S&P מעלות

התובע, שרכש אג"ח מובנות שדורגו ע"י מעלות בדירוג האשראי הגבוה ביותר - AAA, טוען כי כ-85% מההתחייבויות לבעלי האג"ח הובטחו בנכס אחד - בנק ליהמן ברדרס שקרס

הדירוג הופחת בדרגה אחת - ל-"+A" במקביל, הוציאה חברת דירוג האשראי את דירוג שטרי ההון של בנק הפועלים מתחזית דירוג שלילית

זאת, בעקבות אזהרת הרווח של אזורים להפסד של בין 400 ל-450 מיליון שקל לחברה קשיים עם חברות בנות המושקעות בנדל"ן במזרח האירופה וגם החברה האם - בוימלגרין קפיטל נמצאת בסכנה קיומית

הורדת דירוג זו משקפת את השחיקה בחוסנה הפיננסי העצמאי של החברה במהלך החודשים האחרונים, כפי שהדבר בא לידי ביטוי בנזילות נמוכה יחסית, תוכנית ההשקעות האגרסיבית שצפויה להגדיל את המינוף ותוצאות פיננסיות חלשות

לעומת דירוג קודם של "A/יציב" S&P מעלות מעריכה כי חל גידול מהותי בסיכון העסקי והפיננסי ומסבירה כי הורדת הדירוג נובעת מהגורמים הבאים: צפי לנזילות נמוכה לשנים 2009-2010, הפסדי הענק וההאטה בשוק הנדל"ן בארה"ב וברוסיה

החברה הוציאה את האג"ח של החברה מתהליך בחינה מחדש עם השלכות שליליות (Credit Watch Negative) מכתשים אגן מתכננת לגייס השבוע בבורסה של ת"א כ-300 מיליון שקל בהרחבת סדרות ג' וד'

בין הנימוקים: ההון העצמי קרוב למגבלת המינימום הנדרשת על-ידי משרד האוצר, הסיכון הגבוה בתיק הנוסטרו וחולשתה היחסית בחיסכון ארוך-הטווח בנוסף, קבעה לחברה תחזית דירוג שלילית

(עדכון) בתחילת החודש הורידה החברה את הדירוג לשטרי ההון של בנק הפועלים S&P מעלות: סבירות נמוכה לשיפור הרווחיות בשנה הקרובה דיסקונט: "הבנק חולק על התחזיות האמורות"

S&P מעלות הכניסה את סדרות האג"ח של אפריקה ישראל ואפריקה נכסים לרשימת מעקב עם השלכות שליליות (Credit Watch Negative) "יש לבחון את נזילות החברה אל מול התחייבויותיה ב-2010

(עדכון) ב-S&P מעלות הורידו את הדירוג בשתי דרגות, מאחר ומנגנון בשטרי ההון של הבנק מונע תשלום ריבית, דוחה אותה או ממיר אותה לתשלום במניות לאחר הפסד מצרפי ב-6 רבעונים רצופים דירוג ההון הראשוני המורכב והמשני העליון החדש: "A" ו-"+A", בהתאמה

הפעולה נובעת מהשחיקה המתמשכת בבסיס ההון של חברת הביטוח ובצורך בהשלמות הון נוספות כדי לעמוד בהון הרגולטורי הנדרש נכון לדצמבר 2008 כן מסבירה חברת הדירוג כי התפתחויות אלו עשויות להגדיל את יחס המינוף של הקבוצה כולה

מדובר בהנפקה ראשונה של החברה מאז שנת 2004 וזאת זמן קצר לאחר גילוי הגז בתמר בחברה מסבירים כי הגיוס נועד למחזור חוב ולמימון פרויקטים עתידיים S&P העלתה את דירוג החברה ברמה אחת על רקע הצלחות החברה בישראל, במפרץ מקסיקו ובמערב אפריקה

להערכת סוכנות הדירוג, המיתון הנוכחי לא צפוי להשפיע לשלילה על היקף הפעילות של החברה עקב מיצובה כרשת Heavy discount המעניקה הנחות אגרסיביות

סוכנות הדירוג הותירה ללא שינוי את דירוג האג"ח של חברת החשמל על AA+ האג"ח שיונפקו יתווספו לרשימת המעקב עם "השלכות שלילות" הסוכנות מעריכה: "ייתכן שחברת החשמל תידרש לפנות שוב לשוקי ההון במחצית השנייה של 2009"

בנוסף, מותירה את דירוג "AA" לאג"ח של הפניקס החזקות, תחת מעקב עם השלכות שליליות S&P מעלות: לאי-הודאות לגבי עסקת אקסלנס והגמישות הפיננסית של הקבוצה השפעה שלילית על פרופיל הסיכון ודירוג החוב

בחברת הדירוג חששו מהפסדי הנוסטרו של IBI, כפי שהשתקפו בהפסדי החברה ברבעון השלישי, והורידו בשבוע שעבר את דירוג האג"ח של בית ההשקעות ל-"A" מ-"A"