מנכ"ל כאל צ'צ'יק: זרקנו מהמערכת את בתי העסק שגרמו לבעיה

ויזה העולמית קנסה, בעקבות תחקיר "גלובס", את חברת כרטיסי האשראי כאל ב-9 מיליון אירו על חריגה מכללי הציות בתחום המסחר האלקטרוני, וריבוי ביטולי עסקאות בתחום תוספי המזון. כאל מדווחת הבוקר כי בעקבות הפרשה עשויים להיות מוטלים עליה קנסות נוספים בסכום של עד 3 מיליון יורו.

ל"גלובס" נודע כי ביום חמישי האחרון הגיע לישראל מנכ"ל ויזה אירופה, פיטר אייליף (Ayliffe), לסדרת פגישות קשות עם הנהלת כאל. אייליף יעזוב את הארץ הערב (א') או מחר. ההודעה של דיסקונט לבורסה, אודות הסנקציה של ויזה העולמית בגין חריגות כאל, פורסמה בתיאום עם ביקורו של אייליף בישראל.

בשבוע שעבר הודיע אייליף לכאל במכתב רשמי כי הוא "מצפה מהחברה לפעולה נמרצת וקפדנית לטיפול בחריגות וליישום תוכנית הפחתת הסיכונים לה היא מחויבת". אייליף הקציב לכאל 3 חודשים, עד סוף פברואר 2010, כדי לטפל בבעיה. לאחר קבלת המכתב מוויזה כונסה ישיבת דירקטוריון בהולה ובה ננקטו הצעדים הנדרשים.

עוד נודע ל"גלובס" כי בפגישה אליה נקרא בדחיפות מנכ"ל כאל, בועז צ'צ'יק, בלונדון, בתחילת ספטמבר (פגישה בה נקנסה כאל ב-3.5 מיליון דולר) הטילה ויזה העולמית על כאל גם איסור מוחלט לקבל בתי עסק חדשים לסליקה באינטרנט, עד לסיום הבדיקה של ויזה העולמית בפרשה. זהו איסור חריג ביותר, שמשתמע ממנו חוסר אמון של ויזה העולמית. מכאל נמסר היום, כי האיסור יגיע לסיומו ב-15 בדצמבר, ללא שום תנאים.

הקנס עליו דיווחה היום כאל הוטל עליה בגין פעילות של מספר חברות סליקה הפועלות מולה, ולא בגין בעיה של סולק אחד בלבד. יחד עם זאת, מהחברה נמסר הבוקר כי חלק ניכר של בעיות הסליקה בגינן הוטל הקנס החדש נוגע לעסקאות הקשורות לחברות הסליקה באינטרנט של איש העסקים נתן ג'קובסון, הבעלים של חברת פייג'יאה (Paygea), נותנת החסות של קבוצת הכדורגל מכבי תל-אביב.

מקבוצת ג'קובסון נמסר כי אין להם שום קשר לחריגות סליקה שהתגלו לכאורה בויזה כאל.

בכאל הביעו חשש מפני הטלת סנקציות מקבילות של חברת הסליקה העולמית מאסטר-קארד, שעדיין לא הודיעה על צעדים בכיוון, אך בוחנת את הפרשה. מאסטר-קארד נחשבת כמחמירה יותר בשוק הסליקה.

כאל, יש לציין, כבר שילמה חלק מהקנס בסך 2.5 מיליון אירו. יו"ר כאל הוא היו"ר היוצא של בנק דיסקונט, שלמה זהר, והחברה נמצאת בבעלות דיסקונט (71.2%) והבנק הבינלאומי (28.8%).

צ'צ'יק: "יש לי אחריות לבעיות"

בשיחה עם גלובס התייחס היום צ'צ'יק באופן גלוי ופתוח לבעיות. "זה אירוע חריג וחמור שחבל שקרה, אבל דברים כאלה קורים. ידענו כבר לפני חודשיים וחצי, עוד בטרם הייתה תמונה כוללת, שזה אירוע חמור והתחלנו בתהליך תיקונים נמרץ וחסר פשרות. היום אני יכול להגיד שזיהינו את כל בתי העסק שגרמו לבעיה וזרקנו אותם מהמערכת, הפסקנו לעבוד איתם. אני סבור שנוכל להראות לאנשי ויזה אירופה שאנחנו עומדים בכללים ונעמוד במסגרת הזמן שהוקצבה לנו".

- האם אתה לוקח אחריות אישית על הכשלים שנתגלו?

"יש לי אחריות על בעיות בחברה הבת מעצם תפקידי כמנכ"ל החברה האם. לכן, אני אישית ניהלתי את המשבר ופעלתי למניעת סיכונים נוספים ולטיפול בלקחים".

- מה הנזק הכספי הממשי שנגרם לחברה?

"אין ספק שיש פגיעה מסוימת, אבל הנזק מוגבל ועל רובו הפרשנו. בדוחות זה יבוא לידי ביטוי, אבל לא תהיה פגיעה משמעותית בתוצאות החברה לשנת 2009. יש לנו יכולת טובה להביא את הכסף בחזרה מבתי העסק".

את הסליקה הבעייתית ביצעה החברה הבת כאל נכסים, המרכזת את פעילות הסחר האלקטרוני של כאל. הפעילות מתמקדת בסליקת עסקאות באתרי אינטרנט, בעיקר הימורים, פורנו רך ותרופות. כאל היא חברת כרטיסי האשראי היחידה בישראל שפועלת בתחום, וההכנסות ממנו מהוות 16% מהכנסותיה ו-26% מהרווח הנקי.

סטיב גרינספן, מנכ"ל כאל נכסים, התפטר מתפקידו בראשית אוקטובר. רשמית טענו אז בכאל כי עזיבתו נבעה מ"שחיקה ולחץ גדול של עשייה". היום כבר מודים שם כי עזב עקב אחריותו לכשלים בסליקת תוספי מזון, וכי אלמלא התפטר היה מפוטר לאלתר. גרינספן הושעה בסוף השבוע שעבר.

הסיבה לקנס היא הגעת החברה לשיעור החזרות (charge back) של 7%, כשהנורמה המקובלת היא של 2%. ויזה קנסה את כאל במאה דולר לכל החזרה. החזרות הם אירוע משמעותי בעולם האינטרנטי בגלל צורת השיווק שמתבצעת מטבע הדברים ללא אינטראקציה של פנים אל פנים. המוצרים בהם מדובר הם מוצרים כגון מלביני שיניים, קרמים, תה מרזה וכדומה. "אנשים קונים, ואחרי חודשיים רואים שזה לא עובד ואז מבטלים את העסקה, או מכחישים שהם התחייבו לרכישה לאורך זמן", הסביר צ'צ'יק בעבר את הבעיה.

"בחודשים האחרונים אנחנו בתהליך אגרסיבי ומואץ בחברה ומול ויזה אירופה כדי לחזור בזמן הקצר ביותר לדרישות ויזה ולהגיע להפחתה משמעותית של שיעור החריגות".

איום בשלילת רישיון סליקה

כאל גם דיווחה כי קיבלה הודעה רשמית מויזה העולמית לפיה "אם החברה לא תעמוד בתוכניות ותחרוג מכללי הארגון עשויה להישקל שלילת רישיונה לסליקה בינלאומית, ובמקרים קיצוניים ביותר - הפסקת חברותה בארגון". לצעד יכולות להיות משמעויות קשות עבור כאל, אך "להערכת (כאל) הסיכוי להתממשות הסיכון לשלילת רישיון הסליקה הבינלאומית נמוך, והסיכוי לשלילת חברותה בארגון, קלוש ביותר".

הקנס של 9 מיליון אירו הוטל בגין החזרות שבוצעו עד סוף אוגוסט 2009. עם זאת, מאחר שמדובר באירוע מתמשך יתכן שיהיו קנסות נוספים בגין החזרות מספטמבר 2009 ואילך. כאמור, להערכת החברה הקנס הנוסף לא יעלה על שלושה מיליון אירו. ההערכות הן כי הנזק הממשי יהיה נמוך מהקנס ויסתכם בכ-5 מיליון דולר, מתוכם 3 מיליון דולר כבר הופרשו בדוחות הרבעון השני והשלישי, והיתרה תבוא לידי ביטוי בדוחות הרבעון הרביעי.

הסיבה היא ההסכמים עם בתי העסק המאפשרים לכאל לקבל את הסכום בחזרה. להערכת החברה "יש בידה לחייב את בתי העסק הרלבנטיים בעלות הסנקציות הכספיות, ואי לכך בשלב זה ועל פי הידוע לחברה, אין לה חשיפה כספית מהותית בגין סנקציות אלה. החברה נוקטת בתוכנית הפחתה לצמצום החיובים החוזרים לרמות הקבועות בכללי ארגון ויזה אירופה". ל"גלובס" נודע כי כשליש מהסכומים המדוברים כבר נגבו בחזרה מבתי העסק, וסכומים נוספים מצויים בידי כאל.

פגיעה בהנפקה?

מנהל מחלקת המחקר בכלל פיננסים, יובל בן זאב, סבור כי האירוע יוצר חשש לפגיעה בהנפקה הצפויה של כאל. כפי שנחשף ב"גלובס", כאל מעוניינת לצאת באפריל 2010 להנפקה ראשונה לציבור בהיקף של 20% ממניותיה, לפי שווי חברה של 3 מיליארד שקל לפני הכסף. שווי זה מייצג מכפיל 12 על רווחי 2009 המשוערים. תמורת ההנפקה תוזרם לחברה, תגדיל את הונה העצמי, ותשמש להתפתחותה העסקית. לפיכך, יהיה שווי כאל אחרי הכסף 3.6 מיליארד שקל, ושיעור המניות בידי הציבור יעמוד על 16.7%.

כעת מעלה בן זאב סימני שאלה בכל הנוגע לתמחור. "אירוע מסוג זה, המדגיש סיכונים הקיימים בפעילות הבינלאומית, יפגע בפוטנציאל ההנפקה של החברה. החשש נוגע בעיקר לתמחור הפעילות ולשווי החברה בהנפקה", הוא אומר. בן זאב מעריך עוד כי "לא מדובר בקטסטרופה, אבל בהחלט עולות שאלות מטרידות בנוגע לאופן ניהול הסיכונים בכאל. להערכתי, זהו אירוע מכונן, וטוב שקרה בשלב מוקדם של הפעילות בתחום תוספי המזון. הלקח החשוב ביותר הוא כי כניסה לתחום עסקים חדש חייבת להיעשות באיטיות על מנת ללמוד מקרוב את הסיכונים".

- האם תהיה פגיעה בהנפקה הצפויה באפריל?

צ'צ'יק: "לעניין ההנפקה לא אני מחליט אלא הבעלים והדירקטוריון. אני מקווה שעד ההנפקה נהיה מאחורי האירוע".

- מה הלקחים שלך?

"הלקח ברור מאוד. לא לאפשר אף פעם למי שמבחינה עסקית יש לו שאיפה לקחת סיכון, לשלוט על נושא הסיכון. בכאל ניהול הסיכונים אינו רק בקרה בדיעבד. מנהל הסיכונים הוא הגייט קיפר, יש לו משקל באיזון העסקי יותר מאשר מי שמגייס את בית העסק. הוא מחליט האם לעבוד עם בית העסק או לא. הכשל היה שמנהל הסיכונים היה בתוך החברה הבת והיה לו אינטרס להגדיל את פעילותה. עכשיו בקרת הסיכונים עלתה למעלה לחברה האם".