכישה השישית של פעילות ביטחונית בישראל, ולראשונה של פעילות מחברה בורסאית מקומית. העסקה מצטרפת לרכישות קודמות שביצעה אונדס בישראל, בהן רכישת החברות איירובוטיקס , Apeiro Motion, Sentrycs, 4M וגרעין השליטה ב -SPO".
הרכישה המשמעותית ביותר עד כה
אונדס מינתה כאמור לאחרונה את ראש המוסד לשעבר ברנע לתפקיד בכיר, והוא הצטרף לשורה של אנשי ביטחון ישראלים שמכהנים בה בתפקידים בכירים, בהם תא"ל במיל' אושרי לוגסי שמנהל את הפעילות הביטחונית של החברה.
אונדס מנוהלת על-ידי אריק ברוק ועוסקת בתחומי הרחפנים האוטונומיים, רובוטיקה לתחום הביטחוני ופתרונות תקשורת. הרכישה הראשונה שלה בישראל הייתה קטנה יחסית: בשנת 2022 היא שילמה כ-15 מיליון דולר תמורת חברת הרחפנים המקומית איירובוטיקס, לאחר קריסה במניות החברה הנרכשת בבורסה בת"א מאז הנפקתה ב-2021.
בעקבות הרכישה, אונדס נסחרה במשך זמן מה בבורסה בת"א, אך נמחקה ממנה ב-2024 כששוויה עמד על כ-50 מיליון דולר בלבד. מאז המניה זינקה כמעט ב-1,000%.
יחד עם זאת, המניה כבר נסחרה במחיר גבוה יותר, כשהגיעה לשיא בחודש ינואר האחרון, ומאז היא נחלשה ב-35.8%. מדובר במניה סחירה ביותר בוול סטריט, ובראיון לגלובס במסגרת כנס TECH IL לפני כחודשיים, אמר לוגסי כי "המשקיעים בנאסד"ק מביעים בנו אמון רב. בחצי השנה האחרונה, מחזורי המסחר שלנו אינם נופלים מאלו של מניות דוגמת אנבידיה או טסלה, עם היקפים של מעל מיליארד דולר ביום מסחר. כמו כן, בתקופה האחרונה אנחנו גם שומרים על רף גבוה של 700-800 מיליון דולר ביום - זהו דלק שמאפשר לנו לרוץ הרבה יותר מהר".
אונדס פרסמה בשבוע שעבר את דוחות הרבעון השני בהם רשמה הכנסות שיא של 83.8 מיליון דולר, צמיחה של 67% ביחס לרבעון הראשון ולעומת הכנסות של 6.3 מיליון דולר בלבד ברבעון המקביל. עם זאת, גם ההפסד הנקי גדל והסתכם ב-89.7 מיליון דולר, בהשוואה ל-10.8 מיליון דולר ברבעון המקביל. ה -EBITDA המתואם (רווח בנטרול ריבית, מס, פחת והפחתות) היה שלילי בגובה 50.6 מיליון דולר, ומתחילת השנה הוא היה שלילי בגובה 61.5 מיליון דולר.
החברה העלתה את התחזית השנתית שלה וצופה הכנסות של 525-550 מיליון דולר, ומצפה לעבור ל -EBITDA חיובי עד הרבעון האחרון של שנת 2027. החודש דיווחה אונדס גם על זכייה בחוזה של מיליוני שקלים מטעם משרד הביטחון הישראלי, לפיתוח וייצור יכולות רחפני תקיפה טקטיים מהדור הבא .
