רשות ניירות ערך מעכבת את הסדר החוב של עדי קייזמן עד לאישור התשקיף

אסים הגישה בחודש שעבר טיוטת תשקיף על בסיס הדוחות לשנת 2008, אך במקביל מתנהל בשבועות האחרונים משא ומתן בין קייזמן לבין מחזיקי האג"ח לצורך גיבוש הסדר חוב ומחר בבוקר אמורה הייתה להתקיים פגישה בנושא.

בחודשים האחרונים הרגולטורים ושוק ההון מתמודדים לראשונה עם הסדרי חוב בהיקף נרחב ובין הרשות לניירות ערך לבין חברת אסים ישנן שתי נקודות טכניות בלבד שיטופלו בימים הקרובים.

לאסים, הפעילה בתחום הנדל"ן ברומניה ובבולגריה, יש את הכסף בקופה לשלם את הריבית והקופון בשנה הקרובה, אך בכדי להימנע מממצב שבו בעתיד תקלע החברה לקשיים, הציע קייזמן מיוזמתו ללכת לקראת המשקיעים כבר בשלב מוקדם זה, מהלך שזכה לתשבחות מצד הנאמן.

עם זאת קבוצה של משקיעים, שמרביתם מיוצגת על ידי עורכי הדין אופיר נאור ורנן גרשט ממשרדו של יוסי שגב, מובילה קו תקיף יותר ודורשת שיפור של ההצעה להסדר חוב. הצעתו המקורית של קייזמן כללה 10% ממניות החברה, אופציות בשיעור של 5% מהון והגבלת פעילות החברה כך שאסים תהא זקוקה לאישורם של המוסדיים לכל עסקה של הקמת פרויקט חדש.

כמו כן, למשקיעים הובטח פיצוי בשיעור הריבית לרמה של 9% עד 10%, במקום 7.5% היום. בתמורה התבקשו מחזיקי האג"ח להסכים לדחיית תשלומי הקרן שהחברה אמורה לשלם במאי 2009 ומאי 2010, לחמישה תשלומים שנתיים שווים עד מאי 2015.

אסים השק