גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

ירידות חדות בבורסה המקומית / עיבוד: טלי בוגדנובסקי

סקירת המסחר: דיווחים שוטפים, מגמות, מדדים, שערי מניות, אג"ח, מט"ח וסחורות והמלצות אנליסטים

17:25

נעילה אדומה בבורסה בתל אביב: מדד ת"א 35 נפל בכ-1.6% ומדד ת"א 90 נחלש בכ-2.3%; זאת, כאשר בפתח יום המסחר, רשמו המדדים המובילים ירידות חדות בשיעורים של בין 2% ל-3%, על רקע המתיחות המתגברת במזרח התיכון, והדיווחים על היערכות לקראת תקיפה ישראלית באיראן.

בקרב המדדים הענפיים, בלטו לשלילה במיוחד מדדי הביטוח והפינסים, שנפלו ב-2.8% וב-2.7%, בהתאמה. כמו כן, מדד הבנקים איבד מערכו כ-2.1% ומדד הנפט נחלש בכ-2.6%.

השקל נחלש מול הדולר בכ-0.8%, ושערו עומד על 3.55 שקלים. במקביל, השקל נחלש מול האירו בכ-1.5%, ושערו עומד על 4.11 שקלים.

מחזור המסחר הסתכם ב-3.86 מיליארד שקל.

בניגוד למגמה הכללית, המניות הביטחוניות ארית תעשיות ואלביט מערכות רשמו עליות במהלך היום. החברות הביטחונית מקבלות רוח גבית מההסלמה במזרח התיכון, לאור הערכות כי הביקושים למוצריהן יגדלו.

בין המניות הבודדות הנוספות במדד ת"א 125 שסיימו את היום בטריטוריה חיובית: ישראל קנדה , אורמת , נטו מלינדה , אזורים , תורפז , לפידות קפיטל וטבע .

מניות שבלטו לשלילה במיוחד: ארגו פרופרטיז , שוב אנרגיה , וילאר , ישרס אחזקות ואשטרום .

17:10

בשעה זו, מדד ת"א 35 יורד בכ-1.7%, בעוד מדד ת"א 90 נופל בכ-1.9%. מדד הביטוח נופל בכ-3%, מדד הבנקים נחלש בכ-2.4% ומדד הפיננסים מאבד מערכו כ-2.9%.

16:45

הירידות חדות בתל אביב ממשיכות להתמתן: מדד ת"א 35 יורד בכ-1.7%, בעוד מדד ת"א 90 מאבד מערכו כ-1.5%.

בשוק החוב המקומי, תשואות האג"ח הממשלתיות קופצות: תשואת האג"ח לשנתיים עולה בכ-4 נקודות בסיס, לרמה של 4.32%, בעוד תשואת האג"ח לעשר שנים עולה בכ-6 נקודות בסיס, לרמה של 4.59%.

16:25

בשעה זו, מדד ת"א 35 ומדד ת"א 90 נחלשים שניהם בכ-1.8%. מדד הביטוח יורד בכ-3.1% ומדד הבנקים מאבד מערכו 2.8%. כמו כן, בולט לשלילה מדד הפיננסים, שנופל בכ-3%.

16:00

הירידות בבורסה בתל אביב מתמתנות מעט: מדד ת"א 35 נחלש כעת בכ-1.8%, בעוד מדד ת"א 90 מאבד מערכו כ-2.1%. מדד הביטוח נופל בכ-2.9%, בעוד מדד הבנקים והנדל"ן יורדים שניהם בכ-2.4%.

בשוק המט"ח המקומי, השקל נחלש בכ-1% מול הדולר, ושערו עומד כעת על 3.56 שקלים. במקביל, השקל נחלש מול האירו בכ-1.9%, ושערו עומד על 4.12 שקלים.

15:40

בשעה זו, מדד ת"א 35 יורד בכ-2.1%, בעוד מדד ת"א 90 נופל בכ-2.4%. מדד הביטוח נחלש בכ-3.3% ומדד הבנקים מאבד מערכו כ-3%. בולטים לשלילה גם מדדי הפיננסים והנדל"ן, אשר יורדים כעת בכ-3.2% ובכ-2.8%, בהתאמה.

לפי שעה, במדד ת"א 125 ישנן רק חמש מניות שנסחרות בטריטוריה חיובית: ארית תעשיות , אלביט מערכות , ישראל קנדה , אורמת ושיכון ובינוי . מניית תורפז נסחרת סביב רמת הבסיס.

15:08

המגמה האדומה בת"א נמשכת. מדד ת"א 35 משיל מערכו 2.3%, ות"א 90 יורד בשיעור דומה. מדד הביטוח צולל בכ-3.3% ות"א בנקים 5 יורד בשיעור דומה.

הדולר מתחזק מול השקל ב-0.8% ועומד כעת על 3.556 שקלים. האירו קופץ ב-1.6% מול השקל ונסחר סביב 4.11 שקלים.

14:53

מניית ארית תעשיות ממשיכה לבלוט לחיוב ונמנית בין המניות הבודדות שעולות היום במדד ת"א 125. החברה הביטחונית מקבל רוח גבית מההסלמה במזרח התיכון, לאור הערכות כי הביקושים למוצריה יגדלו.

יצרנית המרעומים משדרות הרחיבה את פעילותה בתחום ייצור ושיווק המרעומים, בין היתר, על רקע מלחמת "חרבות ברזל", שהביאה לגידול בהזמנות רכש של התעשיה הביטחונית בישראל, וכן לאור הזמנות רכש של גופים מחוץ לישראל.

בשלוש השנים האחרונים ארית הוסיפה לערכה כ-2055%, ונסחרת כיום בשווי שוק של כ-2.27 מיליארד שקל.

14:25

לצד ההסלמה במזרח התיכון ואפשרות לתקיפה ישראלית באיראן, כעת דווח כי
השר גולדקנופף התפטר מהממשלה. גולדקנופף, שכיהן כשר הבינוי והשיכון התפטר על רקע אי פיזור הכנסת.

בתוך כך, המגמה השלילית בת"א נמשכת. מדד ת"א 35 יורד ב-2.2%, ות"א 90 משיל מערכו 2.3%. מדד הביטוח צולל ב-3.6% ות"א בנקים 5 נופל בכ-3.2%.

13:56

הירידות בת"א ממשיכות. מדד ת"א 35 יורד ב-2.3%, ות"א 90 משיל מערכו 3%. מדד הביטוח צולל ב-4.2% ות"א בנקים 5 נופל בכ-3.2%. גם מניות הנדל"ן והבנייה יורדות בכ-3%.

בולטות לשלילה מניות ארגו פרופרטיז , קבוצת אקרשטיין , עמרם , וטלסיס .

גם מניות התעופה ישראייר גרופ ואל על נסחרות בירידות, וזאת למרות שההסלמה הביטחונית מול איראן צפויה לתמוך בביקושים לחברות הנ"ל, בשל הצפי לחשש בקרב החברות בינלאומית להוציא טיסות לישראל וממנה.

13:30

היחלשות השקל מתמתנת מעט. כעת הדולר מתחזק ב-0.6% מול המטבע הישראל ועומד על 3.55 שקלים. מול האירו, השקל עדיין צולל ב-1.5%, ונסחר סביב 4.11 שקלים.

13:10

בניגוד למגמה האדומה, ארבע מניות בלבד נסחרות בעליות כעת מתוך מדד ת"א 125 (שמכיל את 125 החברות הגדולות בבורסה), וביניהן המניות הביטחוניות, כאשר הסלמה ביטחונית מול איראן צפויה לתת רוח גבית לביקושים לתעשייה הביטחונית. בתוך כך, ארית תעשיות קופצת בכ-5%, ואלביט מערכות מטפסת ב-1.5%. גם אורמת עולה קלות, יחד עם ישראל קנדה שמוסיפה לערכה 0.1%.

12:40

המדדים המובילים מוסיפים לרדת בחדות: מדד ת"א 35 נופל בכ-2.3%, בעוד מדד ת"א 90 מאבד מערכו קרוב ל-3%. מדד הביטוח נופל בכ-3.8% ומדד הבנקים נחלש בכ-3.3%.

בשוק המט"ח המקומי, השקל נחלש בכ-1% כעת מול הדולר, ושערו עומד על 3.56 שקלים. מול האירו, השקל נחלש בכ-1.6%, ושערו עומד על 4.1 שקלים.

תשואות האג"ח ארוכות-הטווח עולות: מדד תל גוב שקלי 10 + יורד ב-0.6%. גם מדדי התל בונד הקונצרניים נסחרים בירידות קלות של עד 0.2%.

12:18

מגמה אדומה בת"א. מדד ת"א 35 יורד ב-2.2%, ות"א 90 משיל מערכו 3%. מדד הביטוח צולל ב-3.7% ות"א בנקים 5 נופל בכ-3.5%.

השקל צולל ב-1.3% מול הדולר ונסחר ב-3.57 שקלים. מול האירו, השקל צולל ב-1.8% ועומד על 4.12 שקלים.

11:56

הירידות בת"א ממשיכות להתחזק. מדד ת"א 35 יורד ב-2.3%, ות"א 90 משיל מערכו 3.2%. מדד הביטוח צולל ב-4.2% ות"א בנקים 5 נופל בכ-4%, כאשר שני המדדים ידועים ברגישותם לחדשות שליליות מקומיות.

בולטות לשלילה מניות רבוע נדלן , ארגו פרופרטיז , דלתא מותגים ומנורה .

מנגד, המניות הביטחוניות ארית תעשיות ואלביט מערכות נסחרות בעליות.

אלביט מרכזת עניין במקביל לדיווח כי החברה צפויה לציג בסלון האווירי בפריז מערכת התרעה חדשה ומתקדמת שפותחה על ידי החברה - PAWS-2 High Resolution (HR). מדובר במערכת התרעה מפני טילים (MWS), מבוססת סנסור עם רזולוציה גבוהה, שנועדה לשפר את שרידותם ויעילותם המבצעית של מטוסים. הטכנולוגיה היא מערכת התרעה פסיבית בתחום האינפרה-אדום, המתוכננת לזהות מגוון רחב של איומים, בהם טילי קרקע-אוויר, טילי אוויר-אוויר, וטילי כתף.

11:27

בזמן שמדד הבנקים צולל בחדות, בנק לאומי פרסם הבוקר תוכנית תגמול מקיפה המבוססת על הקצאת אופציות בשווי משוער של כ-21.7 מיליון שקל למעל מאה המנהלים הבכירים שלו, ובנוסף להם גם לנושאי המשרה בבנק. דירקטוריון הבנק בראשות אורי אלון, אישר אתמול את התוכנית שכוללת הקצאת 6.7 מיליון כתבי אופציות למניות הבנק.

מתוך אותה תוכנית יוקצו ל-111 מנהלים הבכירים (12 נושאי משרה ו-99 מנהלים בכירים) כ-1.7 מיליון אופציות למניות הבנק. מדובר בכתבי אופציות למניות שמחיר המימוש שלהן כבר "בתוך הכסף", והן תחולקנה בשלוש סדרות שיבשילו בשנים הקרובות.

11:16

הירידות בת"א לא עוצרות. כעת מדד ת"א 35 נופל ב-2.2%, ת"א 90 משיל מערכו כ-3%, מדד הבנקים צולל בכ-3.5% ות"א ביטוח יורד בכמעט 4%.

על רקע המגמה, ההסלמה במזרח התיכון בין ארה"ב וישראל מול איראן, כאשר על פי דיווחים, ישראל נערכת לתקוף בימים הקרובים באיראן ללא סיוע של ארה"ב.

גם השקל מגיב בשלילה לאירועים ויורד בכ-1% מול המטבעות הזרים. שער הדולר-שקל עומד על 3.56 שקלים ושער האירו-שקל נסחר סביב 4.10 שקלים.

10:53

המגמה השלילית בת"א נמשכת. מדד ת"א 35 יורד ב-1.7%, ת"א 90 משיל מערכו 2.4%. מדד הביטוח צולל ב-3.4%, ומדד הבנקים יורד ב-2.6%.

בשוק החוב המקומי, תשואות האג"ח ארוכות-הטווח עולות בחדות, כאשר מדד תל גוב שקלי 10 + יורד ב-0.9%. מנגד, התשואות לטווח הקצר נסחרות ביציבות כאשר מדד תל גוב שקלי בטווח 0-2 נסחר ביציבות. גם מדדי התל בונד הקונצרניים נסחרים בירידות קלות של עד 0.2%.

10:35

השקל ממשיך ליפול מול המטבעות הזרים. כעת, הדולר מתחזק ב-1% מול המטבע הישראלי, ועומד על 3.56 שקלים. האירו גם מתחזק ב-1.1% מול השקל ונסחר סביב 4.09 שקלים.

10:20

בניגוד למגמה האדומה, המניות הביטחוניות נסחרות בעליות שערים, כאשר הסלמה ביטחונית מול איראן צפויה לתת רוח גבית לביקושים לתעשייה הביטחונית. בתוך כך, ארית תעשיות קופצת ב-2%, אלביט מערכות מטפסת ב-1% ומנועי בית שמש עולה קלות ב-0.1%.

10:12

הירידות בת"א מחריפות. מדד ת"א 35 יורד ב-1.7%, ת"א 90 משיל מערכו 2.4%, ות"א ביטוח צולל ב-3.2%.

השקל ממשיך לצלול מול המטבעות הזרים. כעת שער הדולר-שקל נסחר סביב 3.54 שקלים, ושער האירו-שקל עומד על 4.07 שקלים.

אור פוריה, יו"ר פוריה פיננסים, מסביר כי: "שווקי המט"ח פותחים את היום בתנודתיות חדה, כאשר השקל נחלש באופן מהותי מול המטבעות המרכזיים. ברקע לכך עומדת עלייה חדה בהערכות בשווקים לתקיפה אפשרית באיראן בימים הקרובים - מה שמשתקף גם בזינוק במחירי הנפט - בצירוף עם המשך כהונת הממשלה הנוכחית, הנתפסת כפחות ידידותית לשווקים. במקביל, אנו עדים להתחזקות נוספת של האירו מול הדולר, כאשר המטבע האירופי נסחר כבר מעל לרמה של 1.15 דולר לאירו. חרף התנודתיות הנוכחית, אין שינוי בהערכות לטווח הבינוני והארוך, ולפיהן השקל צפוי לשוב ולהתחזק מול המטבעות המובילים."

10:04

ההסלמה במזרח התיכון בין ארה"ב וישראל מול איראן מעיבה על המדדים בת"א שנפתחו בירידות שערים. מדד ת"א 35 יורד ב-1.3%, ת"א 90 משיל מערכו 2% ות"א בנקים 5 יורד ב-1.8%.

בולטות לשלילה מניות קבוצת אקרשטיין , ישרס אחזקות , דניה סיבוס , ורידיס ודוניץ .

08:23

חמישה דברים שכדאי לדעת לקראת פתיחת המסחר בבורסה בתל אביב

1. שוקי המניות

יום המסחר בת"א צפוי להיפתח בירידות שערים על רקע ההסלמה במזרח התיכון בין ארה"ב וישראל מול איראן, כאשר על פי דיווחים, ישראל מוכנה להוציא לפועל מתקפה צבאית באיראן. כך, לפי דיווח ב-NBC, ישראל נערכת לתקוף בימים הקרובים באיראן ללא סיוע של ארה"ב.

בתוך כך, מחירי הנפט קפצו בכ-6%, כאשר באתרים בינלאומיים כמו CNBC ובלומברג ייחסו את הקפיצה גם לדיווחים כי ארה"ב נערכת לפנות באופן חלקי את השגרירות שלה באיראן, בשל סיכונים ביטחוניים גוברים באזור. באותו הדיווח צוין כי הנשיא דולנד טראמפ איים מספר פעמים לתקוף את איראן, במקרה ששיחות הגרעין בינה ובין ארה"ב ייכשלו.

במקביל, על רקע מתיחות זו, השקל נחלש משמעותית מול הדולר והאירו. הבוקר, שער הדולר-שקל עומד על 3.53 שקלים, ושער האירו-שקל נסחר סביב 4.07 שקלים.

מודי שפריר, אסטרטג ראשי שווקים פיננסיים בבנק הפועלים, אומר הבוקר לגלובס כי "ביממה האחרונה במיוחד אתמול בערב, יצאו דיווחים שארה"ב מפנה שגרירויות. הנשיא טרמאפ התתבטא ואמר שהאמריקאים מוכנים לתקוף אם צריך. היו כותרות בחו"ל שישראל גם מוכנה לתקיפה באיראן. כל הכותרות האלה, אף שבהחלט ייתכן שההודעות נובעות מטקטיקת המשא-ומתן של טראמפ מול איראן, מגיעות כיום בניגוד למה שהיה בהתחלה של המשא-ומתן".

שפריר מוסיף כי "הנשיא האמריקאי אמר שהם מתקרבים להסכם, וכרגע המסרים הפכו להיות יותר ניציים מצד הממשל האמריקאי, וגם מכיוון ישראל. כל זה בא לידי ביטוי בעליית מחירי הנפט בעולם והיחלשות השקל מול הדולר בארץ. גם מחירי הזהב קפצו ביממה האחרונה".

שפריר מוסיף כי "תקיפה של ישראל בטווח הקצר תוביל לאותה מגמה, אבל בטווח הארוך - לא בטוח. אם תהיה תקיפה שבאמת תסיר את האיום האיראני, השקל יחלש בטווח הקצר בשל החשש לתגובה איראנית. אבל אם התקיפה תסיר את העננה הגרעינית האיראנית, זה יהיה טוב לטווח הארוך יותר. כל זה תלוי כמובן בתוצאות התקיפה. אם תהיה תקיפה לא טובה זה יהיה גרוע לישראל בשער השקל/דולר וכיוב'".

אמש המסחר ננעל במגמה חיובית: מדד ת"א 35 עלה בכ-0.2%, מדד ת"א 90 הוסיף לערכו כ-1.1%. בקרב המדדים הענפיים, בלט לחיוב מדד ת"א-מניב חו"ל, שקפץ בכ-2%; עוד בלטו לחיוב, מדד הנדל"ן ומדד הטכנולוגיה, שרשמו עליות של 1.5% ו-1.2%, בהתאמה. מנגד, בלט לשלילה מדד רשתות השיווק, שנפל בכ-1.2%.

● השקעה של 1,000 דולר הפכה למיליון: המניות שהניבו עושר דמיוני לבעליהן

ריכזה עניין ניו מד אנרג'י לאחר שדיווחה כי היא מעמיקה את פעילותה בבולגריה ומקדמת קידוח אקספלורציה נוסף ברישיונות לחיפוש גז טבעי בים השחור. השותפות אישרה לקדם קידוח אקספלורציה שני בבולגריה, בפרוספקט קרום ( Krum). הקידוח צפוי להתבצע מיד לאחר שיסתיים הקידוח בפרוספקט וינק (Vinekh) אשר ההחלטה על ביצועו כבר התקבלה. עוד דווח כי סך פוטנציאל המשאבים במסגרת הקידוח הינו למעלה מ-150BCM.

● תתעלמו מביצועי השוק: זאת השאלה הכי חשובה בבחירת מסלול פנסיה

מניית ברנד קפצה בכ-11% והשלימה עלייה שבועית של כ-15%. על רקע המגמה, אמש (ג'), דווח כי החברה חתמה על הסכם לרכישת השליטה בקבוצת נתון, הפועלת בתחום ניהול, תפעול ואחזקת מבנים. במקביל, היום דיווחה החברה כי חתמה על הסכם לביצוע עבודות קונסטרוקציית פלדה עם צד ג', בהיקף של כ-50 מיליון שקל, כאשר העבודות יושלמו תוך כ-15 חודשים.

● שנתיים אחרי שכספי החוסכים בסלייס נעלמו, רשות שוק ההון מנסה לסגור את הפרצות בחוק

הבוקר באסיה, המדדים המובילים נסחרים במגמה מעורבת. הניקיי יורד ב-0.6%, בורסת שנגחאי עולה ב-0.1%, ההנג סנג משיל מערכו 0.6%, והקוספי עולה ב-0.6%.

החוזים העתידיים בארה"ב נסחרים בירידות קלות.

המסחר בוול סטריט ננעל אמש (ד') במגמה מעורבת, מדד הנאסד"ק ירד בכ-0.5%, ה-S&P 500 נסוג בכ-0.2%, והדאו ג'ונס ננעל ללא שינוי. על רקע המגמה: נשיא ארה"ב דונלד טראמפ פרסם ברשת Truth Social כי "ההסכם שלנו עם סין הושלם, בכפוף לאישור סופי מצידי ומצדו של הנשיא שי".

ההתפתחות מגיעה לאחר יומיים של פגישות בין נציגי המשא-ומתן בלונדון, ושיחת טלפון בשבוע שעבר בין הנשיא טראמפ לנשיא סין שי ג'ינפינג. ארה"ב וסין הכריזו במאי על הפסקת אש בת 90 יום, שכללה הפחתת מכסים, אך שני הצדדים האשימו זה את זה בהפרת ההסכם. "סין תספק מראש מגנטים מלאים וכל מינרל נדיר נדרש. באותו אופן, אנו נספק לסין את מה שסוכם, כולל תלמידים סינים במכללות ובאוניברסיטאות שלנו (שזה תמיד היה בסדר מבחינתי!). אנחנו מקבלים מכסים בגובה כולל של 55%, סין מקבלת 10%. היחסים מצוינים!", הוסיף טראמפ.

מנכ"ל אנבידיה , ג'נסן הואנג, שידר אמש אופטימיות לגבי תחום המחשוב הקוונטי, וציין כי "תחום המחשוב הקוונטי מגיע לנקודת מפנה", מניות המחשוב הקוונטי זינקו בחדות לאחר דברין, חלקן בעשרות אחוזים: קוואנטום קמפיוטינג וריגטי קומפיוטינג קפצו בכ-30% ובכ-15%, בהתאמה; איי.און.קיו. , ודי-ווייב קוואנטום קפצו בשיעורים נמוכים יותר.

במקביל גם מניות של חברות אנרגיה גרעינית זינקו בשיעורים דו-ספרתיים, כמו אוקלו ונוּסקייל, שקפצו שתיהן במעל 20%. התפתחויות חיוביות בתחום המחשוב הקוונטי עשויות להשפיע באופן ישיר על תחום האנרגיה הגרעינית.

הואנג אמר את הדברים במהלך הנאום המרכזי שלו בכנס המפתחים GTC של חברת השבבים, שהתקיים בפריז. עוד הוסיף כי הוא התרשם מ"הקהילה הגדולה" של חברות מחשוב קוונטי באירופה, והוסיף כי נפגש עם נציגי סטארט-אפ הקוונטים הצרפתי Pasqal בליל שלישי. "אנחנו בהישג יד" של היכולת ליישם מחשבים קוונטיים "בתחומים שיכולים לפתור כמה בעיות מעניינות בשנים הקרובות", הוסיף הואנג. "זהו זמן מרגש באמת".

מניית טסלה המשיכה להתאושש אמש ועלתה בקרוב ל-1%, לאחר שהמנכ"ל אילון מאסק אמר אמש שהוא מתנצל על חלק מהפוסטים שפרסם נגד הנשיא טראמפ. המניה סגרה יום רביעי ברציפות של עליות, לאחר שצנחה בכ-14% ביום חמישי האחרון, בשיא העימות בין מאסק לטראמפ.

בזמן ששוק המניות האמריקאי הציג התאוששות מרשימה מאז השפל שרשם בחודש אפריל, בוול סטריט מעריכים כי סביר שמדד S&P 500 יבחן בקרוב את שיא כל הזמנים שלו, ויציג את ההתאוששות המהירה ביותר מבחינה היסטורית. עם זאת, מספר אסטרטגים בשוק מזהירים, כי השיא הבא של מדד הדגל האמריקאי עשוי להיות רמת ההתנגדות הבאה שלו.

"מבחינה טכנית, היה די קל לשוק להתאושש מהשפל של אפריל, פשוט משום שהוא ירד כל כך בחדות, כך שלא באמת הייתה התנגדות לחזור למקום שבו אנו נמצאים כעת", אמר מארק האקט, אסטרטג השוק הראשי בקבוצת ניהול ההשקעות של Nationwide. "הבעיה היא שעכשיו אנחנו תלויים באינדיקטורים של המשק האמריקאי כדי שנראה המשך עליות".

2. שוקי האג"ח

בשוק החוב המקומי, מדדי התל בונד הקונצרניים ירדו קלות ביום ד'. מדד תל גוב-שקלי 10+ ירד ב-0.3%. בלידר שוקי הון ציינו השבוע בסקירתם, כי ירידת התשואות בישראל תלויה מאוד בהתקדמות לקראת הסכם הפסקת אש אשר תתמוך להערכתם גם בהורדת ריבית.

בשוק החוב האמריקאי, תשואות האג"ח הממשלתיות ירדו בחדות ביום ד', על רקע האופטימיות סביב נתוני האינפלציה שהפתיעו לחיוב את התחזיות. התשואה ל-10 שנים נסחרת הבוקר סביב 4.47% והתשואה לשנתיים עומדת על 4.02%.

3. שוקי הסחורות והמטבעות

כאמור, על רקע ההסלמה במזרח התיכון, המטבע האמריקאי שהיה "מנומנם" ביחס לשקל בימי המסחר בשבוע החולף, ולרוב נסחר סביב 3.49 שקלים, קפץ אתמול בערב בשיעור חד משער זה, והוא נסחר הבוקר (ה') סביב 3.54 שקלים.

גם מחיר הנפט זינק ברביעי בחדות, מרמה של 65 דולרים לחבית ל-69 דולרים (6%+) הכל בתוך שעות ספורות. גם כאן ההערכות הן שתקיפה אפשרית של מתקני הגרעין באיראן, שעשויה לכלול גם את תקיפת מתקני הזיקוק שלה בכדי להחליש את יכולת המשטר שם להילחם, מדאיגות את הסוחרים. מאז אמש נרגע במעט מחיר הנפט (ל-68 דולר לחבית) ועדיין הוא עלה בתוך שבוע ביותר מ-7%. מאז השפל האחרון במחירו, לפני קצת יותר מחודש אז נגע ב-57 דולר לחבית - מחיר נמוך בשל החשש ממיתון עולמי כתוצאה ממלחמת המכסים האמריקאית, הוא השלים כבר עליה דו-ספרתית חדה של יותר של 20%.

בעולם זינק מחיר הזהב גם כן בכ-1.5% ביממה האחרונה ל-3,374 דולר לאונקיה. הזהב מהווה מפלט למשקיעים שחוששים מאינפלציה שתנבע מזינוק חד במחירי הנפט או נפילה בערך הדולר.

4. מאקרו

מדד המחירים לצרכן בארה"ב הפתיע לחיוב בחודש מאי. בקצב חודשי עלה המדד ב-0.1%, מתחת לצפי, שעמד על 0.2%. בקצב שנתי, עלה המדד ב-2.4% מ-2.3% בחודש הקודם, מתחת לתחזיות המוקדמות שעמדו על 2.5%.

בחדר העסקאות של בנק מזרחי טפחות התייחסו לנתונים: "מדד המחירים לצרכן בארה"ב עלה ב-0.1% בלבד, במאי. מדובר בחודש הרביעי ברציפות של נתון נמוך מהצפי. ממש לא עניין של מה בכך. הרבה מההשפעה פה היא לאו דווקא מהאנרגיה, כאשר גם אינפלציית הליבה עלתה ב-0.1% בלבד. בראייה שנתית, בעוד שהאינפלציה הכוללת עומדת כעת על 2.4%, הליבה נותרת די רחוק מהיעד, על 2.8%.

"אם בחודש שעבר אפשר היה לייחס חלק קטן מהעלייה במדד להשפעת המכסים, הרי שחודש מאי כבר נתן ליבואנים בארה"ב זמן מה, ורמה של ודאות בסביבת המכסים כדי לעדכן את המחירונים שלהם. הניסיון ההיסטורי מוכיח אומנם שזה רחוק מלהיות מספיק זמן כדי שהמכסים יבואו לידי ביטוי באופן מלא במחירים לצרכן. ובכלל, לא ברור על אילו רמות אבק המכסים ישקע לבסוף. אך עם זאת, יש בנתון שפורסם אמש קריאת כיוון חשובה לאינפלציה בעתיד.

"בימים האחרונים, ראינו את ציפיות האינפלציה לשנה בארה"ב ממשיכות לנוע קרוב לרף ה-3.2%. הנתון הזה כלל רוח פנים קלה מצידו של הדולר שהתחזק מעט בעולם, מחד, אבל רוח גבית מעליית מחירי הנפט בעולם. ועדיין, זה כבר קרוב לרבעון שלם שציפיות האינפלציה בארה"ב נעות איי שם בטווח של 3.1%-3.5% - לא גבוה לכשעצמו. אבל רחוק מספיק כדי לפסול הורדות ריבית. ואם יש לקח שאפשר ללמוד מהשנתיים האחרונות, הרי זה שהוצאה פיסקלית גבוהה יכולה למנוע הגעה ליעד האינפלציה להרבה זמן קדימה. ולמרות האופטימיות, ויש סיבה, נתון כמו שראינו היום הוא לא מה שצפוי לשנות את זה.

בהמשך היום צפויים להתפרסם נתוני התמ"ג בבריטניה ומדד המחירים ליצרן בארה"ב.

5. תחזית

במארקטווצ' מציינים הבוקר מספר מניות מעניינות להשקעה, על פי שיטת "פעילות פנימית", שעוקבת אחר פעולות קנייה ומכירה של בעלי מניות גדולים במניה, מנהלים ודירקטורים בכירים בחברה.

הראשונה היא מניית אוקסידנטל פטרוליום , אותה מחזיק המשקיע האגדי וורן באפט. מדובר בחברת אנרגיה מובילה המחזיקה בנכסים מובילים באגן הפרמיאן בדרום מערב ארה"ב. המניה ירדה כמעט 30% בשנה האחרונה, בעקבות ירידה במחיר הנפט עקב חששות לגבי הצמיחה הכלכלית העולמית. בשנה האחרונה, ברקשייר האת'ווי רכשה מניות אוקסידנטל בשווי 35 מיליון דולר במחיר של 46.82 דולר, ובשלוש השנים האחרונות, ברקשייר השקיעה 6.9 מיליארד דולר במניה. מדובר בהשקעה השביעית בגודלה של ברקשייר.

עוד מניה מעניינת היא וויין ריזורטס , המפעילה את בתי קזינו ברחבי ארה"ב והעולם. החברה צפויה לרשום צמיחה על ידי התרחבות באמצעות בניית Wynn Al Marjan Island באיחוד האמירויות הערביות. במקביל, שיפור באמון הצרכנים עם הרגעת המיתון והמכסים יסייעו גם הם לצמיחת המכירות.

מאז ה-18 בפברואר, גורמים פנימיים בוויין רכשו מניות בשווי עצום של 31.5 מיליון דולר במחיר של 67.62 עד 92.44 דולר. רוב הרכישות בוצעו על ידי המיליארדר ומשקיע ותיק בתחום הבידור, טילמן פרטיטה, באמצעות חברת Fertitta Entertainment. פרטיטה הוא הבעלים של קבוצת ה-NBA של יוסטון רוקטס, והוא אינו זר לתחום המשחקים - הוא הבעלים של מספר בתי קזינו של גולדן נאגט. למרות שהוא לא עובד בוויין, פרטיטה נחשב לבעל מניות שמחזיק בנתח גדול מהחברה. במקביל, שני דירקטורים בחברה רכשו מניות בשווי 2.2 מיליון דולר בפברואר.

על פי הערכות אנליסטים בוול סטריט, וויין ריזורט נראית זולה. היא נסחרת בדיסקאונט של 43%-50% ביחס למכפיל הרווח והמכירות הממוצע שלה בחמש השנים האחרונות.