נעילה מעורבת בוול סטריט כשהשבתת הממשל נמשכת ליומה השלישי

סקירת המסחר: דיווחים שוטפים, מגמות, מדדים, שערי מניות, אג"ח, מט"ח וסחורות והמלצות אנליסטים

23:00

בורסות וול סטריט ננעלו במגמה מעורבת, אבל עדיין רשמו שבוע חיובי של עליות; הדאו ננעל בעליות של 0.5%. S&P 500 סיים את יום המסחר ביציבות, והנאסד"ק ירד בכ-0.3%.

מדד ראסל 2000 זינק גם הוא ב-0.8%. כל ארבעת המדדים הגיעו לשיאים של כל הזמנים מוקדם יותר במהלך יום המסחר.

למרות הנסיגה מאותם שיאים, השבוע כאמור ננעל בעליות. S&P 500 עלה בממוצע שבועי ביותר מ-1%, הדאו והנאסד"ק עלו בשיעור דומה. ראסל עלה בכמעט 2% השבוע.

21:30

מגמה מעורבת בוול סטריט; הדאו רושם עליות של 0.6%. S&P 500 יציב, והנאסד"ק יורד בכ-0.3%. S&P 500 נסוג מהשיא, אבל עדיין סוגר את השבוע בעליות.

מניות טק גדולות מובילות את הירידות, כמו טסלה שיורדת בכ-3%, אנבידיה שיורדת בכ-0.7%, ו-Palantir שמאבדת כמעט 7%.

סקטור שירותי הבריאות של מדד S&P 500 זינק ביותר מ-7% מתחילת השבוע. אם לא יהיו שינויים עד נעילת המסחר, זו תהיה העלייה השבועית הגדולה ביותר שלו מאז יוני 2022, אז התרומם ביותר מ-8%. Bio-Techne מתרוממת בכ-1.7%, Charles River Laboratories עולה בכ-1%, שתי המניות זינקו ביותר מ-20% מתחילת השבוע.

19:30

נמשכות העליות בוול סטריט, והדאו רושם עליות של 1.1%. S&P 500 מוסיף לערכו 0.5% והנאסד"ק מתרומם בכ-0.2%.

מניית חברת החשמל אנטרגי עולה ב-3% לאחר שהודיעה על תוכנית לספק חשמל להשקעה הטכנולוגית המתוכננת בשווי של כ-4 מיליארד דולר של גוגל בארקנסו, במסגרתה תפתח מרכז נתונים חדש במערב ממפיס, ארקנסו.

בורסות אירופה ננעלו במגמה מעורבת. פוטסי עלה בכמעט 0.7%. קאק עלה ב-0.3%, דאקס רשם ירידות של כ-0.2%.

18:10

וול סטריט בדרך לשיאים חדשים: מדד הדאו עולה בכ-0.7% והגיע לשיא חדש. S&P 500 עולה ב-0.4%, נאסד"ק עולה ב-0.2%, גם הם בשיא כל הזמנים. שלושת המדדים בדרך לרשום שבוע של עליות, כש-S&P 500 עולה בממוצע שבועי ביותר מ-1%, הדאו עולה בשיעור דומה. הנאסד"ק עולה בממוצע שבועי בכמעט 2%.

16:30

בורסות וול סטריט נפתחו במגמה חיובית, כשהשבתת הממשל נמשכת ליומה השלישי. מדד הדאו ג'ונס מתרומם בכ-0.2%, ה-S&P 500 מוסיף לערכו גם הוא כ-0.2%, הנאסד"ק עולה בשיעור דומה.

ההשבתה ממשיכה להדאיג את המשקיעים, כשאתמול אמר שר האוצר האמריקאי כי הירידה במימון הממשלתי עלולה להוביל לפגיעה בתמ"ג ובצמיחה. נשיא ארה"ב טראמפ איים בפיטורים מאסיביים, מה שמעלה את החששות לגבי שוק העבודה. אתמול אמר כי הדמוקרטים העניקו לו הזדמנות חסקת תקדים לקיצוצים, זאת כשלפי הערכות כ-750 אלף עובדים פדרליים יקבלו חל"ת.

ההשבתה הובילה גם להשבתה בנתונים הכלכליים, כשהיום לא פורסמו נתוני התעסוקה, מה שמפחית את הנתונים שהפדרל ריזרב יכול לקחת בחשבון בהחלטת הריבית בפגישתו הקרובה החודש.

לצד אלו, וול סטריט בדרך לסגור שבוע חיובי. מתחילת השבוע S&P 500 עלה בכמעט ב-1.1%. דאו ג'ונס הוסיף 0.6% ומדד נאסד"ק טיפס ב-1.6%.

14:25

החוזים העתידיים עולים כעת ב-0.2% מה שאומר שהשוק יפתח בשיאים חדשים, לאחר שרשם שיאים גם אתמול, על רקע חוזק במסחר סביב תחום הבינה המלאכותית - שהצליח לגבור על החששות מהשבתת הממשל בארה״ב.

השבתת הממשל, שנכנסה ליום השלישי שלה היום, העמיקה את חששות המשקיעים מהאתגרים המאקרו־כלכליים של השנה, כולל סיכוני אינפלציה והאטה בשוק העבודה. המשקיעים ממתינים לראות כמה זמן תימשך ההשבתה כדי להעריך את חומרת השלכותיה הכלכליות. עם זאת, היסטורית, השבתות ממשל לא היו אירועים מטלטלים לשוק.

״תנועות השוק ביום חמישי מרמזות כי ההיסטוריה של השבתות ממשל עדיין רלוונטית״, כתב פול כריסטופר, ראש אסטרטגיית ההשקעות הגלובלית ב־Wells Fargo. ״לאירועים כאלה יש השפעה כלכלית שלילית מתונה בעת התרחשותם, אך פתיחת הממשל מחדש מוחקת את הפגיעה בכלכלה״.

אתמול אמר שר האוצר סקוט בסנט ל־CNBC כי הפסקת המימון הנוכחית עלולה לגרום ל״פגיעה בתמ״ג, בצמיחה ובאמריקה העובדת״.

הנשיא דונלד טראמפ מאיים בפיטורים נרחבים, מה שמעורר חששות מתמשכים לגבי שוק העבודה. ביום חמישי אמר כי הדמוקרטים העניקו לו ״הזדמנות חסרת תקדים״ לקצץ בסוכנויות פדרליות. לפי הערכות, כ־750,000 עובדים פדרליים ייצאו לחופשה כפויה בכל יום.

ההשבתה גם הובילה להשבתת נתונים כלכליים. משרד העבודה השעה כמעט את כל פעילותו, כולל פרסום דוח התעסוקה לחודש ספטמבר שתוכנן להיום- מה שמצמצם את היקף הנתונים הכלכליים שהפדרל ריזרב יכול להביא בחשבון בהחלטתו על הריבית באוקטובר. עם זאת, זה גם מסיר גורם שהיה עלול להגביר לחץ על שוק המניות.

ההשבתה החלה לאחר שהקונגרס לא הצליח ביום שלישי להגיע להסכם על מימון הממשל. הדמוקרטים מתעקשים על הכללת סעיפים להארכת הטבות מס בתחום הבריאות למיליוני אמריקאים, דבר שהוביל לתגובה חריפה מצד טראמפ והרפובליקנים.

למרות המחלוקות, המניות צועדות לעבר שבוע חיובי: S&P 500 עלה בכ־1.1% מתחילת השבוע, דאו ג'ונס הוסיף 0.6%, ו־ נאסד״ק טיפס ב־1.6%.

13:20

זרוע התשתיות של בלאקרוק , Global Infrastructure Partners (GIP), מנהלת מגעים מתקדמים לרכישת Aligned Data Centers, שנחשבת לאחת הנהנות המרכזיות מהבום בהוצאות על בינה מלאכותית - כך לפי גורמים המעורים בנושא. לפי אחד מהם, שווי החברה בעסקה עשוי להגיע לכ־40 מיליארד דולר והסכם עשוי להיות מוכרז בתוך ימים. הגורמים ביקשו להישאר בעילום שם מאחר שהמידע פרטי.

GIP היא בית השקעות גלובלי המתמחה בהשקעה בתשתיות, החל משנת 2006, תוך התמקדות במגזרים כמו אנרגיה, תחבורה, תשתיות דיגיטליות וניהול מים ופסולת. GIP מחזיקה ומתפעלת נכסים מורכבים, עם התמקדות בהשפעה חיובית על קהילות. מטה החברה נמצא בניו יורק, והיא חלק מ-BlackRock מאז רכישתה בשנת 2024

עוד נמסר כי MGX, חברת השקעות בתחום ה־AI שהוקמה על ידי קרן העושר הריבונית של אבו דאבי Mubadala Investment Co. , שותפה גם היא במגעים ותשקיע באופן עצמאי במסגרת העסקה. למובדאלה כבר יש השקעות נפרדות ב־Aligned.

במקביל, GIP בוחנת גם השתלטויות גדולות נוספות, בהן רכישה אפשרית של חברת האנרגיה איי.אי.אס . , מתוך ציפייה שהסקטור ייהנה מעלייה חדה בביקוש לחשמל מצד מתקנים המפעילים יישומי בינה מלאכותית. ל־AES שווי חברה (EV) של כ־38 מיליארד דולר, כולל חוב.

הרכישה המתוכננת מסמלת את האחרונה בשורת עסקאות מרשימות מאז הופעתו של ChatGPT, כאשר משקיעים מתחרים על חשיפה לחברות המובילות טכנולוגיה בעלת פוטנציאל לשנות תעשיות וכלכלות. הם זרמו לספקיות תשתית כמו יצרניות השבבים המרכזיות Nvidia ו־ SK Hynix, דחפו כלפי מעלה את שווין של סטארטאפים דוגמת OpenAI ו־Anthropic , והשקיעו הון עתק במגוון רחב של ספקי ציוד הקשורים לבום ה־AI.

12:09

בורסת לונדון שוברת היום שיא נוסף כשמדד פוטסי עולה ב-0.5% לשיא כל הזמנים. שוק המניות בלונדון רשם ביצועים חזקים בשנת 2025, כאשר חברות ביטחוניות, כורי מחצבים ובנקים נהנו מביקוש גבוה. עד כה השנה, מדד פוטסי 100 (FTSE 100) עלה כמעט ב־15%, והוא בדרכו לרשום את שנתו הטובה ביותר מאז 2009.

11:14

בורסות אירופה נמצאות בדרכן לשבוע החזק ביותר מאז מאי, עם עליות במשך שישה ימים רצופים, על רקע אופטימיות המשקיעים בנוגע להתפתחויות בתחום הבינה המלאכותית.

מדד Stoxx Europe 600 עולה בלונדון, וצפוי לשיא כל הזמנים. מניות הכרייה והבנקים בולטות לחיוב, בעוד שמניות הטכנולוגיה וכן סקטור המזון והמשקאות היו בין המפסידים הגדולים. מדד CAC 40 הצרפתי עלה גם הוא ב־0.3%, לאחר שראש ממשלת צרפת, סבסטיאן לקורנו, התחייב לשים קץ למבוי הסתום הפוליטי ולאשר תקציב בפרלמנט עד סוף השנה.

בקרב מניות בולטות, מניית לגראנד עולה עד 2.3% לשיא כל הזמנים, לאחר שחברת ייצור המכשור החשמלי הודיעה כי תרכוש את Avtron Power Solutions בעסקה בשווי של 1.125 מיליארד דולר, במטרה להרחיב את פעילותה בפתרונות הקשורים למעבר לאנרגיה ירוקה.

שוקי המניות באירופה פתחו את הרבעון הרביעי בחוזקה, תוך שהם עוקפים את שיא מרץ. העליות נבעו מזינוק במניות הפארמה ומאופטימיות לגבי נתיב הורדות הריבית של הפד. המשקיעים מהמרים כי זרימת ההון האדירה לתעשיית ה־AI תדחוף לרווחיות ותמשיך להזין עליות במניות הטכנולוגיה.

10:20

המסחר באירופה נפתח הבוקר בעליות שערים של עד 0.4% בבורסות המובילות - פרנקפורט, פריז ולונדון.

באסיה הניקיי זינק ב-1.8%, בורסת הודו ללא שינוי ומדד הנג סנג של הונג קונג ירד ב-0.8%. בסין ובדרום קוריאה לא נערך היום מסחר לרגל חג.

09:56

השבתת הממשל הפדרלי נכנסה ליומה השני, ללא סימן להסכם קרוב. שר האוצר, סקוט בסנט, הזהיר כי ההשבתה עלולה להיות "פגיעה בצמיחה".

המניות זינקו אתמול: מניות השבבים עלו, בעוד שמניות הבנקים הגדולים וחברות הנפט נחלשו. המדדים המרכזיים הגיעו כבר ל־70 שיאי סגירה השנה - בהם 30 לכל אחד מהמדדים נאסד״ק ו־S&P 500.

שני הצדדים הפוליטיים רואים אפשרות להגיע לסיום ההשבתה, אך טוענים שהצד השני צריך להיות הראשון להתפשר. שוקי ההימורים צופים כי ההשבתה תימשך לפחות עד סוף השבוע הבא, מה שידחה פרסום נתונים כלכליים חשובים כגון דוח התעסוקה החודשי שאמור להתפרסם היום ב-15:30 שעון ישראל.

״אלא אם ההשבתה תימשך זמן רב ותגרור פיטורים במקום חופשות כפויות (furloughs), היא אינה במרכז תשומת הלב״, אמר קית' לרנר, מנהל השקעות משותף ב־Truist Advisory Services. לדבריו, השוק מתכונן לעונת הדוחות שתיפתח בעוד כשבועיים.

מניות שבבים עולמיות קיבלו דחיפה לאחר ש־ Samsung Electronics ו־ SK Hynix מדרום קוריאה הכריזו על שותפות עם OpenAI, במסגרת יוזמת הבינה המלאכותית Stargate. משקיעים רואים בענף השבבים כיחסית מבודד מההשבתה ומהמחסור בנתונים, אמר סם סטובול, אסטרטג ההשקעות הראשי ב־CFRA Research. בנוסף, חברת הבינה המלאכותית של סם אלטמן השלימה מימון המעריך אותה ב־500 מיליארד דולר.

07:52

ביטקוין עלה הבוקר ל־120,000 דולר - לראשונה מאז שקבע שיא לפני שבעה שבועות - על רקע הערכות כי השבתת הממשל בארה״ב תדחוף משקיעים לנכסי מקלט בטוחים.

המטבע הדיגיטלי המקורי מכונה כבר שנים על ידי תומכיו "זהב דיגיטלי", מתוך תפיסה כי הוא ממלא תפקיד דומה לזהב בעתות משבר. מחיר הזהב עצמו נסוג ביום חמישי משיא כל הזמנים.

״לראשונה מזה זמן, נראה כי הנושא המאקרו־כלכלי משתלט על ביטקוין, שזכה לזרימת כספים של 1.5 מיליארד דולר ל־ETF מאז תחילת השבוע, ונראה שהוא מנסה להדביק את מהלכו המרשים של הזהב בשבועות האחרונים״, אמר כרים דאנדאשי, סוחר OTC בחברת הקריפטו Flowdesk.

המטבע הדיגיטלי הגדול ביותר לפי שווי שוק עלה במשך שישה ימים רצופים, ובסך הכול התחזק בכ־10% מאז יום שישי. הבוקר נסחר ביטקוין בעלייה של כ־2% לרמה של 120,163 דולר. השיא ההיסטורי שלו, 124,514 דולר, נקבע ב־14 באוגוסט.

בפינות אחרות של השוק, הין נחלש מול הדולר לאחר שנגיד בנק יפן, קאזורו אואדה, הותיר את אפשרויות המדיניות פתוחות וחזר על עמדתו ארוכת השנים בנוגע לריביות. אואדה נמנע מלספק אותות ברורים לגבי הסיכוי להעלאת ריבית בישיבת הבנק הצפויה בהמשך החודש. כעת, הין עומד על 147.7 ין לדולר.

ההשערות בשוק לגבי העלאת ריבית קרובה התחזקו בשבועות האחרונים. שני חברי מועצת הבנק התנגדו להחלטה להותיר את המדיניות ללא שינוי בחודש שעבר, ואף חבר שנחשב ליוני ציין בנאום מוקדם יותר השבוע כי הצורך בשינוי מדיניות גובר.

מחיר הזהב בדרך לעלייה שבועית שביעית ברציפות, בעוד הנפט מתקרב לירידה השבועית החדה ביותר מאז סוף יוני - לקראת ישיבת OPEC+ שבה צפויה החלטה על החזרת חלק מהפקות שהוקפאו.

07:40

שוקי אסיה־פסיפיק עולים ברובם הבוקר, בעקבות המגמה החיובית בוול סטריט, כאשר המשקיעים התעלמו מהשבתת הממשל בארה״ב.

המשקיעים ממתינים לראות כמה זמן תימשך ההשבתה כדי להעריך את חומרת ההשלכות הכלכליות שלה. היסטורית, השבתות ממשל בארה״ב לא היו אירועים מטלטלים לשווקים.

מדד ניקיי 225 ביפן עולה ב־1.1%, בהובלת מניית חברת Hitachi שמזנקת ב־8%, לאחר שהחברה הודיעה ביום חמישי על שותפות עם OpenAI להקמת תשתיות בינה מלאכותית ומרכזי נתונים ברחבי העולם. מדד Topix עלה ב־1.0%.

נתוני ממשלת יפן הראו כי שיעור האבטלה עלה ל־2.6% באוגוסט - גבוה מהציפיות ל־2.4% ומהשיעור של 2.3% ביולי. מדד מנהלי הרכש לשירותים של S&P Global ביפן עלה ל־53.3 בספטמבר לעומת 53.1 באוגוסט, הודות לביקוש מקומי חזק יותר על רקע ירידה בעסקאות ייצוא חדשות. ״בעוד שחברות השירותים רשמו חודש נוסף של צמיחה יציבה, היצרנים דיווחו על ירידה חדה יותר בתפוקה על רקע חולשה במכירות. כתוצאה מכך, המגזר הפרטי כולו התרחב בקצב האיטי ביותר מאז מאי״, אמרה אנאבל פידס, מנהלת משנה לכלכלה ב־S&P Global Market Intelligence.

מדד האנג סנג של הונג קונג יורד ב־0.47%, בעוד שמדד הטכנולוגיה של האנג סנג נחלש ב־1.2%.

השוקים בסין ובדרום קוריאה היו סגורים בשל חגים.

השבתת הממשל בארה״ב הובילה את משרד העבודה להפסיק את כל פעילותו, כולל פרסום דוח התעסוקה לחודש ספטמבר שהיה מתוכנן להיום. צעד זה מפחית את היקף הנתונים הכלכליים שהבנק הפדרלי יכול להביא בחשבון בהחלטתו לגבי הריבית באוקטובר, אך במקביל גם מסיר גורם שהיה עלול להגביר לחץ על שוק המניות.

החוזים העתידיים על מדדי המניות בארה״ב ללא שינוי לאחר שהשוק רשם שיאים חדשים אתמול, על רקע חוזק בסקטור הבינה המלאכותית שהצליח לגבור על החששות מהשבתת הממשל האמריקאי, הנמשכת יומיים.

שלושת המדדים המרכזיים בארה״ב הגיעו לשיאים היסטוריים ביום חמישי: S&P 500 עלה ב־0.06%, דאו ג'ונס הוסיף יותר מ־78 נקודות (כמעט 0.2%), ונאסד״ק התחזק בכ־0.4%, בהובלת עלייה של 0.9% במניית אנבידיה, שהגיעה לשיא כל הזמנים. גם יצרניות שבבים נוספות רשמו עליות, כאשר אינטל ו־ AMD עלו כל אחת ביותר מ־3%.

למרות המחלוקות והחששות, וול סטריט עומדת לסיים שבוע חיובי. מדד S&P 500 עלה בכ־1.1% מאז תחילת השבוע, מדד דאו ג'ונס הוסיף 0.6%, ואילו נאסד״ק טיפס ב־1.6%.