פשרה: אפריקה מציעה לאג"ח ט' פיצוי במזומן של 110 מיליון ש'

זאת במקום חלקם היחסי בנשיית האג"ח 7% מ-7.4 מיליארד שקל. הפיצוי מתייחס למרכיב של תשלום המזומן בגובה של 550 מיליון שקל במסגרת הסדר החוב שעליו הסכימו 12 מבין 13 סדרות האג"ח של אפריקה ישראל, מלבד אג"ח ט' המיוצגת על ידי עו"ד גיא גיסין.

מועד הפירעון של אג"ח ט' חלף בחודש שעבר כשלא קיבלו 550 מיליון שקל, אך אחריהם עומדים בתור מחזיקי האג"ח הבינוניות: כד' ו-יז' שמועד הפירעון שלהם בחודשים מארס ואפריל 2010. במידה שינתן פיצוי גדול מדי לאג"ח ט' הם ידרשו פיצוי דומה באופן יחסי.

הסדר החוב כולל גם הזרמת הון הדרגתית מצד לבייב: בשלב הראשון הוא מחויב להזרים 300 מיליון שקל (מתוך הזרמת הון של 400 מיליון שקל) ובסופה ירד מאחזקה היום של 75% לאחזקה של 42.74%. בנוסף ניתנה לו אופציה (לא חובה) הניתנת למימוש עד 4 שנים להזרים 450 מיליון שקל נוספים ובתמורה לעלות לאחזקה של 52.83%.

על-פי ההסדר, חוב של 7.4 מיליארד שקל ערך נקוב יצטמצם לכ-4.4 מיליארד שקל ערך נקוב, מיליארד שקל יונפקו כאג"ח לטווח קצר של שנתיים, ו-3.4 מיליארד שקל יונפקו כאג"ח לטווח ארוך של 16 שנה. מחזיקי האג"ח יקבלו מניות בחברות הבנות בשווי של 1.2 מיליארד שקל ומניות של אפריקה ישראל בשווי של 1.4 מיליארד שקל, לפי שווי חברה של 2 מיליארד שקל לאפריקה ישראל.